PowerPoint プレゼンテーション

Size: px

Start display at page:

Download "PowerPoint プレゼンテーション"

さやなえいさか
5 years ago
Views:

当社のご紹介会社名事業内容 ( 東京証券取引所マザーズ ) ( 証券コード 3261) 株式会社グランディーズ ( 福岡証券取引所 Q ボード )( 証券コード 3261) 建売住宅販売事業投資用不動産販売事業建築請負事業不動産賃貸管理事業代表取締役亀井浩大分本社設立 2006 年 11 月資本金従業員 2 億 6,892 万 4 千円 (2017 年

4 当社のご紹介会社名事業内容 ( 東京証券取引所マザーズ ) ( 証券コード 3261) 株式会社グランディーズ ( 福岡証券取引所 Q ボード )( 証券コード 3261) 建売住宅販売事業投資用不動産販売事業建築請負事業不動産賃貸管理事業代表取締役亀井浩大分本社設立 2006 年 11 月資本金従業員 2 億 6,892 万 4 千円 (2017 年 12 月末現在 ) 27 名 ( 連結 34 名 )(2017 年 12 月末現在 ) 本社大分県大分市都町二丁目 1 番 10 号営業所宮崎市松山市高松市久留米市 (2017 年 11 月開設 ) 関係会社 Dipro 株式会社 ( 本社 : 福岡県福岡市 ) Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 03

5 経営理念 / フィロソフィー会社名に込めた想い経営理念 / フィロソフィーわれわれの創造する立派な不動産を通じすべてのステークホルダーとともに物質的精神的豊かさを追求する会社名株式会社グランディーズ ( G R A N D E S ) = Grand ( 立派な ) + Estate ( 不動産 ) + Employ Satisfaction ( 社員満足 ) Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 04

7 外部建築費の高騰競合他社の淘汰再編再び建築費の高騰環境当社のあゆみと市場環境単位 : 百万円建売住宅販売開始グリーンシート銘柄に登録 1,097 福証 Q ボードに上場 1,182 宮崎営業所開設東証マザーズに上場 1,485 2,204 松山営業所開設 1,696 高松営業所開設 Dipro の子会社化連結決算開始久留米営業所開設 1,943 2,220 2,400 リーマンショックマンション販売開始創業 5 H18 H19 H20 H21 H22 H23 H24 H25 H26 H27 H28 H29 H30 建築基準法改正欧州債務問題東日本大震災消費税増税東京五輪決定 Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 06

建売住宅販売事業フォレクス当社の建売住宅事業はほどよい価格ほどよい住み心地をコンセプトとするコンパクトな戸建住宅フォレクス (FORLUX)

というメッセージを送り " コンパクトながらも住み心地のよい家に暮らす " 新しいライフスタイルを提案しています主力商品は土地付きで 1,990 万円以下

適合住宅ですまた耐震等級 3 相当を誇る地震に強いスーパーストロング構造体を採用しています耐震等級 3 とは

9 建売住宅販売事業フォレクス当社の建売住宅事業はほどよい価格ほどよい住み心地をコンセプトとするコンパクトな戸建住宅フォレクス (FORLUX) を地方中核都市圏で販売するものです低価格高品質高品質低価格を意識した差別化マーケティング戦略の下多くの若者たちに " 家を持つことをあきらめない " というメッセージを送り " コンパクトながらも住み心地のよい家に暮らす " 新しいライフスタイルを提案しています主力商品は土地付きで 1,990 万円以下低価格なため年収 300 万円程度といった若い方でも購入しやすいものとなっております改正省エネルギー基準値をクリアしフラット 35S( 金利 B プラン ) 適合住宅ですまた耐震等級 3 相当を誇る地震に強いスーパーストロング構造体を採用しています耐震等級 3 とは国土交通省が定めた住宅性能表示制度における耐震等級の中でも最も高い等級です消防署や警察署といった防災拠点となる建物と同程度になります Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 08

13 投資マンション販売レスコ概要立地住戸数構造価格帯表面利回り : 地方中核都市の中心エリア :( 低層 )15~30 戸 ( 高層 ) 3~40 戸 : 鉄筋コンクリート造 :2~3 億円 :7~8% 程度投資マンション販売事業は個人富裕層向けとして投資マンションレスコ (RESCO) を一棟販売するものです立地や価格に特色がありデザイン性に優れていると好評をいただいております Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 12

投資アパート販売アテレーゼ概要立地住戸数構造価格帯 : 地方中核都市の中心エリア :3~20 戸 : 木造 :5

アパートでありながら 2 階建の一戸建て住宅のような構造を取り入れたものですメゾネットは若い世代などに人気がありますまた

不在時にも受け取ることができる宅配ボックス備え付け済表面利回り :7~8% 程度 Copyright 2018 GRANDES,Inc.

14 投資アパート販売アテレーゼ概要立地住戸数構造価格帯 : 地方中核都市の中心エリア :3~20 戸 : 木造 :5 千万円 ~2 億円メゾネットとは住戸内が 2 階層 ( 以上 ) に分かれているもの ( 複層住戸 ) を指しますアパートでありながら 2 階建の一戸建て住宅のような構造を取り入れたものですメゾネットは若い世代などに人気がありますまた不在時でも受け取れる宅配ボックス二重ガラスの採用やセキュリティー設備も備えています 2016 年より販売を開始いたしました不在時にも受け取ることができる宅配ボックス備え付け済表面利回り :7~8% 程度 Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 市場において供給戸数は少なく高い家賃収入が見込めるうえ投資マンション RESCO よりも安価な価格帯から購入できます 13

投資用不動産販売事業の拡充 ( 新規事業 ) 従来のレジデンス系の投資物件に加えインバウンド需要にわくアジアの玄関口福岡市で都市型簡易宿泊所 Legatio 博多駅東を開発販売いたしました福岡市では引き続き簡易宿泊所の開発を進めてまいります Legatio

15 投資用不動産販売事業の拡充 ( 新規事業 ) 従来のレジデンス系の投資物件に加えインバウンド需要にわくアジアの玄関口福岡市で都市型簡易宿泊所 Legatio 博多駅東を開発販売いたしました福岡市では引き続き簡易宿泊所の開発を進めてまいります Legatio 博多駅東物件概要所在敷地面積延床面積構造規模福岡市博多区博多駅東 m m2鉄筋コンクリート 6 階建 (10 室 ) Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 14

昨年のトピックス M&A の実施 ( 平成 29 年 4 月 3 日 ) 会社名 :Dipro 株式会社本社 : 福岡市中央区薬院代表者 : 代表取締役波多野竜司事業内容 : 不動産売買仲介賃貸管理建物の維持管理業務従業員数 :7 名株式分割の実施 ( 平成 29 年 7 月 1 日 ) 平成 29 年 6 月 30 日 ( 金曜日 ) を基準日として

16 昨年のトピックス M&A の実施 ( 平成 29 年 4 月 3 日 ) 会社名 :Dipro 株式会社本社 : 福岡市中央区薬院代表者 : 代表取締役波多野竜司事業内容 : 不動産売買仲介賃貸管理建物の維持管理業務従業員数 :7 名株式分割の実施 ( 平成 29 年 7 月 1 日 ) 平成 29 年 6 月 30 日 ( 金曜日 ) を基準日として同日の最終の株主名簿に記載又は記録された株主が有する当社株式について 1 株につき3 株の割合にて分割いたしました株式分割前の発行済株式総数 1,279,300 株分割により増加した株式数 2,558,600 株株式分割後の発行済株式総数 3,837,900 株株式分割後の発行可能株式総数 12,000,000 株 Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 15

17 昨年のトピックス営業所新規開設新規営業所の開設 ( 平成 29 年 11 月 ) 新規開設県外 4 拠点目として九州エリアの更なる業容拡大のため福岡県久留米市 ( 人口約 30 万人 ) に新たに営業所を開設いたしました名称 : 株式会社グランディーズ久留米営業所所在地 : 福岡県久留米市原古賀町 30 番 1 IKEDA ビル 5 階営業開始 : 平成 30 年 2 月下旬予定 Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 16

19 最近のトピックスベースアップの実施国内景気回復を目的とする政府の賃金アップ要請に賛同し平成 30 年 4 月より社員一人あたり 10,000 円のベースアップを実施いたします年間休日数の増加持続的な成長や顧客へ提供するサービスの品質向上に繋げるため優秀な人材の積極的な確保社員の士気向上長期勤続の促進を図りライフワークバランスの見直しを実施平成 30 年 1 月より年間休日数を従来の105 日から120 日にいたしました配当予想の増加修正 1 株当たり期末配当金を当初予想の 5 円から 12 円に変更 Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 18

21 平成 29 年 12 月期売上高の推移建売住宅販売の回復投資用不動産の販売により前年同期比 14.2% 増加 ( 平成 29 年 12 月期第 2 四半期より連結決算に移行しているためそれ以前は単体の数値を使用 ) 2,204 [ 値 ] 単位 : 百万円 1,943 1,696 1,368 [ 値 ] 752 1,103 1, ,001 [ 値 ] Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 平成 26 年 12 月期平成 27 年 12 月期平成 28 年 12 月期当期 Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 20

22 平成 29 年 12 月期営業利益の推移営業利益は前年同期比 10.9% 増加 ( 平成 29 年 12 月期第 2 四半期より連結決算に移行しているためそれ以前は単体の数値を使用 ) 単位 : 百万円 226 [ 値 ] [ 値 ] 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 平成 26 年 12 月期平成 27 年 12 月期平成 28 年 12 月期当期 Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 21

23 平成 29 年 12 月期経常利益の推移経常利益は前年同期比 9.2% 増加 ( 平成 29 年 12 月期第 2 四半期より連結決算に移行しているためそれ以前は単体の数値を使用 ) 単位 : 百万円 [ 値 ] [ 値 ] 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 平成 26 年 12 月期平成 27 年 12 月期平成 28 年 12 月期当期 Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 22

24 平成 29 年 12 月期損益計算書単位 : 百万円平成 28 年 12 月期 ( 単体 ) 平成 29 年 12 月期 ( 連結 ) 前年同期比平成 29 年 12 月期通期予想 ( 連結 ) 対通期予想達成率売上高 1,943 2, % 2, % 売上総利益 ( 売上総利益率 ) % 26.8% 27.5% 0.6 ポイント販売費及び一般管理費 % 営業利益 ( 営業利益率 ) 経常利益 ( 経常利益率 ) % % 15.6% 15.2% 0.5ポイント % % 16.0% 15.2% 0.7ポイント当期純利益 % % 平成 29 年 12 月期第 2 四半期より連結決算に移行しているため平成 28 年 12 月期は単体の数値を使用 Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 23

25 平成 29 年 12 月期損益計算書 ( 単体 ) 単位 : 百万円平成 28 年 12 月期平成 29 年 12 月期増減額増減率売上高 1,943 2, % 建売住宅販売の増加売上総利益 ( 売上総利益率 ) % 26.8% 27.0% ー +0.2 ポイントコスト削減等により売上総利益は増加販売費及び一般管理費 % 営業利益 ( 営業利益率 ) 経常利益 ( 経常利益率 ) % 15.6% 15.2% ー - 0.4ポイント % 16.0% 15.4% ー - 0.6ポイントコスト削減等により営業利益も増加当期純利益 % Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 24

26 平成 29 年 12 月期貸借対照表 ( 単位 : 百万円 ) 平成 28 年 12 月末 ( 単体 ) 平成 29 年 12 月末 ( 単体 ) 平成 29 年 12 月末 ( 連結 ) 構成比流動資産 1,572 2,489 2, % 現預金販売用不動産 235 1,034 1,034 仕掛販売用不動産その他固定資産 % 有形固定資産無形固定資産ーー 31 投資その他資産合計 1,598 2,574 2, % 流動負債固定負債負債合計 289 1,074 1, % 純資産合計 1,309 1,499 1, % ( 自己資本比率 ) (81.9 %) ( 58.3%) ( 57.7%) 平成 29 年 12 月期第 2 四半期より連結決算へ移行しているため平成 28 年 12 月末については単体の数値を使用 Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 25

27 平成 29 年 12 月期キャッシュフロー計算書単位 : 百万円平成 28 年 12 月期平成 29 年 12 月期 ( 連結 ) 前年同期比増減主な変動要因営業活動によるキャッシュフローたな卸資産の増加等投資活動によるキャッシュフロー財務活動によるキャッシュフロー定期預金の払戻収入の減少等長期借入金による資金調達等現金及び現金同等物残高平成 29 年 12 月期第 2 四半期より連結決算へ移行しているため平成 28 年 12 月末については単体の数値を使用 Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 26

28 財務比率の推移財務の健全性指標だけでなく利益率等の向上にも取り組んでいます 26.9% 22.2% 売上高総利益率 25.0% 26.8% 27.5% 17.1% 売上高経常利益率 13.8% 13.7% 16.0% [ 値 ] 総資産経常利益率 (ROA) 29.2% 21.3% 28.5% 18.7% [ 値 ] H25/12 期 H26/12 期 H27/12 期 H28/12 期 H29/12 期 H25/12 期 H26/12 期 H27/12 期 H28/12 期 H29/12 期 H25/12 期 H26/12 期 H27/12 期 H28/12 期 H29/12 期自己資本当期純利益率 (ROE) 自己資本比率 0.95 D/E レシオ 45.4% 82.5% 86.1% 81.9% % 13.5% 16.1% 15.5% 42.2% 57.7% H25/12 期 H26/12 期 H27/12 期 H28/12 期 H29/12 期 H25/12 期 H26/12 期 H27/12 期 H28/12 期 H29/12 期 H25/12 期 H26/12 期 H27/12 期 H28/12 期 H29/12 期平成 29 年 12 月期第 2 四半期より連結決算へ移行しているため平成 28 年 12 月期以前については単体の数値を使用 D/E レシオとは負債が株主資本の何倍にあたるかを示す数値です負債資本倍率とも呼ばれ企業財務の健全性を図る指標の一つです Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 27

これからの市場環境人口数は 2010 年にピークをつけたあと減少傾向ですこれに歩調を合わせ世帯数も減少しいずれは 1 世帯に 2.

これからの市場環境家族の形が時代と共に変化し夫婦のみや単身世帯といったように核家族化が加速しています今後家族の形に合わせた小さな住まいの需要が増加していきます

32 これからの市場環境所得の二極化は一段と進む傾向にあります 2,000 万円以上 1.0% 1,900-2,000 万円 1,800-1,900 万円 1,700-1,800 万円 1,600-1,700 万円 1,500-1,600 万円 1,400-1,500 万円 1,300-1,400 万円 1, 万円 0.1% 0.3% 0.4% 0.5% 0.8% 1.1% 1.2% 1.4% 1,100-1,200 万円 1,000-1,100 万円 2.3% 2.6% 900-1,000 万円 3.7% 万円 4.9% 万円 6.3% 万円 7.7% 万円 8.8% 万円 10.4% 万円万円万円 100 万円未満 6.2% 13.2% 13.7% 13.4% 年収 500 万円未満が 56.9% を占める 300 万円未満でも 33.3% ( 出典 : 厚生労働省国民生活基礎調査平成 28 年 ) Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 31

33 各事業における可能性建売住宅販売事業低価格の建売住宅市場は今後も底堅く推移することが見込まれます年収 300 万円程度の方であっても購入できる現在住んでいる住宅と同じ家賃程度で購入できる住宅は今後も魅力的だと考えています特に地方都市では年収 300 万円程度の方々が一番のボリュームゾーンとなっています地方都市の所得は伸び悩み住宅価格の二極化も一段と進んでいきます震災のような災害の経験や消費税増税等の影響により高額な住宅の購入は敬遠されることも予想されます住宅の優位性当社の建売住宅には高い省エネルギー性能や一部プランでは耐震等級 3 相当を誇るなど注文住宅と肩を並べるほどの魅力があります実際に建築業をされている方がご自身の住宅として購入される例もあります特に土地付きでの価格を考えれば魅力は増します業務の標準化と低コスト化住宅の規格化により高い収益率と早期に販売できることによる高い回転率が実現できています競合企業の減少建売住宅市場の競合企業は主に地場の業者です建設資材費の高騰人件費の高騰さらには消費税の増税等の影響を受け一部の企業は低価格建売住宅市場から撤退の動きも出ています地方都市のノウハウ蓄積本社がある大分県で事業を開始しこれまでに 4 県の地方都市で新規出店を経験しました地方都市ならではのやり方や新規出店の事業展開ノウハウを蓄積することができました今後は人材の増員育成とともに営業所開設の水平展開が可能となっています Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 33

34 各事業における可能性投資マンション投資アパート販売底堅い不動産投資市場不動産投資市場では相続税の改正により富裕層の購買意欲が高まっていますまた私的年金として活用が可能な商品は所得の高い層ほどニーズが高まっています収益性の高い物件に関し富裕層の方々は投資意欲が根強く今後も需要は続いていくとみています高い優位性地方都市の地場企業は賃貸マンションを投資用の収益物件として開発し一棟単位で販売を行う者は非常に少ないのが現状ですまた遊休地の活用を目的に賃貸住宅を建設するといった地場企業は増えていますが当社とは競合しません少ない競合企業新たな商品の展開当社の物件は地方都市の中でも中心部の好立地にあり外観や設備仕様は分譲マンション並みの水準を誇っています入居率も高水準で推移しており収益性も高いためリピーターとして購入を希望される方が増えています Dipro 社の子会社化を機に福岡都市部へも進出しました民泊ビルも都市部の底堅いインバウンド需要によりより魅力的な投資用不動産として取り扱うことが可能になりました Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 34

38 本資料お取り扱い上のご注意この資料は株式会社グランディーズ ( 以下当社 ) の現状をご理解いただくことを目的として当社が作成したものですこの資料に記載の内容は一般的に認識されている経済社会等の情勢および当社が合理的と判断した一定の前提に基づいて作成したものであり経営環境の変化等の事由により予告なしに変更する可能性がありますまた本資料にはいわゆる見通し情報 (forward-looking statements) を含みますこれらは現在における見込み予測およびリスクを伴う想定に基づくものであり実質的にこれらの記述とは異なる結果を招き得る不確実性を含んでおりますそれらリスクや不確実性には一般的な業界ならびに市場の状況金利通貨為替変動といった一般的な国内および国際的な経済状況が含まれます今後新しい情報将来の出来事等があった場合であっても当社は本発表に含まれる見通し情報の更新修正をおこなう義務を負うものではありません以上を踏まえ投資をおこなう際は投資家の皆様ご自身の判断でなさるようお願いいたします本資料に関するお問い合わせ先 Copyright 2018 GRANDES,Inc. All rights reserved. 株式会社グランディーズ管理部 TEL

PowerPoint プレゼンテーション

PowerPoint プレゼンテーション個人投資家向け会社説明会資料東京証券取引所マザーズ証券コード :3261 2016 年 8 月 23 日本日の内容当社のご紹介これからの市場環境と今後の成長に向けて足元の業績について Copyright 2016 GRANDES,Inc. All rights reserved. 01 当社のご紹介 Copyright 2016 GRANDES,Inc. All rights reserved.