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1 フィリピンの投資環境と 進出日系企業の動向 2017 年 10 月 日本貿易振興機構 ( ジェトロ ) マニラ事務所 Copyright (C) 2017 JETRO. All rights reserved. 1

2 フィリピンの地域区分と人口の集中 (2015 年 ) CAR Region II Region I マニラ首都圏 NCR (NCR) (1,288 万人 ) Region IVA ( カラバルソン 1,441 万人 ) Region IVB Region VI セブ市含む中部ビサヤRegion VII Region VII (604 万人 ) Region IX Region X ARMM Region XII Region III ( 中部ルソン 1,122 万人 ) Region V Region VIII Region XIII (CARAGA) Region XI ダバオ市含む Region XI (489 万人 ) ( 出所 ) フィリピン予算管理省資料をジェトロで加工 2

3 生産年齢人口予測 (2015=1) フィリピンインドネシアベトナム中国 ( 出所 )United Nations, Department of Economic and Social Affairs, Population Division (2015) Copyright (C) 2017 JETRO. All rights reserved. 3

4 ( 単位 :%) GDP 経済成長率各国比較 1997~ アジア通貨危機 2008~ リーマンショック ( 出所 )IMF データ (2016 年 10 月版 ) 及びフィリピン統計局 (PSA) 4

5 経済規模の比較 ( フィリピン タイ ベトナム ) タイ フィリピン ベトナム ( 単位 :10 億ドル /US$Billion) 1 人当たり GDP ( 単位 : 米ドル ) Philippines Thailand Vietnam フィリピン 1,684 3,280 4,719 タイ 3,978 5,842 6,955 ベトナム 920 2,307 3,078 ( 出所 )IMF データ ( 2016 年 10 月版 ) よりジェトロ作成註 :2016 年以降は予測値 5

6 家計支出の項目別割合 (2015 年 ) 支出内訳 全体 中間 富裕層 合計 100% 100% 食費 42% 35% うち家庭内 34% 27% うち外食 8% 9% 嗜好品 2% 1% 衣料品 靴 2% 3% 住宅 光熱水道 23% 24% 健康 医療 4% 4% 交通 6% 7% 通信 2% 3% 娯楽 1% 1% 教育 4% 5% 耐久消費財 3% 3% その他 12% 14% 中間 富裕層 : 年収 25 万ペソ以上の世帯 ( 全体の 30% 程度 ) ( 出所 ) フィリピン統計局 (PSA) Copyright (C) 2017 JETRO. All rights reserved.

7 フィリピンの需要項目別 産業別実質 GDP 成長率 ( 単位 )% 実質 GDP 成長率 シェア 全体 需要項目別 産業別 1. 民間最終消費支出 政府最終消費支出 国内総固定資本形成 財貨 サービスの輸出 財貨 サービスの輸入 (-) 農林水産業 鉱工業等 うち製造業 サービス業 需要項目のシェア合計が必ずしも 100 にならないのは 在庫変動 誤差脱漏があるため 出所 フィリピン統計局 (PSA) 従来 消費とサービス業への依存度が高かったが 投資 ( 国内総固定資本形成 ) が着実に伸びてきている Copyright (C) 2017 JETRO. All rights reserved.

8 フィリピンの外国貿易額 ( 国別 ) 輸出 16,000 輸入 16,000 ( 単位 :100 万ドル /US$ million) 14,000 Japan 14,000 12,000 10,000 8,000 6,000 4,000 2,000 0 United States China Hong Kong Singapore Germany Korea, South Thailand Taiwan 12,000 10,000 8,000 6,000 4,000 2,000 Netherlands 0 China United States Japan Taiwan Singapore Korea, South Thailand Malaysia Indonesia 年電機 電子輸出額の 43.2% 輸入額の 15.7% 機械 ( 計算機含む ) 輸出額の 12.3% 輸入額の 12.0% 輸出 1 日本 (116.7 億米ドル ) 2 米国 (86.6 億米ドル ) 輸入 1 中国 (149.7 億米ドル ) 2 日本 (95.2 億米ドル ) ( 出所 ) フィリピン統計局 (PSA) 8

9 ドゥテルテ政権 10 の基本政策 (1) 現行のマクロ経済政策の維持 ( 財政 貿易政策の維持 ) (2) 税制の見直し 効果的な徴税 インフレを勘案した税率 (3) 外資誘致と競争力強化のための憲法と法律の見直し ( 地方へのビジネスの誘致 土地所有を除く外資規制緩和 ) (4) インフラ関連支出の加速 : 対 GDP 比 5% を目指す 官民連携 (PPP) の推進 (5) 農業バリューチェーン構築 農業の生産性向上 郊外への観光振興 (6) 投資促進のための土地所有の保障 (7) 基礎教育の強化 : 保健 教育を含む人材育成を通じビジネス界のニーズに応える (8) 自立した成長のための科学技術 芸術の振興によるイノベーション (9) 貧困世帯に対する条件付き現金支給プログラム (CCT) の拡充 (10) リプロダクティブ ヘルス法の執行強化 ( 出所 ) フィリピン政府発表資料 9

10 国際収支ベースの外国直接投資受入れ ( ネットフロー ) ( 単位 :100 万ドル /US$ million) 中国 シンガポール インドネシア China Cambodia Indonesia Malaysia Myanmar Philippines Singapore Thailand タイ ベトナムマレーシアタイ Viet Nam 5000 フィリピン ミャンマー 0 カンボジア 出所 :UNCTAD データに基づきジェトロ作成 註 : 中国は 1978 以前のデータが取れず 10

11 フィリピンの対内直接投資認可額 ( 国別 ) ( 単位 )100 万ペソ 国 地域 年 2007~2016( 累計 ) 金額シェア 世界計 186, , ,039 2,187, % うち日本 35,660 54,711 27, , % オランダ 32,784 82,727 49, , % 米国 17,423 21,740 31, , % 韓国 4,155 23,166 16, , % シンガポール 13,945 16,817 24, , % 投資促進機関別の外国投資認可実績 (2016 年 ) PEZA( フィリピン経済特区庁 ) 55.34% BOI( 投資委員会 ) 40.81% その他(5 機関 ) 3.85% ( 出所 ) いずれもフィリピン統計局 (PSA) 11

12 日本の対フィリピン直接投資 ( 製造業 / 非製造業 ) ( ネットフロー 国際収支ベース ) ( 単位 : 億円 ) 2,800 非製造業 製造業 合計 :2,483 2,300 1, , ( 出所 ) 日本銀行統計をもとにジェトロ作成 12

13 ASEAN 主要国における日系企業拠点数推移 2007~2016 年 ( 国別 ) ,521 1,448 1, ,171 1,214 1, , Philippines Indonesia Thailand Vietnam Malaysia Singapore Myanmar Canbodia ( 出所 ) 日本国外務省

14 90 (%) 2008~2016 年の営業利益見通しが 黒字 と回答した日系企業の割合 ( 国別 ) ( 出所 ) ジェトロ 2016 年度アジア オセアニア進出日系企業実態調査 Indonesia Singapore Thailand Philippines Malaysia

15 投資環境に係る諸項目に関し日系企業が 評価する 回答の比率 (%) フィリピンインドネシアマレーシアタイベトナムインド 言語 コミュニケーション上の障害の少なさ 人件費の安さ 市場規模 / 成長性 従業員の雇いやすさ ( 一般ワーカー 一般スタッフ 事務員等 ) 従業員の雇いやすさ ( 専門職 技術職 中間管理職等 ) 従業員の定着率の高さ 従業員の質の高さ ( 一般ワーカー ) 安定した政治 社会情勢 取引先 ( 納入先 ) 企業の集積 裾野産業の集積 ( 現地調達が容易 ) ( 法人税 輸出入関税など ) 税制面でのインセンティブ インフラの充実 迅速で簡素な行政手続き ( 許認可など ) 安定した為替 駐在員の生活環境が優れている 有効回答数 ( 出所 ) ジェトロ 2016 年度アジア オセアニア進出日系企業実態調査 15

16 アジア日系製造業作業員の賃金 ( 年間実負担額 ) ( 単位 :USD) 8,000 7,000 6,000 5,000 4,000 フィリピンインドネシアマレーシアタイベトナムインド 3,000 2, ( 出所 ) ジェトロ 2016 年度アジア オセアニア進出日系企業実態調査 実質年額は 諸手当 賞与 残業 社会保障費等を含む 16

17 法人税免税 ( 通常 4 年 最大 8 年まで ) 5% 総売上税 ( 一般の国税 地方税は適用せず ) PEZA と BOI の制度比較 BOI X PEZA ( 法人税免除期間後に移行 ) 関税 VAT 免除 ( 輸出に係るもの ) 地方税 地方政府手数料等免除 X 適格要件の概略 奨励分野であること 輸出志向製造案件 サービス輸出案件 輸出事業者向け支援 PEZA の定める業種 ( 主に輸出志向型製造業や IT-BPO など外貨獲得型非製造業 ) に該当すること ロジスティクス等の支援業種はゾーン内立地は認められるが 税制上のメリットはない 適格要件 ( 立地 ) 共通の必須要件としては無し PEZA の定めるゾーン内であること 適格要件 ( 業種 ) 1 農業 水産業と関連事業 2 創造的 知的産業 3 造船 4 大規模集合住宅 5 鉄鋼 6 エネルギー 7 インフラ (PPP 含む ) 8R&D 9 グリーンプロジェクト 10 自動車 11 戦略的案件 12 医療 13 災害対策 適格要件 ( 外資比率 ) 1 輸出型 ( 輸出額 70% 未満 ) および非輸出型 : 外資上限 40% 2 輸出型 ( 輸出額 70 以上 ): 外資 100% 可 適格要件 ( 輸出比率 ) 非適格業種でも 50% 以上輸出なら適格となる ( 外資 40% 超なら 70% 以上輸出が要件 ) 1 輸出製造業 2IT サービス輸出業 3 観光 4 医療観光 5 輸出農産物加工 6 バイオ燃料 7 運輸 倉庫 8 エコゾーン開発運営 9 施設 設備 10 ユーティリティー 外資 100% 可 売上の 30% までは国内販売可 ( 但し 国内販売分については優遇不適用のため 会計 税務は 2 本立てとなる ) 17

18 日本企業の進出が目立つ / 期待される分野 輸出加工基地 ( 電機 電子 機械等 ) その他製造業 ( 自動車関連 舶用品等 ) IT-BPM( ビジネス プロセス マネージメント ) オフショアでのソフトウェア開発や設計業務 インフラ整備 グローバル人材を活用したビジネス 不動産開発 その他 内需関連( 小売 外食 各種消費財やサービス ) Copyright (C) 2017 JETRO. All rights reserved.

19 フィリピンにおける自動車販売台数の推移 2016 年の CAMPI( 自動車工業会 ) 加盟企業の統計は 35 万 9,572 台 AVID( 自動車輸入 流通業者連合 ) と合わせた新車販売台数は 40 万 4,710 台となり 前年比 25% 増 安定した経済成長や活発な個人消費が販売台数を伸ばしている 500,000 CAMPI & AVID Automobile Sales , , , , , , ,000 88,075 97,063 99, , , , , , , , ( 出所 ) フィリピン自動車工業会 (CAMPI) AVID( 自動車輸入 流通業者連合 ) データよりジェトロ作成 19

20 ASEAN における自動車の生産 販売 国名 新車販売台数 1 国内生産台数 2 輸出入 3= インドネシア 1,013,291 1,061,735 1,098,780 1,177,389-85, ,654 タイ 799, ,788 1,913,002 1,944,417-1,113,370-1,175,629 マレーシア 666, , , ,253 52,010 34,871 フィリピン 323, ,710 98, , , ,842 ベトナム 209, , , ,161 37,514 34,659 シンガポール 78, , ~ フィリピン : 包括的自動車産業振興戦略 (CARS) プログラム ~ フィリピンで新規生産される四輪自動車 3 モデルを対象に 2016 年から 6 年間をかけて総額で 270 億ペソ ( 約 700 億円 ) を補助 (1 モデル当たり最大 90 億ペソ ) 6 年間で 1 車種 20 万台 (3 車種合計で 60 万台以上 ) の生産 現地調達率 50% を達成することが恩典適用の基準 ( 申請車種 ) トヨタ モーター フィリピンの小型セダン ヴィオス 三菱モーターズ フィリピンズの小型車 ミラージュ ( 出所 )ASEAN AUTOMOTIVE FEDERATION STATISTICS(ASEAN 自動車連盟 (AAF)) CAMPI( フィリピン自動車工業会 ) AVID( フィリピン自動車輸入 流通業者連合 ) よりジェトロ作成 20

21 フィリピンにおける二輪車販売台数の推移 ( 単位 :1,000 台 ) 2016 年は前年比 35% 増と顕著な伸び 統計でカバーされない部分を含めれば約 170 万台の市場で 印 中 尼 越に次ぐ世界第 5 位の規模と推定される 非商用車の販売増も注目される ( 出所 )ASEAN 自動車連盟 (AAF) データに基づきジェトロ作成 21

22 フィリピンの民間建設関連指数 (2005 年 =100 として指数化 ) 住宅非住宅 着工数 300 床面積 金額 150 単価 ( 出所 ) フィリピン統計局 (PSA) 資料よりジェトロ作成註 :2005 年の各項目の値を 100 として単純に指数化 22

23 日系企業の主なフィリピン投資事例 (2016 年 1 月 ~2017 年 6 月 ) ( 製造業 ) 業種企業名時期資本金 投資額概要 樹脂成型用機器松井製作所 2016 年 2 月駐在員事務所顧客へのサポート向上と市場ニーズへの迅速な対応のため駐在員事務所を首都圏に設置 断熱材施工 販売日本アクア 2016 年 3 月 ( 予定 ) 2,000 万円 ( 資本金 ) 工具鋼流通 加工大同 DMS ソルーション 2016 年 4 月 3,000 万円 ( 資本金 ) 従来 積算業務をフィリピンに委託してきたが 事業拡大に伴い 品質向上 効率化を進めるべく自社の子会社を設立 フィリピンでの自動車メーカー増産に着目し 流通 加工会社を設立 現地需要獲得を目指す 将来の拡張投資も計画 金型伊藤製作所 2016 年 4 月 5 億円 ( 投資額 ) ASEAN 自動車産業向け順送金型製造のため新工場を設置 液晶ディスプレイジャパンディスプレイ 2016 年 5 月 20 億円 ( 投資額 ) 液晶ディスプレイ チップオングラスモジュール生産のためクラーク自由港内に現地法人の第 2 工場を建設 樹脂製品製造 販売サイテックス 2016 年 6 月 100 万ドル ( 銀行融資額 ) 建材や自動車部品向けプラスチック製品の製造 販売事業のための現地法人設立 事務機エプソン 2016 年 7 月 123 億円 ( 投資額 ) 2015 年中に発表された新工場を開設 プリンター プロジェクターなどの需要増に対応する 中国での生産の一部も移転 水栓金具製造 KVK 2016 年 10 月 ( 予定 ) 20 万ドル ( 資本金 ) コスト競争力強化と海外拠点におけるカントリーリスク回避のため生産子会社を設立 ワイヤーハーネスオークウェーブ 2016 年 11 月 303 万ドル ( 銀行融資額 ) 機械椿本チェィン 2017 年 1 月 20 万ドル ( 資本金 ) ASEAN 市場の拡大等を背景に製造拠点としての役割が期待されるフィリピンにおける事業拡大を企図した新工場設置 従来シンガポール現法を通じて行ってきた販売 技術サービス提供を現地法人に切り替え 事業拡大とブランド浸透強化を図る 樹脂製品未来樹脂 2017 年 1 月 3,000 万円 ( 資本金 ) 自動車部品メーカー向け樹脂製輸送用資材の生産 自動車生産の拡大に伴う需要増に期待 ( 出所 ) 各社発表及び報道等から作成 Copyright (C) 2017 JETRO. All rights reserved.

24 日系企業の主なフィリピン投資事例 (2016 年 1 月 ~2017 年 6 月 ) ( 非製造業 ) 業種企業名時期資本金 投資額概要 銀行三菱東京 UFJ 銀行 2016 年 4 月 億ペソ ( 出資額 ) 商社日鉄住金物産 2016 年 4 月駐在員事務所 物流アルプス物流 2016 年 4 月駐在員事務所 地場銀行第 5 位 ( 時価総額ベース ) セキュリティバンクの増資分を引き受け増資後で約 20% の株式を取得 アジア戦略の一環としてベトナム タイに次いでフィリピンでもリテールを含む幅広い業務をカバー フィリピンの堅実な経済成長と ODA 案件 PPP 案件等インフラ整備事業の展開に着目 現地企業との緊密な関係構築と情報収集につとめる ASEAN を重点エリアと位置づけ ネットワーク拡充に取り組む一環として 駐在員事務所設置 将来の現地法人設立を視野に入れつつ市場調査 進出企業との関係強化を図る 鉄鋼製品阪和興業 2016 年 6 月駐在員事務所鉄鋼を中心とした市場情報の収集と新規顧客開拓を目指す 不動産取引 コンサルティング cotoha 2016 年 11 月不明日系企業オーナー向けの不動産投資物件紹介 サブリース 物件運営等総合的サポートを提供 物流鈴江 2016 年 12 月 800 万ペソ ( 資本金 ) フィリピン島嶼間を結ぶ物流サービスと東南アジアをはじめ域外も含む市場とをネットワーク化し グローバルな輸送ニーズに対応する 自社船の日本寄港も視野に入れる 日本側 40% で出資 物流日通 NEC ロジスティクス 2016 年 12 月 990 万ペソ ( 資本金 ) フィリピンでの通信 社会インフラ整備需要の高まりに着目し 新規ビジネス拡大に期待 国内一般企業むけのトータル物流ソルーションを提供 教育サービスウィザス 2016 年 12 月駐在員事務所 自動認識ソルーションサトーホールディングス 2017 年 1 月 2 件 各 20 万ドル ( 資本金 ) ASEAN で日本語を教えるアウトバウンド型日本語事業展開のためフィリピンに事務所設置 日本語習得によりキャリアアップを目指す学生を対象 2017 年 5 月めどに現地法人を設立 2 つの現法設立により PEZA および非 PEZA の進出日系企業や現地企業との直接取引を開始する 製造 小売 物流 ヘルスケア等業種向けの自動認識ソルーションを提供 ネット広告フルスピード 2017 年 2 月 200 万ペソ ( 資本金 ) デジタルハリウッド社運営の G's Academy Tokyo との共同事業として ユニークな教育プログラムを提供 1 期生は 10~20 名を見込む ガス東京ガス 2017 年 4 月駐在員事務所 現地での政府 日系企業 現地企業向け事業のための基盤構築 新規事業案件調査 エネルギー関連調査等を強化するため 銀行大垣共立銀行 2017 年 5 月駐在員事務所 フィリピンについては 従来 損害保険ジャパン日本興亜の拠点に OKB フィリピンサポートデスク を設置していたが 駐在員事務所を設け顧客支援強化 地方銀行でフィリピンに駐在員事務所を設置するのは日本初 ( 出所 ) 各社発表及び報道等から作成 Copyright (C) 2017 JETRO. All rights reserved.

25 日本企業のフィリピン進出を支援するサービス ( ジェトロ ) フィリピン情報 投資コスト調査賃金 賃料 公共料金 税金 輸送費など投資コストを主要都市別に比較 在アジア オセアニア日系企業活動実態調査 世界貿易投資報告世界全体と主要各国 地域の経済 貿易 直接投資動向 通商弘報世界の経済ニュースを毎日 ( 平日 ) 配信 有料サービス ( 一部無料公開 ) マニラスタイル衣 食 住等を切り口として現地消費者のライフスタイルを紹介ほか多数 個別サービス ジェトロ マニラ事務所には海外投資アドバイザーが常駐しています また 日本の政府系機関や日本人商工会議所 特定分野の専門家と協力して 企業設立 金融 工場やオフィスの立地 採用支援 法務 労務 税務 会計等の個別相談に対応しています ブリーフィング サービス事務所で現地の市場動向や投資環境等を説明 海外ミニ調査ご要望に応じて現地企業照会 市場や制度等に関する情報を調査 ビジネス サポート センター 2カ月単位で事務所内のオフィス スペースを無料貸与 免責事項 本報告書で提供している情報は ご利用される方のご判断 責任においてご使用下さい 本資料の掲載内容はできるだけ正確な情報 の提供を心掛けておりますが 本資料で提供した内容に関連して ご利用される方が不利益等を被る事態が生じたとしても ジェトロ及び作成者は一切 の責任を負いかねますので ご了承ください Copyright (C) 2017 JETRO. All rights reserved. 25

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42 海外展開に関する特別調査 海外展開に関する特別調査 結果概要... 43 1. 県内企業の海外展開の内容... 44 2. 現在行っている海外展開の相手国 地域... 46 3. 海外展開にあたっての課題... 47 4. 海外展開後に新たに発生した課題... 49 5. 今後の新たな海外展開の関心の高い相手国 地域... 50 6. 今後の新たな海外展開の内容... 51 7. 調査要領... 52

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