日本企業とインドのスタートアップの連携-インドのデジタル化の波に乗るために

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1 インドのデジタル化の波に乗るために 調査部 要 旨 上席主任研究員 岩崎薫里 R&D 32 RIM 2019 Vol.19 No.73

2 目次はじめに 1. インドにおけるデジタル化 外国企業のデジタル サービス事業への参入 外国企業によるインドのイノベーションの取り込み 1 R&D インドのデジタル化と日本企業 事例研究 : ニチレイによる Delightful Gourmet への出資 1 Delightful Gourmet 連携の成功に向けて はじめに RIM 2019 Vol.19 No.73 33

3 Delightful Gourmet インドにおけるデジタル化 (1) デジタル化の進展 Reliance Industries Reliance Jio 34 RIM 2019 Vol.19 No.73

4 図表 1 インド社会のデジタル化 インターネット利用者数 : 3.9 億人で 携帯電話契約件数 : 11.3 億件で Facebook アクティブユーザー数 : WhatsApp アクティブユーザー数 : 世界第 2 位 世界第 2 位 世界第 1 位 世界第 1 位 World Bank, World Development Indicators Facebook India now has highest number of Facebook users, beats US: Report, Livemint, July 14, WhatsApp WhatsApp looking for India head, Economic Times, August 10, articleshow/ cms Infocomm4G 4G Google SNS Facebook Facebook Facebook WhatsApp E IT NASSCOM National Association of Software and Services Companies , CB Insights RIM 2019 Vol.19 No.73 35

5 図表 2 インドのユニコーン CB Insights One97 Communications Paytm) Snapdeal 7.0 E Oyo Rooms Ola Cabs ReNew Power Ventures Zomato Media Hike Swiggy Shopclues 1.1 E InMobi PolicyBazaar Byju s Udaan 1.0 E B2B (2) 政府によるテジタル化推進策 Digital India IT 36 RIM 2019 Vol.19 No.73

6 図表 3 Digital India:9 つの柱 高速ブロードバンドの整備 携帯電話へのユニバーサルアクセス 公衆インターネットアクセスの整備 IT を活用した行政改革 行政サービスの電子的提供 行政データ 情報のオンライン公開 エレクトロニクス産業の国内製造促進 IT 分野での職業訓練 即時実施プログラム ( 全大学でのWiFi 導入 天気 災害情報の SMSでの発信等 ) Ministry of Electronics & Information Technology, Government of India, Digital India Aadhaar Aadhaar Aadhaar Aadhaar API10 Aadhaar Aadhaar Aadhaar Aadhaar RIM 2019 Vol.19 No.73 37

7 Aadhaar 2018 Aadhaar Aadhaar Aadhaar Aadhaar Aadhaar 2019 Aadhaar Reliance Jio Infocomm 2016 G 20174G JioPhone G GSM India now has highest number of Facebook users, beats US: Report, Livemint, July 14, YycZsU72oEK/Indians-largest-audience-country-for- Facebook-Report.html Facebook WhatsApp looking for India head, Economic Times, August 10, com/tech/internet/whatsapp-looking-for-india-head/ articleshow/ cms 2019 NASSCOM 12 Aadhaar 2009 Aadhaar Aadhaar Aadhaar 10 Aadhaar 10 API Application Programming Interface Incept ITAhttp://e-words.jp/w/API.html More than a quarter of India s population will be smartphone users this year, e-marketer, May 3, RIM 2019 Vol.19 No.73

8 2. 外国企業のデジタル サービス事業への参入 (1) けん引するアメリカ勢 Walmart EFlipkart Flipkart E WalmartE 12 Google Tez Google Pay Areo 2017 Neighborly 2018 Google Shopping 2018 Digital India 400 Wi-Fi Wi-Fi Amazon.com E Flipkart 2017Amazon. com NV Investment Holdings Shoppers Stop 2018 Aditya Birla Group More Aditya Birla Retail Samara Alternative Investment Fund 15 Amazon RIM 2019 Vol.19 No.73 39

9 Facebook 2018 WhatsApp WhatsApp Payment Google Google Pay UPI WhatsApp 19 WhatsApp SNS WhatsApp Facebook (2) 中国勢の台頭 IT Alibaba Tencent Alibaba Jack Ma E Alibaba E Snapdeal BigBasket XpressBees Paytm One97 Communication Tencent 2012 WeChat Facebook WhatsApp Practo Hike Flipcart EByju s Ola Cabs SNS Xiaomi Samsung RIM 2019 Vol.19 No.73

10 Reliance Jio 4G Xiaomi 4G Vivo 10 Oppo 46 11Flipkart is India s biggest VC-backed tech exit by a mile, CB Insights, May 10, cbinsights.com/research/flipkart-walmart-india-toptech-exits/ 12 Walmart 2009 cash-and-carry Walmart Statcounter, Search Engine Market Share India 14 E E 100E E 15 Samara Capital Samara Alternative Investment Fund Witzig Advisory Services Amazon Samara Capital Witzig Aditya Birla Retail Shoppers Stop Amazon Shoppers Shop Amazon 18 UPI Unified Payments Interface National Payments Corporation of India Aadhaar WhatsApp WhatsApp 20 Messengerpeople, Messaging apps in India: 91% of internet users use mobile messaging, December 5, 2018 ( 21Alibaba E Clark 2016 p.5 22Alibaba plans to buy majority stake or invest in an Indian logistics company to create the iron triangle, KnowStartup.com, June 14, com/2016/06/alibaba-iron-triangle/ 23India handset market saw new category leaders in both feature phone and smart phone segment in 2018, Counterpoint Research, January 25, 外国企業によるインドのイノベーションの取り込み (1)R&D センター設立とスタートアップとの連携 R&D 1990 IT RIM 2019 Vol.19 No.73 41

11 AI IoT ,005 R&D Microsoft Cisco Oracle SAP IBM IT BoschTarget Corporation Societe Generale Pfizer 図表 4 インドに R&D センターを設立した多国籍企業数 ( 社 ) ( 千人 ) 1,200 1, ( 年 ) 多国籍企業数 ( 左目盛 ) R&Dセンターの従業員数 ( 右目盛 ) India Brand Equity Foundation, Innovation and Patents, June 2017, Despite Trump, US MNCs flock to India for engineering talent, The Times of India, November 17, despite-trump-us-mncs-flock-to-india-for-engg-talent/ articleshow/ cms Zinnov Consulting IT Microsoft Azure 42 RIM 2019 Vol.19 No.73

12 図表 5 企業のスタートアップとの主な連携方法 企業のコミットメントが小 企業のコミットメントが大 取引 スタートアップの製品 サービスの単発購入 スタートアップをサプライヤーに スタートアップと共同開発 マーケティング 投資 スタートアップに投資する VC の LP に CVC としてスタートアップに出資 スタートアップに都度出資 スタートアップの買収 探索 育成 スタートアップ コンテスト主催 コワーキングスペース / 自社資源提供 インキュベータ / アクセラレータ プログラム主催 VC LPCVC (2) 外国企業がインドに期待するイノベーション R&D 25 IT Times Higher Education RIM 2019 Vol.19 No.73 43

13 (3) 市場開拓に資するイノベーションの取り込み GE Healthcare MAC R&D ActivWash 2015 ActivWash 27 Uber Technologies R&D 2018 Uber Lite 44 RIM 2019 Vol.19 No.73

14 WiFi Uber Lite MB181.4MB 2G GPS Uber Lite14 28 (4) デジタル時代への適応に資するイノベーションの取り込み R&D IT IT IT R&D IT RIM 2019 Vol.19 No.73 45

15 SAP 1998SAP SAP Labs India IoT 7, SAP Fashion Management 2015 Giorgio Armani Adidas Tommy Hilfiger E 31 Google Facebook Google AI AI Halli Labs 2017 Facebook Facebook Little Eye Labs2014 Target Corporation IT Walmart Amazon.com E Target Accelerator Program AI 46 RIM 2019 Vol.19 No.73

16 Target Findmeashoe 2013 Anand Ganesan Shabari Raje Mukul Kelkar 図表 6 Target Corporation のインドでのアクセラレータ プログラム : 第 6 次 (2018 年 ) 参加スタートアップ Kenome Point105-AR Quilt.AI Moodboard Analytics Eder.ai StylDod AR 3D AI AI 3D Target India accelerator/ 3D Target Target Target Techstars Retail Accelerator Target E Target SAP Target RIM 2019 Vol.19 No.73 47

17 Google Amazon Facebook Walmart Alibaba Tencent R&D Uber Technologies R&D SAP R&D Google Facebook Target 24 India Brand Equity Foundation, Innovation and Patents, June 2017, Despite Trump, US MNCs flock to India for engineering talent, The Times of India, November 17, com/business/india-business/despite-trump-us-mncsflock-to-india-for-engg-talent/articleshow/ cms 25 Government of India Ministry of Finance, Economic Survey , 2018, p GE Healthcare p pp Samsung s big dreams for India, Business World, February 19, article/samsung-s-big-dreams-for-india/ / 28How Uber Lite was engineered to thrive in emerging 図表 7 外国企業によるインドのデジタル化の活用 Google Amazon.com Facebook R&D R&D Walmart Alibaba Tencent Uber Technologies SAP SAP Google Facebook Target 48 RIM 2019 Vol.19 No.73

18 markets, TheNextWeb, January 10, 2019 ( thenextweb.com/world/2019/01/10/ubers-diet-app-isdesigned-for-emerging-countries/)uber Lite is a slimmed-down, 5MB version of the app for emerging markets, The Verge, June 12, theverge.com/2018/6/12/ /uber-lite-appemerging-market-india 29 IT NASSCOM IT NASSCOM, Jobs and Skills: The Imperative to Reinvent and Disrupt, May18, 2017 IT SAP Labs India india/about.saplabsindia.html 31 SAP SAP SAP Fashion Management https://news.sap. com/japan/2015/03/sap%e3%82%b8%e3%83%a3% E3%83%91%E3%83%B3%E3%80%81%E3%83%95 %E3%82%A1%E3%83%83%E3%82%B7%E3%83% A7%E3%83%B3%E6%A5%AD%E7%95%8C%E5% 90%91%E3%81%91%E3%82%A2%E3%83%97%E3 %83%AA%E3%82%B1%E3%83%BC%E3%82 %B7/ R&D: In search of the next big ideas, Fortune India, August 30, fortuneindia.com/technology/rd-in-search-of-the-nextbig-ideas/ インドのデジタル化と日本企業 (1) 限定的な活用 Softbank Vision Fund 2011 InMobi Snapdeal EOla Cabs Oyo Rooms One97 Communications Paytm Flipkart E PayPay QR PayPay PayPay Paytm Oyo Rooms 2019 Oyo Technology & Hospitality Japan Delightful Gourmet R&D 2017 Tata IT Tata Consultancy Services RIM 2019 Vol.19 No.73 49

19 図表 8 ソフトバンクによるインド スタートアップへの主な出資事例 100 InMobi Snapdeal 2010 E Hike Ola Cabs , Oyo Rooms ,000 Grofers Housing.com True Balance PropTiger One97 Communications Paytm) ,400 Flipkart 2007 E ,500 PolicyBazaar Softbank Vision Fund Softbank Ventures Korea InMobi Bengaluru R&D 50 RIM 2019 Vol.19 No.73

20 図表 9 日本企業によるインドのスタートアップとの主な連携事例 2017 SastaSundar Healthbuddy 2013 E 2017 Sokrati Technologies Mara Labs Sasta Sokrati TechnologiesMara Labs Rubique Technologies India RSP India Bona Vita Technologies OMC Power IoT AI Flutura Business Solutions Rubique Technologies India Droom Technology Delightful Gourmet 2015 MOU IoT IT IT IT IT RIM 2019 Vol.19 No.73 51

21 33 (2) インド進出の遅れ ,3632, , 図表 10 日本企業のアジアにおける現地法人数 1 6, , , , , RIM 2019 Vol.19 No.73

22 図表 11 日本の製造業企業の中期的 長期的有望事業展開先 < 中期的有望事業展開先 > 2008 年度 2009 年度 2010 年度 2011 年度 2012 年度 2013 年度 2014 年度 2015 年度 2016 年度 2017 年度 2018 年度 1 位中国中国中国中国中国インドネシアインドインドインド中国中国 2 位 インド インド インド インド インド インド インドネシア インドネシア 中国 インド インド 中国 3 位 ベトナム ベトナム ベトナム タイ インドネシア タイ 中国 インドネシア ベトナム タイ < 長期的有望事業展開先 > 2008 年度 2009 年度 2010 年度 2011 年度 2012 年度 2013 年度 2014 年度 2015 年度 2016 年度 2017 年度 2018 年度 1 位中国 中国 インドインドインドインドインドインドインドインドインド 2 位インド インド 中国中国中国中国インドネシア インドネシア 中国中国中国 3 位ベトナムベトナムブラジルブラジルインドネシアインドネシア中国中国インドネシア ベトナム ベトナムインドネシア 10 RIM 2019 Vol.19 No.73 53

23 (3) スタートアップとの連携という選択肢 R&D R&D R&D 54 RIM 2019 Vol.19 No.73

24 12 VC LP VC 図表 12 日本企業によるインドのデジタル化の活用 R&D R&D RIM 2019 Vol.19 No.73 55

25 56 RIM 2019 Vol.19 No (4) 連携のメリット B2C EC EC SNS 39 SNS IoT AI

26 1, IT IT startupindia.gov.in/japanhub 39 Facebook Instagram YouTube SNS 5. 事例研究 : ニチレイによる Delightful Gourmet への出資 RIM 2019 Vol.19 No.73 57

27 Delightful Gourmet Delightful Gourmet1, (1)Delightful Gourmetの概要 Delightful Gourmet D41 Abhay HanjuraVivek Gupta Licious (2) 出資理由 Delightful Gourmet Delightful Gourmet 58 RIM 2019 Vol.19 No.73

28 E E E Delightful Gourmet E E E E one to one 42 E Delightful Gourmet E Delightful Gourmet Delightful Gourmet VC (3) 出資実現までの経緯と出資後の課題 RIM 2019 Vol.19 No.73 59

29 Delightful Gourmet Delightful Gourmet Delightful Gourmet Delightful Gourmet Delightful Gourmet Delightful Gourmet Delightful Gourmet Delightful Gourmet (4) まとめ Delightful Gourmet Delightful Gourmet E Delightful Gourmet E E Delightful Gourmet E 60 RIM 2019 Vol.19 No.73

30 Armed with over 300K customers, here s how Licious is gobbling up the Indian gourmet meat market, Inc42, April 3, Doing the meat trade in corporate style, duo achieves Rs 15 crore turnover in just two years, The Weekend Leader, August 1, a-meaty-story.htmlcnet Japan https://japan.cnet.com/article/ / 41 D A D A 連携の成功に向けて R&D RIM 2019 Vol.19 No.73 61

31 Fail fast, Fail often 62 RIM 2019 Vol.19 No.73

32 Old India New India Old India New India AI Old India New India 参考文献 Change p21598/ RIM 2019 Vol.19 No CNET Japan PHP RIM 2017 Vol.17 No a https://toyokeizai.net/ articles/-/ b https://toyokeizai. net/articles/-/40346 RIM 2019 Vol.19 No.73 63

33 11. Basant, Rakesh and Sunil Mani 2012Foreign R&D Centres in India: An Analysis of their Size, Structure and Implications, Indian Institute of Management Ahmedabad, W.P , January Clark, Duncan 2016 The House that Jack Ma Built, HarperCollins 13. Dunseith, Bradley 2018Partnering with Indian startups New opportunities for foreign investors, India Briefing, January 4, Bain & Company, NASSCOM 2017Global In-house Centers in India: Get ready for the future, Gupta, Ashish 2017India; An innovation hub? Fortune India, May 2, R&D in India: The Curtain Rises, the Play has Begun, Wharton School of the University of Pennsylvania, Public Policy, November 21, Mrinalini, N. and Sandhya Wakdikar 2008Foreign R&D Centres in India: Is there any positive impact? Current Science, Vol. 94, No.4, February 25, NASSCOM, Zinnov 2018Indian Tech Start-up Ecosystem: Approaching Escape Velocity, Edition Rohit 2017Frontier-tech: Are we there yet? Pravega Ventures (Blog), August 10, com/blog/frontier-tech-are-we-there-yet/ 20. Thakur, Arnika and Debojyoti Ghosh 2018R&D: In search of the next big ideas, Fortune India, August 30, Thomas, Prince Mathews 2016MNCs on the startup highway, The Hindu Business Line, June 20, RIM 2019 Vol.19 No.73

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