目 次 Ⅰ ミライトグループの 紹 介 Ⅳ 各 事 業 における 具 体 的 取 組 み 1. 社 長 メッセージ 3 1. NTT 事 業 における 取 組 み 16~17 2. ミライト ホールディングスの 概 要 4 2. マルチキャリア 事 業 における 取 組 み 18 3. 環 境 社

プレゼンテーション 資 料 2015 年 1 月 株 式 会 社 ミライト ホールディングス

目 次 Ⅰ ミライトグループの 紹 介 Ⅳ 各 事 業 における 具 体 的 取 組 み 1. 社 長 メッセージ 3 1. NTT 事 業 における 取 組 み 16~17 2. ミライト ホールディングスの 概 要 4 2. マルチキャリア 事 業 における 取 組 み 18 3. 環 境 社 会 イノベーション ICTソリューション 事 業 における 取 組 み 19~20 4. 構 造 改 革 及 び 間 接 費 削 減 の 取 組 み 21~23 Ⅱ 中 期 経 営 計 画 Ⅴ 参 考 資 料 1. 中 期 経 営 計 画 6 1. ミライトグループの 結 成 25 2. 環 境 変 化 に 対 応 した 総 合 エンジニアリング&サービス 会 社 への 転 換 7 2. 会 社 概 要 26~36 3. 2020 年 を 展 望 した 情 報 通 信 環 境 の 変 化 8 3. 事 業 環 境 の 変 化 とビジネスチャンス 37~39 4. ミライトグループの 技 術 を 活 用 した 事 業 領 域 の 拡 大 40 5. 業 界 の 現 況 41~42 Ⅲ 業 績 の 推 移 と 決 算 概 況 Ⅵ 決 算 補 足 資 料 1. 業 績 の 推 移 と2015 年 3 月 期 事 業 計 画 10~11 1. 業 績 の 推 移 44 2. 2015 年 3 月 期 第 2 四 半 期 決 算 概 況 12 2. 事 業 区 分 別 受 注 高 及 び 売 上 高 45 3. 売 上 高 の 詳 細 13 3. 資 産 負 債 純 資 産 の 状 況 46 4. 営 業 利 益 の 詳 細 13 4. 主 要 な 経 営 指 標 等 の 推 移 47~48 5. 株 主 還 元 について 14 注 意 事 項 49 1

Ⅰ ミライトグループの 紹 介

1. 社 長 メッセージ 現 在 の 日 本 は 官 民 一 体 となった 成 長 戦 略 の 推 進 とICT 技 術 の 進 展 活 用 等 が 社 会 イノベーションの 動 きとなり 新 たな 成 長 市 場 を 生 み 出 しております 同 時 に 東 日 本 大 震 災 復 興 老 朽 インフラ 対 策 環 境 エネルギー 問 題 そして 東 京 オリンピック 決 定 を 契 機 に 通 信 ネットワークの 強 化 を 含 む 社 会 インフラの 再 構 築 の 時 代 を 迎 えています このような 転 換 期 にあたり ミライトグループは その 名 の 由 来 であります MIRAI( 未 来 )+IT が 示 すとおり これ まで 培 ってまいりました 情 報 通 信 設 備 建 設 総 合 設 備 事 業 における 確 かな 技 術 を 礎 に お 客 様 とともに 新 しい 時 代 の 新 しい 課 題 を 解 決 するため 積 極 的 に 事 業 領 域 の 拡 大 に 挑 戦 してまいります そしてお 客 様 のご 期 待 に 応 える 総 合 エンジニアリング&サービス 会 社 として 明 日 の 社 会 に 向 けて 貢 献 し 株 主 価 値 の 最 大 化 を 図 ってまいりた いと 存 じます 社 名 の 由 来 コーポレートマーク 未 来 IT の2つの 言 葉 を 包 含 し お 客 様 ととも に 成 長 し 続 ける 総 合 エンジニアリング&サービス 会 社 を 目 指 すという 思 いを 表 現 しています <2つのキーワード> MIRAIT 未 来 MIRAIT Information Technology 3つの 思 い を3 本 の 太 いラインで 象 徴 化 それらをつなぎ 高 品 質 な 事 業 がグローバルに 拡 が る 様 子 をゴールドのアークラインで 表 現 し 全 体 を M のイメージとしました 未 来 を 切 り 拓 いて 行 こうと する 私 たちの 針 路 の 象 徴 でもあります 3つの 思 い 1. 事 業 ドメインの 幅 を 拡 げる 上 流 から 下 流 工 程 の 拡 大 ( 企 画 設 計 建 設 保 守 運 用 等 ) 2. 事 業 ドメインの 高 さ を 極 める NI+ 上 位 レイヤ+ 下 位 レイヤまでのトータル 提 案 3. 新 しい 事 業 ドメインへの 展 開 を 図 る 電 気 環 境 エネルギー 分 野 等 将 来 の 統 合 的 な 社 会 インフラの 創 造 に 寄 与 代 表 取 締 役 社 長 鈴 木 正 俊 3

2. ミライト ホールディングスの 概 要 設 立 2010 年 10 月 1 日 資 本 金 70 億 円 社 長 (CEO) 鈴 木 正 俊 株 式 発 行 済 株 式 数 85,381,866 株 上 場 証 券 取 引 所 東 京 証 券 取 引 所 市 場 第 一 部 (コード 番 号 :1417) 格 付 日 本 格 付 投 資 情 報 センター(R&I) A- 日 本 格 付 研 究 所 (JCR) A 所 在 地 東 京 都 江 東 区 豊 洲 5 丁 目 6 番 36 号 事 業 拠 点 連 結 子 会 社 数 (2014 年 12 月 末 現 在 ) 従 業 員 数 (2014 年 9 月 末 現 在 ) 決 算 期 国 内 25 拠 点 ミライト ミライト テクノロジーズの 合 計 海 外 6 拠 点 (シンガポール 香 港 スリランカ オーストラリア フィリピン ミャンマー) 35 社 連 結 7,538 名 (ミライトHD 98 名 ) (ミライト 連 結 4,414 名 単 体 2,690 名 ) (ミライト テクノロジーズ 連 結 3,026 名 単 体 911 名 ) 3 月 31 日 4

Ⅱ 中 期 経 営 計 画 (2014~2016 年 度 )

1. 中 期 経 営 計 画 事 業 環 境 アベノミクス 社 会 インフラの 再 構 築 2020 年 東 京 オリンピック パラリンピック 通 信 技 術 の 革 新 ( 高 速 大 容 量 化 ) ICT 技 術 の 活 用 による 社 会 イノベーションの 進 展 環 境 は フォローの 風 基 本 方 針 今 後 の 柱 となる 環 境 社 会 イノベーション ICTソリューション 事 業 の 積 極 的 な 拡 大 既 存 事 業 (NTT マルチキャリア 事 業 )の 効 率 的 な 推 進 による 生 産 性 向 上 戦 略 的 な 人 員 シフトと 人 材 育 成 確 保 による 技 術 者 拡 大 総 合 エンジニアリング&サービス 会 社 として 企 業 価 値 の 向 上 と 持 続 的 な 成 長 を 目 指 す 売 上 高 構 造 の 変 化 2014 年 3 月 期 2,777 億 円 既 存 事 業 : 今 後 の 柱 7 : 3 2017 年 3 月 期 3,100 億 円 既 存 事 業 : 今 後 の 柱 6 : 4 2021 年 3 月 期 既 存 事 業 : 今 後 の 柱 5 : 5 環 境 社 会 ICT 29% マルチキャリア 35% NTT 36% 中 期 経 営 計 画 環 境 社 会 ICT 40% 30% NTT 30% マルチキャリア 2020 年 に 向 けた マイルストーン 環 境 社 会 ICT 50% NTT 25% マルチキャリア 25% 売 上 高 営 業 利 益 の 推 移 売 上 高 営 業 利 益 ( 単 位 : 億 円 ) 数 値 目 標 (2017 年 3 月 期 ) 人 員 シフトと 人 材 育 成 イメージ (2017 年 3 月 期 ) 2,710 2,777 2,466 2,360 49 52 108 114 2011 年 3 月 期 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 売 上 高 営 業 利 益 3,100 億 円 170 億 円 営 業 利 益 率 5.5% ROE ( 自 己 資 本 利 益 率 ) 8% 以 上 今 後 3 年 間 で 人 員 シフトを 推 進 し 成 長 分 野 に 従 事 する 人 材 を1.5 倍 (+800 名 )に 拡 大 逆 に 間 接 要 員 については10%( 100 名 ) 削 減 事 業 の 成 長 に 必 要 な 有 資 格 技 術 者 の 育 成 獲 得 電 気 監 理 技 術 者 (3 倍 以 上 ) 土 木 管 理 技 術 者 (2 倍 以 上 ) IT 技 術 者 (2 倍 以 上 ) 6

2. 環 境 変 化 に 対 応 した 総 合 エンジニアリング&サービス 会 社 への 転 換 事 業 ドメインの 幅 を 拡 げる 上 流 から 下 流 工 程 の 拡 大 ( 企 画 設 計 建 設 保 守 運 用 等 ) 事 業 ドメインの 高 さ を 極 める 上 位 レイヤ + 下 位 レイヤまでのトータル 提 案 新 しい 事 業 ドメインへの 展 開 を 図 る クラウド DC Wi-Fiソリューション 環 境 エネルギー 分 野 等 将 来 の 社 会 インフラ 創 造 に 寄 与 グループの 総 合 的 な 技 術 を 活 用 し 総 合 エンジニアリング&サービス 会 社 として 社 会 インフラ 作 りと 社 会 イノベーション へ 貢 献 事 業 ドメインの 幅 上 流 工 程 下 流 コンサル 設 計 工 事 施 工 保 守 運 用 事 業 ド メ イ ン の 高 さ 上 位 下 位 レ イ ヤ 下 位 上 位 I C T 環 境 社 会 クラウド DC Wi-Fi&ソリューション オフィスソリューション ソフト 開 発 SI PBX LAN 配 線 工 事 現 在 の 中 心 事 業 情 報 通 信 インフラ 構 築 土 木 管 路 電 気 空 調 照 明 設 備 環 境 エネルギー( 太 陽 光 EV BEMS) 拡 大 して きた 事 業 今 後 注 力 していく 事 業 新 分 野 開 拓 新 し い 事 業 ド メ イ ン 全 国 規 模 での 事 業 展 開 マルチキャリア 対 応 グローバル 対 応 7

3. 2020 年 を 展 望 した 情 報 通 信 環 境 の 変 化 <インフラ 整 備 動 向 > 通 信 キャリアの 設 備 投 資 は 足 元 減 少 しているが 2020 年 ( 東 京 オリンピック パラリンピック)に 向 けて 通 信 技 術 の 革 新 により Area Speed Quality と 通 信 基 盤 の 拡 大 は 継 続 ミライトグループにフォローの 風 Speed 光 回 線 の 高 速 化 キャリアアグリゲーションによる 高 速 化 Area 光 回 線 の 普 及 FMC 定 住 エリアへのLTEエリア 拡 大 Quality 人 口 密 集 地 へのWi-Fi 普 及 人 口 密 集 地 への 局 所 対 策 セル 導 入 室 内 を 含 む 携 帯 不 感 地 対 策 都 心 部 都 市 部 郊 外 地 方 都 市 集 落 < 技 術 動 向 > データ 量 2010 年 2014 年 2015 年 NTT 光 回 線 2016 年 2020 年 B to B to C 開 始 電 力 自 由 化 東 京 オリンピック パラリンピック 1 2010 年 24 倍 2010 年 1,000 倍 サービス デバイス 電 話 メール フューチャーフォン データ(インターネット) スマートフォン タブレット ウェアラブル 端 末 M2M HEMS スマートグリッド センサーネットワーク 通 信 放 送 融 合 4K/8K 放 送 ビッグデータ ITS(Intelligent Transport Systems) サービス 系 プラットフォーム 専 用 サーバ クラウド SDN(Software Defined Network) 固 定 コアネットワーク アクセス 保 守 ATM( 回 線 交 換 ) IP(パケット 交 換 ) 光 回 線 網 の 成 熟 無 電 柱 化 設 備 運 営 業 務 の 拡 大 ネットワークのIP 網 へのマイグレーション FMC(Fixed Mobile Convergence) 光 サービスの 多 様 化 Wi-Fi 無 線 LANの 普 及 データオフロード 対 策 Wi-Fiソリューションの 拡 大 周 波 数 2.5GHz 900MHz 700MHz(TV 受 信 対 策 ) 3.4~3.6GHz 5GHz モ バ イ ル 方 式 通 信 速 度 <bps> 通 信 技 術 3 世 代 (IMT-2000)<14M> 3.9 世 代 (LTE)<150M> 4 世 代 (LTE-Advanced)<1G> 5 世 代 <10G> キャリア アグリゲーション VoLTE(Voice over LTE) MIMO(Multiple-Input and Multiple-Output) 8

Ⅲ 業 績 の 推 移 と 決 算 概 況

1. 業 績 の 推 移 と2015 年 3 月 期 事 業 計 画 単 位 : 億 円 2011 年 3 月 期 ( 注 1) 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 売 上 高 2,466 2,360 2,710 2,777 2015 年 3 月 期 ( 計 画 ) 2,850 2015 年 3 月 期 事 業 計 画 のポイント 2015 年 3 月 期 は 新 たな 中 期 経 営 計 画 施 策 を 推 進 し 売 上 高 2,850 億 円 営 業 利 益 130 億 円 と 増 収 増 益 を 計 画 NTT 1,100 1,114 1,091 999 930 NTT 事 業 は 売 上 減 少 でも 利 益 を 創 出 できるよう 事 業 運 営 体 制 の 改 革 を 推 進 中 マルチキャリア 681 603 813 (845) 984 ( 注 2) 環 境 社 会 426 374 458 (529) 285 ( 注 2) ICT 256 267 346 (402) 508 ( 注 2) 930 420 570 マルチキャリア 事 業 は LTEなど 小 規 模 大 量 工 事 への 対 応 を 進 め 生 産 性 を 向 上 環 境 社 会 イノベーション 事 業 は 太 陽 光 EV 充 電 器 設 置 工 事 等 の 拡 大 により 大 幅 な 売 上 増 加 ICTソリューション 事 業 は ソフトウェアやPBXの 大 規 模 受 注 により 売 上 増 加 売 上 総 利 益 ( 売 上 総 利 益 率 ) 243 (9.9%) 240 (10.2%) 293 (10.8%) 299 (10.8%) 323 (11.3%) 原 価 改 善 の 取 組 みにより 売 上 総 利 益 率 の 向 上 を 図 る 販 管 費 ( 販 管 費 率 ) 営 業 利 益 ( 営 業 利 益 率 ) 193 (7.8%) 49 (2.0%) 187 (8.0%) 52 (2.2%) 184 (6.8%) 108 (4.0%) 185 (6.7%) 114 (4.1%) 193 (6.8%) 130 (4.6%) 販 管 費 経 営 統 合 効 果 や 間 接 費 削 減 の 取 組 みにより 一 般 管 理 費 の 削 減 を 推 進 販 売 費 の 増 加 やオーストラリアにおける 事 業 拡 大 により 増 加 経 常 利 益 ( 経 常 利 益 率 ) 57 (2.0%) 61 (2.6%) 117 (4.3%) 122 (4.4%) 特 別 損 益 ( 注 3) 266 5 44 0 136 (4.8%) 20 特 別 損 益 退 職 給 付 制 度 の 見 直 しに 伴 い 年 金 資 産 としていた 株 式 が 積 立 超 過 となり これを 会 社 資 産 に 戻 すことにより 特 別 利 益 を 予 定 当 期 純 利 益 ( 当 期 純 利 益 率 ) ( 注 3) 306 (12.4%) 32 (1.4%) 42 (1.5%) 71 (2.6%) 92 (3.2%) ( 注 1)2011 年 3 月 期 は 決 算 当 社 設 立 に 伴 う 企 業 結 合 会 計 (パーチェス 法 )で 行 っており 単 純 比 較 が 出 来 ないことから 経 営 統 合 3 社 ( 大 明 コミューチュア 東 電 通 )の 実 績 を 合 算 した 数 値 を 記 載 しております ( 注 2)2013 年 3 月 期 以 前 の 売 上 高 の 内 訳 及 び2014 年 3 月 期 の 売 上 高 の( ) 内 の 数 値 については 旧 事 業 区 分 (モバイル 事 業 総 合 設 備 事 業 ICT 事 業 )の 数 値 を 記 載 しております ( 注 3)2011 年 3 月 期 の 特 別 損 益 当 期 純 利 益 には 経 営 統 合 に 伴 い 発 生 した 負 ののれん (268 億 円 )が 含 まれております 10

参 考 当 社 設 立 から 前 期 (2014 年 3 月 期 )までの 取 組 み 2010 年 10 月 当 社 設 立 2011 年 3 月 2012 年 3 月 2013 年 3 月 2014 年 3 月 環 境 変 化 東 日 本 大 震 災 スマートフォン/タブレット 端 末 の 普 及 震 災 復 興 の 加 速 / 新 エネルギーへの 注 目 政 権 交 代 (アベノミクス) LTE 普 及 本 格 化 地 下 鉄 等 不 感 地 対 策 新 周 波 数 帯 サービス 1 経 営 目 標 2010 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 売 上 高 2,552 2,800 億 円 営 業 利 益 84 120 億 円 営 業 利 益 率 3.3 4.3% 2011 年 3 月 期 売 上 高 2,466 億 円 営 業 利 益 49 億 円 営 業 利 益 率 2.0% 2012 年 3 月 期 売 上 高 2,360 億 円 営 業 利 益 52 億 円 営 業 利 益 率 2.2% 2013 年 3 月 期 売 上 高 2,710 億 円 営 業 利 益 108 億 円 営 業 利 益 率 4.0% 2014 年 3 月 期 売 上 高 2,777 億 円 営 業 利 益 114 億 円 営 業 利 益 率 4.1% 前 中 期 経 営 計 画 の 柱 2 総 合 エンジニアリング &サービス 会 社 への 構 造 転 換 ICT 総 合 設 備 事 業 の 売 上 高 2010 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 635 1,000 億 円 ICT 総 合 設 備 28% 683 億 円 M&Aの 活 用 による 事 業 領 域 の 拡 大 2011 年 3 月 期 売 上 高 2,466 億 円 モバイル 28% 681 億 円 NTT 44% 1,100 億 円 主 なM&A 分 野 ( 会 社 名 ) 前 中 期 経 営 計 画 の 目 標 事 業 ポートフォリオの 構 造 転 換 ICT 総 合 設 備 事 業 を 拡 大 し NTT 事 業 モバイル 事 業 との 売 上 構 成 比 率 を1:1:1 にする 空 調 ( 日 設 ) 下 水 道 ( 片 倉 建 設 ) エリア 強 化 ( 沖 創 工 ) ICT 総 合 設 備 33% 932 億 円 ソフトウェア (アクティス) (プラクティカル) 2014 年 3 月 期 売 上 高 2,777 億 円 モバイル 31% 845 億 円 図 書 館 事 業 (リブネット) NTT 36% 999 億 円 前 中 期 経 営 計 画 の 目 標 は 概 ね 達 成 2014 年 3 月 期 売 上 高 合 計 166 億 円 既 存 事 業 の 生 産 性 向 上 NTT エリア 業 務 の 最 適 化 による 拠 点 集 約 システム 統 一 / 業 務 プロセス 標 準 化 アクセス 系 子 会 社 再 編 / 人 員 削 減 3 経 営 統 合 による シナジー 創 出 営 業 利 益 120 億 円 の 達 成 と 営 業 利 益 率 の 改 善 モバイル 社 内 管 理 基 盤 の 確 立 基 盤 確 立 業 務 集 約 CMSの 導 入 ドコモ 事 業 KDDI 事 業 を 大 明 ( 現 ミライト)に 集 約 販 管 費 削 減 プロジェクトの 推 進 全 国 施 工 体 制 の 強 化 /マルチスキル 化 豊 洲 移 転 による 本 社 ( 東 京 ) 統 合 連 結 納 税 制 度 導 入 人 事 給 与 制 度 統 一 会 計 人 事 等 基 幹 システム 統 一 大 明 東 電 通 合 併 による 効 率 化 業 務 集 約 センタ(MBC) 設 立 による 効 率 化 子 会 社 業 務 集 約 年 金 制 度 統 一 販 管 費 193 185 億 円 販 管 費 率 7.6 6.7% 2014 年 3 月 期 の 販 管 費 にはM&A 子 会 社 による 増 加 14 億 円 を 含 んでおります 11

2. 2015 年 3 月 期 第 2 四 半 期 決 算 概 況 単 位 : 億 円 2014 年 3 月 期 2Q 実 績 ( 構 成 比 ) 2015 年 3 月 期 2Q 実 績 ( 構 成 比 ) 対 前 期 増 減 ( 増 減 率 ) (a) (b) (b)-(a) 2014 年 3 月 期 通 期 実 績 (2Q 進 捗 率 ) 2015 年 3 月 期 通 期 計 画 (2Q 進 捗 率 ) 第 2 四 半 期 決 算 のポイント 受 注 高 1,379 1,481 売 上 高 1,197 (100%) 1,231 (100%) NTT 442 428 + 102 (+ 7.4%) + 34 (+ 2.8%) 14 ( 3.3%) 2,820 (48.9%) 2,777 (43.1%) 999 (44.3%) 2,900 (51.1%) 2,850 (43.2%) 930 (46.0%) 受 注 高 マルチキャリア 事 業 環 境 社 会 イノベーション 事 業 の 拡 大 によ り1,481 億 円 ( 対 前 期 +102 億 円 )と 大 幅 に 増 加 売 上 高 マルチキャリア 事 業 環 境 社 会 イノベーション 事 業 は 拡 大 した ものの NTT 事 業 ICTソリューション 事 業 の 減 少 により1,231 億 円 ( 対 前 期 +34 億 円 )と 微 増 マルチキャリア 432 459 + 27 (+ 6.1%) 984 (44.0%) 930 (49.4%) 環 境 社 会 イノベーション 98 147 + 49 (+ 50.7%) 285 (34.4%) 420 (35.2%) ICT ソリューション 224 196 28 ( 12.4%) 508 (44.2%) 570 (34.5%) 売 上 総 利 益 販 管 費 営 業 利 益 経 常 利 益 四 半 期 ( 当 期 ) 純 利 益 120 (10.1%) 92 (7.8%) 27 (2.3%) 31 (2.6%) 17 (1.5%) 154 (12.5%) 94 (7.7%) 59 (4.8%) 62 (5.1%) 39 (3.2%) + 34 (+ 27.8%) + 2 (+ 2.0%) + 32 (+ 114.2%) + 31 (+ 100.7%) + 22 (+ 125.6%) 299 (40.3%) 185 (50.2%) 114 (24.2%) 122 (25.4%) 71 (24.3%) 323 (47.7%) 193 (49.1%) 130 (45.7%) 136 (46.0%) 92 (42.8%) 売 上 総 利 益 利 益 率 が10.1%から12.5%に 改 善 したことにより 154 億 円 ( 対 前 期 +34 億 円 )と 大 幅 に 増 加 営 業 利 益 59 億 円 ( 対 前 期 +32 億 円 )となり 前 期 比 2.1 倍 通 期 計 画 に 対 する 進 捗 率 は45.7%と 好 調 四 半 期 純 利 益 退 職 給 付 制 度 の 見 直 しに 伴 う 特 別 利 益 の 計 上 (5 億 円 ) 等 も あり 39 億 円 ( 対 前 期 +22 億 円 )となり 前 期 比 2.3 倍 繰 越 工 事 高 876 987 + 111 繰 越 工 事 高 987 億 円 ( 対 前 期 +111 億 円 )と 高 水 準 12

3. 売 上 高 の 詳 細 [ 対 前 期 増 減 ] 4. 営 業 利 益 の 詳 細 [ 対 前 期 増 減 ] NTT 事 業 は 大 規 模 工 事 や 日 常 工 事 が 減 少 マルチキャリア 事 業 は LTE 工 事 WiMAX 工 事 が 好 調 環 境 社 会 イノベーション 事 業 は 電 気 空 調 工 事 の 拡 大 等 により 増 加 ICTソリューション 事 業 は モバイル 関 連 の 通 信 機 材 販 売 が 減 少 売 上 高 増 加 により 対 前 期 +3 億 円 の 増 益 要 因 売 上 総 利 益 率 は 既 存 事 業 の 業 務 改 善 施 策 推 進 により 改 善 し 対 前 期 +30 億 円 の 増 益 要 因 販 管 費 は 一 般 管 理 費 の 削 減 はあるものの M&Aや 販 売 費 の 増 加 による 影 響 が 大 きく 対 前 期 2 億 円 の 減 益 要 因 売 上 高 ( 単 位 : 億 円 ) 営 業 利 益 ( 単 位 : 億 円 ) 増 加 要 因 減 少 要 因 98 億 147 億 電 気 空 調 工 事 の 拡 大 環 境 社 会 ICT 224 億 196 億 通 信 機 材 販 売 減 少 増 加 要 因 減 少 要 因 売 上 総 利 益 率 改 善 販 管 費 増 加 一 般 管 理 費 の 削 減 +4 億 販 売 費 の 増 加 6 億 442 億 428 億 大 規 模 工 事 の 減 少 等 NTT 14 マルチ キャリア +27 +49 28 対 前 期 + 34 億 対 計 画 + 31 億 売 上 総 利 益 率 10.1% 12.5% 既 存 事 業 の 業 務 改 善 施 策 推 進 売 上 高 増 加 +30 2 対 前 期 + 32 億 対 計 画 + 29 億 1,231 +3 59 1,197 432 億 459 億 LTE 工 事 等 の 拡 大 グローバル 事 業 の 拡 大 1,200 27 30 1,197 億 1,231 億 (+34 億 ) 2014 年 3 月 期 2Q 実 績 2015 年 3 月 期 2Q 実 績 2015 年 3 月 期 2Q 計 画 2014 年 3 月 期 2Q 実 績 2015 年 3 月 期 2Q 実 績 2015 年 3 月 期 2Q 計 画 13

5. 株 主 還 元 について 配 当 政 策 は 業 績 や 配 当 性 向 などにも 配 意 しつつ 安 定 的 継 続 的 に 配 当 を 行 うことが 基 本 方 針 2015 年 3 月 期 は 業 績 見 通 しや 配 当 性 向 などを 総 合 的 に 勘 案 した 結 果 増 配 することとし 中 間 配 当 金 については 前 年 度 から5 円 増 配 の15 円 期 末 配 当 金 について も 前 年 度 から5 円 増 配 の15 円 とする 方 針 これにより 年 間 配 当 金 は30 円 を 予 定 増 配 により 配 当 性 向 は 前 期 22.9%から26.5%に 上 昇 する 見 通 し 株 主 還 元 の 推 移 30 ( 単 位 : 億 円 ) 配 当 金 総 額 ( 左 ) 自 己 株 式 取 得 額 ( 左 ) 配 当 性 向 ( 右 ) ( 単 位 :%) 60.0% 15 47.0% 3 50.7% 39.2% 10 26.5% 30.0% 22.9% 0 17 17 16 16 24 2011 年 3 月 期 ( 注 ) 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2015 年 3 月 期 ( 予 ) 0.0% 配 当 金 総 額 17 億 円 17 億 円 16 億 円 16 億 円 24 億 円 当 期 純 利 益 37 億 円 32 億 円 42 億 円 71 億 円 92 億 円 1 株 あたり 年 間 配 当 金 中 間 10 円 10 円 10 円 10 円 15 円 期 末 10 円 10 円 10 円 10 円 15 円 合 計 20 円 20 円 20 円 20 円 30 円 自 己 株 式 取 得 額 3 億 円 ー ー 10 億 円 ー 連 結 配 当 性 向 47.0% 50.7% 39.2% 22.9% 26.5% 連 結 総 還 元 性 向 54.7% 50.7% 39.2% 36.7% 26.5% ROE 3.8% 3.3% 4.1% 6.7% 8.0% ( 注 ) 当 社 は2010 年 10 月 に 設 立 したため 2011 年 3 月 期 の1 株 あたり 年 間 配 当 金 は 期 末 配 当 金 10 円 と 旧 大 明 の 中 間 配 当 金 10 円 を 加 えた20 円 を 記 載 しております 2011 年 3 月 期 決 算 は 当 社 設 立 に 伴 う 企 業 結 合 会 計 (パーチェス 法 )で 行 っており 単 純 比 較 が 出 来 ないことから 連 結 配 当 性 向 連 結 総 還 元 性 向 ROEについては 統 合 3 社 の 単 純 合 計 値 から 経 営 統 合 に 伴 い 発 生 した 負 ののれん 影 響 額 (268 億 円 )を 除 いた 数 値 により 算 出 しております 14

Ⅳ 各 事 業 における 具 体 的 取 組 み

1. NTT 事 業 における 取 組 み 固 定 ブロードバンド 市 場 の 成 熟 化 により NTT 東 西 会 社 の 設 備 投 資 は 減 少 傾 向 にあり 大 規 模 工 事 や 日 常 工 事 が 減 少 事 業 運 営 体 制 の 改 革 を 行 い 売 上 減 少 でも 利 益 を 創 出 できる 体 制 を 構 築 中 工 事 事 務 所 の 統 合 等 更 なる 効 率 化 に 取 り 組 む 売 上 高 推 移 ( 単 位 : 億 円 ) 1,200 800 400 0 10,000 1,100 1,114 1,091 557 502 442 428 2011 年 3 月 期 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2015 年 3 月 期 ( 計 画 ) ( 参 考 )NTT 東 西 及 びNTTコミュニケーションズの 設 備 投 資 額 推 移 ( 単 位 : 億 円 ) 震 災 による 増 下 期 上 期 999 930 下 期 見 込 上 期 実 績 今 期 (2015 年 3 月 期 )の 取 組 み 状 況 売 上 拡 大 光 工 事 等 設 備 運 営 業 務 営 業 体 制 強 化 東 北 復 興 人 員 シフト 内 容 長 期 滞 留 工 事 の 消 化 促 進 等 により 売 上 確 保 サービス 卸 による 光 工 事 対 策 への 取 組 み 強 化 故 障 修 理 だけでなく 設 備 保 守 も 含 めたエリア 全 体 の 受 託 拡 大 エリア 全 体 の 受 託 に 備 えた 体 制 整 備 推 進 広 域 工 事 の 拡 大 に 取 組 む 四 国 東 北 エリアの 受 注 拡 大 (7 億 円 ) 来 期 以 降 に 本 格 化 の 予 定 であり 受 注 獲 得 に 向 けた 取 組 み 強 化 他 部 門 へのシフト 促 進 等 により 収 支 改 善 人 員 シフト 退 職 不 補 充 により 上 期 は 約 50 名 の 人 員 減 ( 通 期 計 画 80 名 ) 5,000 0 8,949 9,002 8,631 8,325 7,600 2,950 3,040 2,910 2,630 2,400 2011 年 3 月 期 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2015 年 3 月 期 ( 計 画 ) うち 光 化 投 資 額 効 率 化 推 進 事 務 所 統 合 サポート 業 務 集 約 コア 会 社 運 営 体 制 各 県 域 の 事 務 所 統 合 による 効 率 化 推 進 来 期 に 本 格 化 東 京 エリアの 設 計 竣 工 処 理 工 程 工 事 料 金 チェッ クなどの 業 務 を 集 約 業 務 委 託 推 進 によりコスト 削 減 昨 年 10 月 に 子 会 社 を 再 編 (12 8 社 ) 業 務 の 効 率 化 平 準 化 を 推 進 しコストを 削 減 出 所 :NTT 発 表 資 料 より 当 社 作 成 16

参 考 NTT 事 業 における 生 産 性 向 上 施 策 の 推 進 各 県 域 の 事 務 所 統 合 による 効 率 化 推 進 工 事 部 隊 を 統 合 することによる 直 接 工 事 稼 働 工 事 車 両 等 の 削 減 デスク 統 合 による 間 接 稼 働 の 削 減 賃 貸 ビルから 自 社 所 有 ビルにすることによる 賃 料 の 削 減 既 に 完 了 している 関 西 圏 の 事 務 所 統 合 と 合 わせ 合 計 で3~4 割 程 度 の 削 減 を 目 途 (71 47 拠 点 ) サポート 業 務 ( 設 計 オーダ 作 成 写 真 検 査 等 )の 集 約 東 京 エリアで 今 期 (2015 年 3 月 期 ) 中 を 目 途 に 集 約 他 のエリアについても 今 後 検 討 関 西 エリア(24 15 拠 点 ) 関 東 エリア(47 32 拠 点 ) 前 期 (2014 年 3 月 期 )までに 関 西 圏 ( 大 阪 兵 庫 京 都 和 歌 山 奈 良 )における 拠 点 集 約 を 実 施 来 期 (2016 年 3 月 期 )にかけて 関 東 圏 における 拠 点 集 約 を 推 進 兵 庫 (13 7 拠 点 ) 京 都 (2 1 拠 点 ) 大 阪 (5 3 拠 点 ) 和 歌 山 (3 3 拠 点 ) 奈 良 (1 1 拠 点 ) 大 阪 東 京 <スケジュール> 東 京 今 期 中 (サポート 業 務 を 集 約 ) 神 奈 川 2014 年 12 月 群 馬 埼 玉 千 葉 来 期 予 定 栃 木 茨 城 群 馬 (9 8 拠 点 ) 埼 玉 (10 7 拠 点 ) 栃 木 (4 1 拠 点 ) 茨 城 (6 3 拠 点 ) 東 京 (4 拠 点 ) 神 奈 川 (6 4 拠 点 ) 千 葉 (8 5 拠 点 ) は 工 事 事 務 所 の 統 合 はサポート 業 務 の 集 約 地 域 17

2. マルチキャリア 事 業 における 取 組 み モバイルキャリアの 設 備 投 資 は 鈍 化 傾 向 にあるが スマートフォン 普 及 等 によるトラフィック 増 加 に 伴 い LTE 工 事 やNW 工 事 は 着 実 に 増 加 小 規 模 大 量 工 事 が 増 加 しており 生 産 性 向 上 施 策 により 利 益 向 上 (ITツール 活 用 内 製 化 元 請 け 子 会 社 一 体 化 ) 海 外 通 信 キャリアに 対 しても 事 業 拡 大 を 実 施 (オーストラリアの 子 会 社 を 第 2 四 半 期 より 連 結 ) 売 上 高 推 移 ( 単 位 : 億 円 ) 1200 800 400 0 681 震 災 による 減 旧 区 分 (モバイル 事 業 ) 総 合 設 備 事 業 より NCC 固 定 業 務 を 移 管 603 813 + 139 下 期 上 期 区 分 変 更 984 930 552 471 432 459 2011 年 3 月 期 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2015 年 3 月 期 ( 計 画 ) 下 期 見 込 上 期 実 績 今 期 (2015 年 3 月 期 )の 取 組 み 状 況 売 上 拡 大 LTE 工 事 WiMAX 工 事 不 感 地 対 策 工 事 ストックビジネス 周 辺 ビジネス 内 容 LTE 工 事 の 効 率 化 平 準 化 による 進 捗 の 推 進 WiMAX 工 事 付 帯 工 事 の 取 組 み 強 化 屋 内 対 策 工 事 ( 再 開 発 施 設 ビル 地 下 街 等 ) 地 下 鉄 (JMCIA)の 取 組 み 強 化 基 地 局 保 守 設 備 センタの 運 用 業 務 拡 大 固 定 /NW 関 連 工 事 の 取 組 み 強 化 ( 参 考 )モバイルキャリア3 社 の 設 備 投 資 額 の 推 移 ( 単 位 : 億 円 ) 20,001 20,223 21,000 16,491 15,177 7,794 7,474 14,000 5,007 4,074 18,200 5,500 Soft Bank KDDI NTTドコモ グローバル 事 業 マネジメント 強 化 7 月 にミライト テクノロジーズ オーストラリア 設 立 豪 州 でのTier1 企 業 として 事 業 拡 大 第 2 四 半 期 より 連 結 SCM 強 化 による 進 捗 率 向 上 ボトルネック 工 程 対 策 強 化 7,000 0 4,418 4,216 4,670 5,718 5,800 6,685 7,268 7,537 260 923 2,189 7,031 6,900 3,878 4,180 2011 年 3 月 期 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2015 年 3 月 期 ( 計 画 ) ドコモのうち LTE 投 資 額 効 率 化 推 進 リソース 最 適 化 ITツール 活 用 内 製 化 子 会 社 との 連 携 強 化 によるリソース 配 置 の 最 適 化 業 務 支 援 ツールでの 情 報 共 有 モバイルデバイス 活 用 による 平 準 化 見 える 化 の 追 求 出 所 : 各 社 発 表 資 料 より 当 社 作 成 ( 注 )1. KDDI Soft Bankについては 固 定 系 を 含 む 設 備 投 資 額 を 記 載 2.Soft Bankの 設 備 投 資 実 績 は スプリント 及 びソフトバンクテレコムの 法 人 向 けモバイルレンタル 端 末 を 除 く SCMはサプライチェーンマネジメントの 略 18

3. 環 境 社 会 イノベーション ICTソリューション 事 業 における 取 組 み 環 境 社 会 イノベーション 事 業 については 既 存 の 電 気 空 調 工 事 の 拡 大 に 加 え 太 陽 光 工 事 やEV 充 電 器 設 備 工 事 社 会 インフラ 工 事 が 拡 大 ICTソリューション 事 業 については モバイル 関 連 の 通 信 機 材 販 売 が 減 少 したものの ソフトウェアやPBX 工 事 の 完 成 により 売 上 拡 大 を 図 る 売 上 高 推 移 ( 環 境 社 会 イノベーション 事 業 ) 今 期 (2015 年 3 月 期 )の 取 組 み 状 況 ( 単 位 : 億 円 ) 600 旧 区 分 ( 総 合 設 備 事 業 ) 区 分 変 更 事 業 区 分 内 容 400 他 事 業 へ 245 420 太 陽 光 大 手 新 電 力 会 社 との 協 力 体 制 強 化 今 期 売 上 高 80 億 円 へ 拡 大 200 0 600 400 200 0 426 374 458 187 98 273 147 2011 年 3 月 期 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2015 年 3 月 期 ( 計 画 ) 売 上 高 推 移 (ICTソリューション 事 業 ) ( 単 位 : 億 円 ) 旧 区 分 (ICT 事 業 ) 総 合 設 備 事 業 より Wi-Fi 無 線 放 送 波 等 を 移 管 256 267 346 + 106 下 期 上 期 下 期 上 期 285 508 区 分 変 更 570 284 374 224 196 2011 年 3 月 期 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2015 年 3 月 期 ( 計 画 ) 下 期 見 込 上 期 実 績 下 期 見 込 上 期 実 績 環 境 社 会 イノベーション 事 業 ICT ソリューション 事 業 環 境 エネルギー 社 会 インフラ 公 共 工 事 ネットワーク サーバ PBX ソフトウェア EV 充 電 器 設 備 工 事 BEMS 工 事 (ドラッグストアチェーン) マンション 一 括 受 電 工 事 ( 新 規 導 入 11 棟 ) 老 朽 インフラ 対 策 高 速 道 路 (ETC 更 改 首 都 高 照 明 工 事 ) 上 下 水 道 工 事 ( 東 京 都 ) 等 公 共 工 事 湘 南 バイパス 通 信 管 路 工 事 等 防 衛 省 米 軍 の 通 信 インフラの 改 修 工 事 等 大 型 データセンタ 設 備 工 事 運 用 保 守 ネットワーク サーバ 更 改 ( 大 学 自 治 体 等 ) セキュリティ 関 連 新 商 品 の 代 理 店 販 売 拡 大 クラビスタ(スウェーデン/NWセキュリティ) サーベオン( 台 湾 / 監 視 カメラ) 大 型 PBX 更 改 工 事 東 京 大 学 本 郷 等 7 拠 点 PBX 更 改 大 手 銀 行 証 券 病 院 流 通 関 連 札 幌 市 の 国 保 医 療 助 成 システム 保 守 運 用 ( 維 持 管 理 )からのビジネス 拡 大 企 業 の 人 事 給 与 システム 開 発 受 託 19

参 考 新 事 業 への 取 組 み 太 陽 光 工 事 の 受 注 額 発 電 量 全 国 施 工 タイプの 工 事 拡 大 ( 売 上 高 ) ( 単 位 ; 億 円 ) ( 単 位 ;MW) ( 単 位 ; 億 円 ) 150 受 注 額 ( 左 ) 売 上 高 ( 左 ) 受 注 発 電 量 ( 右 ) ( 受 )85 億 円 47MW ( 売 )49 億 円 ( 受 )110 億 円 65MW ( 売 )80 億 円 100 150 100 120 億 円 以 上 EV 充 電 Wi-Fi NW 工 事 75 50 TV 受 信 対 策 ( 受 )3 億 円 0.8MW ( 売 )3 億 円 ( 受 )11 億 円 6MW ( 売 )10 億 円 50 28 億 円 40 億 円 47 億 円 0 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2015 年 3 月 期 ( 計 画 ) 0 0 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2015 年 3 月 期 ( 計 画 ) 新 事 業 への 取 組 み オーストラリアにおける 事 業 拡 大 EV 充 電 システム モバイルICTビジネス Wi-Fi&ソリューション 東 京 都 内 再 開 発 関 連 EV 充 電 器 設 置 工 事 ( 全 国 約 1,200 箇 所 受 注 ) 高 速 道 路 SA PA コンビニエンスストア ショッピングモール 等 ホテル 向 けタブレットサービス ee-tab* ホテルチェーンに11 月 よりサービス 提 供 開 始 Wi-Fi 設 置 工 事 地 下 鉄 コンビニエンスストア 大 手 テーマパーク 等 企 業 向 けWi-Fi 環 境 構 築 のパッケージ 化 推 進 電 線 地 中 化 工 事 豊 洲 新 市 場 ( 携 帯 電 話 屋 内 対 策 工 事 ) 東 京 五 輪 関 連 ビジネスへの 取 組 み オーストラリアにおけるグループ 会 社 (Relative MIRAIT 社 )と 現 地 法 人 (CCTS 社 )を7 月 に 経 営 統 合 ミライト テクノロジーズ オーストラリアが Tier1 企 業 として 豪 州 の 全 国 ブロード バンドネットワーク 構 築 プロジェクト(NBNプロジェクト)に 参 画 し 事 業 拡 大 第 2 四 半 期 より 連 結 ( 予 想 売 上 高 今 期 約 36 億 円 ) ダーウィン ブリスベン 両 社 の 営 業 エリアを 足 すと オーストラリアの 全 人 口 の 約 90%をカバー 色 の 濃 い 地 域 は 人 口 集 中 エリア 700MHz テレビ 受 信 障 害 対 策 北 海 道 東 北 東 海 北 陸 エリアを 担 当 全 国 の 公 共 機 関 施 設 から 対 策 開 始 パース アデレード シドニー メルボルン エネルギーマネジメント ソリューション 経 産 省 補 助 事 業 における エネルギー 管 理 支 援 サービ ス 事 業 者 にミライト テクノロジーズが 採 択 20

4. 構 造 改 革 及 び 間 接 費 削 減 の 取 組 み 事 業 再 編 成 効 果 を 最 大 化 することにより 戦 略 的 人 材 流 動 を 可 能 とし 成 長 分 野 へ 人 材 を 投 入 間 接 費 削 減 PTにより 削 減 施 策 を 推 進 NTT 事 業 においては 他 事 業 への 人 員 シフトと 事 業 運 営 体 制 の 改 革 を 加 速 2014 年 3 月 期 2015 年 3 月 期 人 員 シフトの 推 進 (P23 参 照 ) 大 明 東 電 通 の 合 併 による 人 員 シフトの 促 進 業 務 効 率 化 による 人 員 減 約 185 名 (ミライト 社 員 の 約 7%を 削 減 ) 成 長 分 野 への 人 員 シフトを 約 300 名 実 施 (ミライト 社 員 の10% 超 ) 成 長 分 野 への 人 員 シフトの 促 進 新 事 業 を 推 進 するための 組 織 整 備 間 接 部 門 の 要 員 (1,300 名 )を5% 削 減 7 億 円 間 接 費 削 減 施 策 の 推 進 社 内 システム( 会 計 人 事 受 注 施 工 資 材 ) 統 一 による 削 減 社 内 管 理 業 務 の 集 約 (MBC)による 効 率 化 業 務 統 廃 合 リロケーションに 伴 う 本 社 ビル 等 の 賃 料 削 減 MBCによる 子 会 社 業 務 の 集 約 標 準 化 コンサル 活 用 などによるコスト 削 減 の 推 進 通 信 料 コピー 代 印 刷 費 等 NTT 事 業 における 生 産 性 向 上 施 策 の 推 進 (P17 参 照 ) コスト 管 理 の 見 える 化 と 業 務 のBPR 推 進 (P24 参 照 ) 7 億 円 アクセス 系 子 会 社 の 再 編 (12 8 社 ) 業 務 効 率 化 施 策 の 実 施 により 約 70 名 を 人 材 流 動 事 業 会 社 間 事 業 分 担 見 直 し( 組 織 の 解 消 ) ミライト[ 埼 玉 支 店 群 馬 支 店 ] ミライトテクノロジーズ[ 千 葉 支 店 ] 5 億 円 統 一 基 幹 システム(MINCS)による 科 目 別 原 価 分 析 の 強 化 グループ 間 取 引 の 電 子 化 4 億 円 成 長 分 野 への 人 員 シフト 促 進 ( 今 期 は 約 80 名 を 予 定 ) 各 県 域 の 事 務 所 統 合 による 間 接 稼 働 の 削 減 と 効 率 化 推 進 サポートセンタ 集 約 及 び 業 務 委 託 推 進 9 億 円 以 上 業 務 管 理 ツールの 活 用 によるBPR 推 進 施 工 部 門 における 工 事 管 理 の 見 える 化 推 進 原 価 管 理 マネジメントの 推 進 ( 工 事 収 支 の 見 える 化 ) コスト 削 減 額 合 計 実 績 19 億 円 削 減 目 標 額 13 億 円 以 上 削 減 21

参 考 人 員 シフトの 推 進 新 事 業 の 推 進 と 人 材 活 用 に 向 けた 組 織 整 備 を 実 施 (7 月 ) (ミライト) 事 業 本 部 の 再 編 インキュベーション 組 織 の 設 置 (ミライト テクノロジーズ)ハイパーテクノポートセンタの 設 置 ( 技 術 力 の 向 上 とスキル 転 換 強 化 ) 成 長 分 野 への 人 員 シフトの 促 進 ( 上 期 実 績 約 300 名 ) < 事 例 : ミライトにおけるインキュベーション 組 織 の 新 設 > マルチキャリア 事 業 イータブ プラス 推 進 室 ホテルを 手 始 めに 様 々な 業 種 にタブレットを 利 用 した 新 たなサービスを 企 画 開 発 観 光 外 国 人 向 けサービス ショッピング 等 インキュベーション 組 織 で 新 たな 事 業 の 発 掘 企 画 立 案 を 実 施 ICTソリューション 事 業 兼 務 者 37 名 環 境 社 会 イノヘ ーション 事 業 インキュヘ ーション 組 織 を 設 置 専 担 者 32 名 各 事 業 部 との 兼 務 者 が 具 体 的 なビジネスを 拡 大 EV 充 電 システム 推 進 室 Wi-Fi& ソリューション 事 業 推 進 室 EV 充 電 器 工 事 を 手 始 めに 設 置 拠 点 におけるス トックビジネスの 推 進 と 新 たな 交 通 分 野 のサービ スを 企 画 開 発 通 信 キャリアと 連 携 した 自 治 体 商 業 施 設 等 への ソリューション 提 案 観 光 広 告 ショッピング 等 NW 構 築 から 運 用 保 守 までのワンストップ 提 供 及 びアプリケーション 開 発 までのパッケージ 化 イータブ プラス 推 進 室 EV 充 電 システム 推 進 室 Wi-Fi&ソリューション 事 業 推 進 室 次 世 代 エネルギー 事 業 推 進 室 創 エネ 蓄 エネ 省 エネ 等 への 取 組 み 発 電 事 業 者 との 協 業 モデルの 構 築 11 名 次 世 代 エネルギー 2020 M2M 関 連 21 名 事 業 推 進 室 事 業 推 進 室 ビジネス 推 進 室 2020 事 業 推 進 室 東 京 の 街 づくり 事 業 (スマートシティ CEMS イ ンフラ 維 持 メンテナンス 等 )への 取 組 み 人 材 シフト 既 存 事 業 社 内 及 びグループ 会 社 から 人 材 公 募 M2M 関 連 ビジネス 推 進 室 M2M 市 場 開 拓 のための 企 画 開 発 橋 梁 点 検 技 術 への 取 組 み( 国 交 省 公 募 ) 22

参 考 コスト 管 理 の 見 える 化 と 業 務 のBPR 推 進 統 合 財 務 会 計 システムで 財 務 会 計 を 一 元 管 理 (MINCS:MIrait the NuCleus business system for produce Synergy) 現 在 は 原 価 管 理 マネジメントの 高 度 化 営 業 施 工 プロセスの 最 適 化 を 目 指 して 業 務 基 盤 の 改 革 を 推 進 中 業 務 プ ロ セ ス 受 注 管 理 / 予 実 管 理 外 注 管 理 引 合 見 積 り 契 約 コンサル/ 設 計 施 工 工 程 管 理 完 工 請 求 入 金 営 業 マネジメント 外 注 契 約 決 裁 処 理 の 電 子 化 施 工 プロセスの 見 える 化 の 実 現 営 業 案 件 管 理 施 工 プロセスマネジメント 施 工 プロセス 管 理 営 業 日 報 管 理 標 準 業 務 フローへの 統 一 業 務 基 盤 の 改 革 小 規 模 工 事 及 び 定 型 保 守 管 理 の 電 子 化 グループ 間 取 引 の 電 子 化 施 工 維 持 管 理 ITツールに よる 情 報 共 有 企 画 設 計 設 計 図 面 の 共 有 化 3D 化 材 料 積 算 情 報 の 共 有 化 実 施 設 計 基 本 設 計 システム 化 実 施 済 現 在 構 築 中 M I N C S 受 注 / 予 実 外 注 契 約 管 理 / 材 料 購 買 / 物 品 管 理 経 費 精 算 人 事 給 与 財 務 会 計 管 理 23

Ⅴ 参 考 資 料

1. ミライトグループの 結 成 通 信 キャリアのパートナーとして 通 信 インフラ 設 備 の 構 築 を 中 心 に 半 世 紀 以 上 にわたり 事 業 を 展 開 してきた 大 明 コミューチュア 東 電 通 が2010 年 10 月 に 経 営 統 合 持 株 会 社 ミライト ホールディングスを 設 立 2012 年 10 月 1 日 に 事 業 会 社 3 社 体 制 から2 社 体 制 (ミライト ミライト テクノロジーズ)に 移 行 し 総 合 エンジニアリング&サービス 会 社 への 構 造 転 換 を 推 進 2012 年 10 月 事 業 再 編 成 2010 年 10 月 3 社 経 営 統 合 ミライト ホールディングス 持 株 会 社 設 立 大 明 1944 年 12 月 設 立 ( 東 証 一 部 上 場 ) ( 連 結 売 上 高 ) 1,156 億 円 ( 連 結 従 業 員 ) 3,011 名 (2010 年 3 月 期 ) ミライト ホールディングス 大 明 合 併 ミライト ( 本 社 ) 東 京 ( 連 結 売 上 高 ) 1,849 億 円 (2014 年 3 月 期 ) ( 連 結 従 業 員 ) 4,414 名 (2014 年 9 月 ) 東 電 通 1946 年 2 月 設 立 ( 東 証 一 部 上 場 ) ( 連 結 売 上 高 ) 476 億 円 ( 連 結 従 業 員 ) 1,233 名 (2010 年 3 月 期 ) 東 電 通 コミューチュア 商 号 変 更 ミライト テクノロジーズ ( 本 社 ) 大 阪 ( 連 結 売 上 高 ) 1,033 億 円 (2014 年 3 月 期 ) ( 連 結 従 業 員 ) 3,026 名 (2014 年 9 月 ) コミューチュア 1960 年 6 月 設 立 ( 東 証 大 証 各 一 部 上 場 ) ( 連 結 売 上 高 ) 919 億 円 ( 連 結 従 業 員 ) 2,702 名 (2010 年 3 月 期 ) 25

2. 会 社 概 要 (1) 事 業 構 成 主 力 事 業 である 通 信 インフラの 設 備 構 築 ( 固 定 通 信 移 動 体 通 信 )を 基 に ICT 環 境 エネルギーなど 幅 広 い 分 野 で 事 業 を 展 開 事 業 の 内 容 事 業 別 売 上 高 の 推 移 1NTT 事 業 2マルチキャリア 事 業 3 環 境 社 会 イノベーション 事 業 4ICTソリューション 事 業 2014 年 3 月 期 における 売 上 構 成 比 率 環 境 社 会 イノベーション 285 億 円 (10.3%) 事 業 種 別 NTTグループ 向 け 固 定 通 信 設 備 の 建 設 保 守 運 用 等 移 動 体 通 信 設 備 の 建 設 保 守 運 用 等 NCC 向 け 固 定 通 信 設 備 CATV 工 事 グローバル 等 環 境 新 エネルギー 関 連 社 会 インフラ 構 築 一 般 企 業 等 の 電 気 空 調 設 備 の 建 設 保 守 運 用 クラウド オフィスソリューション Wi-Fi ソフト 放 送 波 等 一 般 企 業 等 の 情 報 通 信 システムの 建 設 保 守 運 用 ICTソリューション 508 億 円 (18.3%) NTT 999 億 円 (36.0%) ( 単 位 : 億 円 ) 3,000 2,500 2,000 1,500 1,000 2,466 256 426 2,360 267 374 681 603 2,710 346 458 529 285 813 2,777 ICT 402 総 合 設 備 モバイル 845 NTT 区 分 変 更 2,777 ICT 508 環 境 社 会 マルチ キャリア 984 NTT 2,850 570 420 930 マルチキャリア 984 億 円 (35.4%) 500 1,100 1,114 1,091 999 999 930 0 2011.3 期 2012.3 期 2013.3 期 2014.3 期 2014.3 期 新 区 分 2015.3 期 計 画 26

(2) 事 業 概 要 1NTT 事 業 NTTグループの 固 定 系 通 信 設 備 建 設 保 守 運 用 を 手 掛 け 首 都 圏 関 西 圏 を 中 心 に 事 業 を 展 開 売 上 高 の36.0%を 占 める 当 社 のコア 事 業 NTT 局 内 ユーザー 売 上 高 及 び 構 成 比 率 (2014 年 3 月 期 ) 架 空 引 込 NTT 事 業 999 億 円 (36.0%) マンホール 地 下 埋 設 設 備 < 主 な 内 訳 > 宅 内 屋 外 工 事 大 規 模 屋 外 工 事 ( 電 柱 更 改 工 事 その 他 ) 土 木 工 事 (マンホール, 管 路 設 備, 電 線 共 同 溝 ) NW 回 線 工 事 電 柱 更 改 工 事 光 ケーブル 接 続 作 業 光 ケーブル 引 込 作 業 設 備 運 営 業 務 ( 故 障 修 理 線 路 保 守 等 ) 地 下 設 備 構 築 地 下 管 路 敷 設 作 業 交 換 機 プログラム 更 新 作 業 27

2マルチキャリア 事 業 NTTドコモ KDDI ソフトバンク 等 全 てのモバイルキャリアの 通 信 設 備 建 設 保 守 運 用 を 手 掛 け 全 国 で 事 業 展 開 NCC 向 け 固 定 通 信 設 備 CATV 工 事 グローバル 等 も 手 掛 ける 売 上 高 の35.4%を 占 める 売 上 高 及 び 構 成 比 率 (2014 年 3 月 期 ) 交 換 機 モバイルキャリア 屋 内 携 帯 基 地 局 屋 外 携 帯 基 地 局 マルチキャリア 事 業 984 億 円 (35.4%) < 主 な 内 訳 > 屋 外 基 地 局 建 設 (LTE 3G 等 ) 屋 内 基 地 局 建 設 (ビル 内 部 地 下 鉄 等 ) キャリアネットワーク( 通 信 キャリアの 固 定 設 備 等 ) グローバル( 海 外 の 通 信 キャリアの 設 備 工 事 ) 無 線 基 地 局 併 設 工 事 LTE 工 事 キャリアネットワーク グローバル 28

3 環 境 社 会 イノベーション ICTソリューション 事 業 総 合 エンジニアリング&サービス 会 社 を 目 指 す 当 社 における 成 長 事 業 環 境 社 会 イノベーション 事 業 環 境 社 会 インフラ 等 の 構 築 など 総 合 的 なソリューションを 提 供 売 上 高 の10.3%を 占 める ICTソリューション 事 業 顧 客 のICTインフラ 構 築 をサポート 売 上 高 の18.3%を 占 める 環 境 社 会 イノベーション 事 業 < 主 な 内 訳 > 環 境 エネルギー( 太 陽 光 EV 充 電 等 ) 売 上 高 及 び 構 成 比 率 (2014 年 3 月 期 ) ICTソリューション 事 業 508 億 円 (18.3%) 太 陽 光 工 事 EV 充 電 電 気 空 調 (ビル 電 気 設 備 空 調 衛 生 設 備 等 ) 社 会 インフラ ( 一 般 土 木 通 信 土 木 工 事 下 水 道 工 事 等 ) 環 境 社 会 イノベーション 事 業 285 億 円 (10.3%) 電 線 地 中 化 ICTソリューション 事 業 高 速 道 路 照 明 設 備 改 修 工 事 < 主 な 内 訳 > クラウド オフィスソリューション Wi-Fi&ソリューション データ 系 (LAN WAN 無 線 LAN 構 築 ) Wi-Fi 環 境 構 築 工 事 ee-tab* データセンタ 保 守 LAN WAN 等 構 築 ソフトウェア 開 発 (システム 設 計 アプリケーション 開 発 等 ) 運 用 保 守 (オンサイト 保 守 サービス 遠 隔 監 視 サービス 等 ) 音 声 系 (PBX IP-PBX 構 築 等 ) 29

ミライトグループによるビル マネジメントとソリューション 無 線 通 信 アクセスポイント (Wi-Fi IMCS/INDOOR) 空 調 衛 生 及 び 省 エネソリューション 災 害 対 策 システム ( 地 震 被 災 度 判 定 システム) 無 線 通 信 AP (Wi-Fi IMCS) 空 調 太 陽 光 発 電 システム デジタル サイネージ IP-PBX FMCのNW 構 築 セキュリティ カメラ 災 害 対 策 システム 太 陽 光 発 電 システム LED 照 明 セキュリティ 設 備 構 築 LAN WANのNW 構 築 蓄 電 池 電 話 サーバ ルータ ソフトウェア 開 発 監 視 センタ BEMS EV 充 電 スタンド 新 エネルギー(EV 充 電 蓄 電 池 ) アウトソーシング 電 気 設 備 入 退 館 システム 遠 隔 監 視 運 用 オンサイトサービス 電 気 設 備 構 築 オペレーションセンタによる 遠 隔 監 視 ネットワーク 監 視 セキュリティ 監 視 電 力 量 監 視 MIRAIT オペレーションセンタ 30

(3) 役 員 構 成 役 名 氏 名 社 外 役 員 主 な 経 歴 取 締 役 会 長 八 木 橋 五 郎 東 日 本 電 信 電 話 株 式 会 社 代 表 取 締 役 副 社 長 代 表 取 締 役 社 長 鈴 木 正 俊 株 式 会 社 エヌ ティ ティ ドコモ 代 表 取 締 役 副 社 長 代 表 取 締 役 副 社 長 髙 江 洲 文 雄 株 式 会 社 エヌ ティ ティ ネオメイト 代 表 取 締 役 社 長 代 表 取 締 役 副 社 長 髙 畠 宏 一 西 日 本 電 信 電 話 株 式 会 社 代 表 取 締 役 副 社 長 取 締 役 吉 村 辰 久 株 式 会 社 エヌ ティ ティ エムイー 代 表 取 締 役 副 社 長 取 締 役 得 井 慶 昌 エヌ ティ ティ コミュニケーションズ 株 式 会 社 取 締 役 取 締 役 桐 山 学 東 日 本 電 信 電 話 株 式 会 社 財 務 部 長 取 締 役 十 河 政 史 株 式 会 社 エヌ ティ ティ データ 執 行 役 員 取 締 役 小 暮 啓 史 東 日 本 電 信 電 話 株 式 会 社 福 島 支 店 長 取 締 役 木 村 正 治 日 本 アイ ビー エム 株 式 会 社 常 務 取 締 役 取 締 役 海 老 沼 英 次 弁 護 士 ( 現 在 ) 常 勤 監 査 役 田 中 信 義 キャノンマーケティングジャパン 株 式 会 社 公 共 NTT 営 業 本 部 担 当 本 部 長 常 勤 監 査 役 松 尾 正 男 株 式 会 社 エヌ ティ ティ アド 取 締 役 監 査 役 児 玉 結 介 株 式 会 社 ミライト テクノロジーズ 取 締 役 監 査 役 大 工 舎 宏 公 認 会 計 士 ( 現 在 ) 31

(4) 主 要 子 会 社 の 概 要 ミライト ミライト テクノロジーズ 資 本 金 56 億 円 38 億 円 社 長 (CEO) 鈴 木 正 俊 髙 江 洲 文 雄 主 な 事 業 内 容 情 報 通 信 エンジニアリング 事 業 等 情 報 通 信 エンジニアリング 事 業 等 連 結 経 営 成 績 (2014 年 3 月 期 ) 売 上 高 1,849 億 円 営 業 利 益 90 億 円 売 上 高 1,033 億 円 営 業 利 益 20 億 円 本 社 所 在 地 東 京 都 江 東 区 豊 洲 5 丁 目 6 番 36 号 大 阪 府 大 阪 市 西 区 江 戸 堀 3 丁 目 3 番 15 号 事 業 拠 点 15 拠 点 10 拠 点 連 結 子 会 社 数 (2014 年 12 月 末 現 在 ) 17 社 16 社 従 業 員 数 (2014 年 9 月 末 現 在 ) 連 結 4,414 名 単 体 2,690 名 連 結 3,026 名 単 体 911 名 32

(5)グループフォーメーション NTT 事 業 マルチキャリア 事 業 (モバイル)では 設 計 積 算 現 場 管 理 などトータル 責 任 は 事 業 会 社 が 担 当 し 工 事 は 子 会 社 協 力 会 社 が 実 施 全 国 施 工 体 制 を850 社 20,000 名 の 協 力 会 社 と 一 体 で 構 築 環 境 社 会 イノベーション ICTソリューション 事 業 では 子 会 社 がソリューション ソフトウェア アウトソーシング 商 社 等 多 彩 な 事 業 を 展 開 M&A 等 により 事 業 領 域 を 拡 大 2014 年 10 月 1 日 現 在 持 株 会 社 100 名 事 業 会 社 (2 社 ) 3,600 名 連 結 子 会 社 (33 社 ) 3,800 名 取 引 先 ( 通 信 事 業 各 社 一 般 企 業 官 公 庁 等 ) 発 注 事 業 会 社 2 社 (ミライト ミライト テクノロジーズ) 従 事 者 3,600 名 発 注 子 会 社 が 直 接 受 注 トータル 責 任 全 体 コーディネーション 環 境 社 会 NTT 事 業 マルチキャリア 事 業 ICTソリューション 事 業 イノベーション 事 業 発 注 アクセス 土 木 NW モバイル 海 外 アクセス 土 木 電 気 空 調 ソリュー ション ソフト ウェア アウト ソーシング 商 社 リサイクル 8 社 2 社 2 社 4 社 1 社 ( 他 3 社 ) 3 社 1 社 2 社 5 社 3 社 2 社 連 結 子 会 社 33 社 従 事 者 3,800 名 2013.10 1 県 域 1 社 を 基 本 に 再 編 12 8 社 発 注 最 近 の M&A 等 Daimei SLK (スリランカ) MIRAIT Information Systems Myanmar (ミャンマー) MIRAIT Technologies Australia(オーストラリア) 沖 創 工 ( 沖 縄 県 での 設 備 工 事 ) 片 倉 建 設 ( 下 水 道 事 業 ) 日 設 ( 空 調 事 業 ) アクティス プラクティカル ソリューションズ タイムテック MIS 九 州 リブネット ( 図 書 館 アウトソーシング) 協 力 会 社 約 850 社 従 事 者 約 20,000 名 33

(6)M&A 等 の 活 用 による 事 業 領 域 の 拡 大 ICTソリューション 事 業 では 上 位 レイヤ(ソフトウェア クラウド 等 )を 中 心 にM&A 等 により 新 規 分 野 拡 大 環 境 社 会 イノベーション 事 業 では 既 存 事 業 の 周 辺 分 野 を 中 心 に 事 業 領 域 拡 大 ICTソリューション 事 業 ( 年 間 売 上 規 模 59 億 円 ) 顧 客 マーケット 環 境 社 会 イノベーション 事 業 ( 年 間 売 上 規 模 151 億 円 ) アウトソーシング ビジネス 拡 大 リブネット 子 会 社 化 (2013.2) 図 書 館 等 アウトソーシング( 売 上 高 4 億 円 ) 通 信 ソフト 強 化 アクティス 子 会 社 化 (2012.11) ( 売 上 高 45 億 円 ) ソフトウェア 事 業 強 化 ケイ ソフト と 福 岡 システムテクノを 合 併 し MIS 九 州 設 立 (2014.4) ( 売 上 高 2 億 円 ) プラクティカル ソリューションズ 子 会 社 化 (2013.10) ( 売 上 高 1 億 円 ) タイムテック 子 会 社 化 (2014.4) ( 売 上 高 7 億 円 ) アクロネットに20% 出 資 (2012.11) ソリューションビジネス 強 化 ネクスト イット と 業 務 提 携 (2013.2) ネットセキュリティ ストレージサービス 大 興 電 子 通 信 (2013.10) テックファーム (2013.12)と 業 務 提 携 クラウド ソリューション ソフト 人 材 力 強 化 学 校 官 公 庁 通 信 キャリアグループ 一 般 企 業 グローバル 公 共 インフラ 工 事 強 化 片 倉 建 設 子 会 社 化 (2012.6) 下 水 道 事 業 開 拓 ( 売 上 高 (21 億 円 ) 電 気 空 調 一 体 ソリューション 拡 大 日 設 子 会 社 化 (2012.1) 空 調 事 業 開 拓 ( 売 上 高 78 億 円 ) 全 国 施 工 体 制 強 化 沖 創 工 子 会 社 化 (2012.7) 工 事 エリア 拡 大 ( 売 上 高 16 億 円 ) 海 外 事 業 基 盤 強 化 Relative MIRAITとCCTSが 経 営 統 合 ミライト テクノロジーズ オーストラリアが 豪 州 での Tier1 企 業 として 事 業 拡 大 (2014.7) 第 2 四 半 期 より 連 結 ( 売 上 高 36 億 円 ) スリランカにて 工 事 開 始 (2013.1) Daimei SLK(Pvt)Limited ミャンマーに 法 人 設 立 (2013.4) オフショア 拠 点 ( 注 ) 各 社 の 売 上 高 は 直 近 年 度 の 売 上 高 実 績 を 記 載 34

(7) 株 式 の 状 況 1 大 株 主 株 主 構 成 の 状 況 (2014 年 9 月 30 日 現 在 ) 大 株 主 所 有 株 式 数 ( 千 株 ) 持 株 比 率 (%) 株 主 構 成 比 率 住 友 電 気 工 業 株 式 会 社 16,236 19.0% 日 本 マスタートラスト 信 託 銀 行 株 式 会 社 ( 信 託 口 ) 4,869 5.7% 株 式 会 社 ミライト ホールディングス( 自 己 株 式 ) 4,046 4.7% 自 己 株 式 4.7% 日 本 トラスティ サービス 信 託 銀 行 株 式 会 社 ( 信 託 口 ) 2,999 3.5% 住 友 電 設 株 式 会 社 2,488 2.9% 金 融 機 関 25.5% 個 人 17.9% ビービーエイチ フオー フイデリテイ ロー プライスド ストツク フアンド (プリンシパル オールセクター サブ ポートフオリオ) 1,984 2.3% ステート ストリート バンク アンド トラスト カンパニー 1,415 1.7% 外 国 法 人 等 22.1% 国 内 法 人 29.8% ミライト ホールディングス 従 業 員 持 株 会 1,409 1.7% 株 式 会 社 みずほ 銀 行 1,229 1.4% 日 本 トラスティ サービス 信 託 銀 行 株 式 会 社 ( 信 託 口 9) 1,085 1.3% 発 行 済 株 式 総 数 85,381 35

2 株 価 の 状 況 (2010 年 10 月 1 日 ミライトHD 設 立 ~) 株 価 出 来 高 の 推 移 ( 終 値 ベース) ( 単 位 : 円 ) 1,600 1,200 2010 年 10 月 1 日 上 場 日 553 円 2014 年 12 月 29 日 最 高 値 1,389 円 2014 年 12 月 30 日 終 値 による 株 価 の 状 況 株 価 1,372 円 PER 12.1 倍 PBR 1.0 倍 配 当 利 回 り 2.2% 800 400 ( 単 位 : 株 ) 1,200,000 600,000 2011 年 3 月 11 日 東 日 本 大 震 災 2011 年 3 月 15 日 最 安 値 499 円 0 2010 年 10 月 2011 年 10 月 2012 年 10 月 2013 年 10 月 2014 年 10 月 主 要 INDEX 騰 落 率 比 較 150% 120% 90% TOPIX N225 MIRAIT 2014 年 12 月 30 日 現 在 の 騰 落 率 MIRAIT 148.1% TOPIX 69.6% N225 85.6% 60% 30% 0% -30% 2010 年 10 月 2011 年 10 月 2012 年 10 月 2013 年 10 月 2014 年 10 月 36

3. 事 業 環 境 の 変 化 とビジネスチャンス 日 本 の 構 造 的 な 問 題 低 成 長 デフレからの 脱 却 老 朽 インフラ 大 規 模 災 害 対 応 環 境 エネルギー 問 題 財 政 赤 字 少 子 高 齢 化 人 口 減 少 地 方 過 疎 化 東 北 復 興 社 会 環 境 の 変 化 日 本 政 府 の 政 策 アベノミクスの3 本 の 矢 10 年 間 の 名 目 成 長 率 +3% 規 制 緩 和 対 日 直 接 投 資 促 進 (2020 年 までに35 兆 円 倍 増 ) 戦 略 特 区 法 人 税 引 下 げ TPP PFI 拡 大 (10 年 間 で4 兆 12 兆 円 ) 等 観 光 立 国 政 策 ビジット ジャパン を 東 京 オリンピックを 契 機 に 促 進 国 土 強 靭 化 基 本 法 (2013/12) 3 年 間 で15 兆 円 投 資 再 生 可 能 エネルギー 買 取 制 度 (2012/7~) 電 力 自 由 化 (2016 年 ~) 消 費 増 税 5% 8%(2014/4) 10%(2017/4) 定 年 延 長 (~65 歳 ) 健 康 医 療 介 護 制 度 子 育 て 支 援 充 実 東 北 復 興 基 本 方 針 5 年 間 で13 兆 円 の 集 中 復 興 (10 年 間 では23 兆 円 ) M2M 市 場 予 測 ( 国 内 ) 15,000 10,000 5,000 ( 億 円 ) 0 1,355 欧 米 と 日 本 の 無 電 柱 化 の 現 状 ロンドン パリ (2004 年 ) 100% 11,704 2013.3 2016.3 2019.3 出 所 : 野 村 総 研 資 料 より 当 社 作 成 2014 年 2016 年 2020 年 ミライトのビジネスチャンス ニューヨーク (2011 年 ) 83% 放 送 スマートTV クラウド 4K/8K 放 送 M2M 通 信 放 送 融 合 ビッグデータ M2M 市 場 1.2 兆 円 東 京 23 区 ( 幹 線 ) (2013 年 ) 全 国 ( 市 街 地 の 幹 線 ) (2013 年 ) 15% 48% ICT 技 術 ICT 医 療 介 護 教 育 電 子 カルテ センサネットワーク 遠 隔 医 療 サイバーセキュリティ マイナンバー センサーネットワーク 市 場 2,600 億 円 IT 教 育 ビジネス 3,200 億 円 EV PHV 車 の 普 及 見 通 し( 国 内 ) ( 万 台 ) 100 新 車 販 売 台 数 (500 万 台 / 年 ) 出 所 : 国 土 交 通 省 資 料 より 当 社 作 成 86 NEW 東 京 オリンピック パラリンピック 無 電 柱 化 /CCBOX 交 通 網 整 備 フリーWi-Fi セキュリティ デジタルサイネージ NEW 東 京 オリンピック パラリンピック 開 催 50 0 0.3 1.2 5 10 29 2009 2010 2011 2012 2015 2020 交 通 システム EV PHV 車 /EV 充 電 ステーション ITS EV 充 電 システム 2,600 億 円 出 所 : 環 境 省 資 料 より 当 社 作 成 首 都 高 速 道 路 の 経 過 年 数 (2013 年 12 月 ) 社 会 インフラ 老 朽 インフラ 環 境 エネルギー ス マ ー ト シ テ ィ 太 陽 光 発 電 BEMS 高 速 道 路 橋 梁 下 水 道 等 の 老 朽 化 対 策 PFI 市 場 の 拡 大 東 北 集 中 復 興 電 力 自 由 化 HEMS スマートグリッド PPP/PFI 市 場 12 兆 円 次 世 代 インフラ 構 築 市 場 16 兆 円 EMS 市 場 6,400 億 円 50km 16% 72km 24% 20km 7% 総 延 長 301km 51km 17% 108km 36% 40 年 以 上 30~39 年 20~29 年 10~19 年 9 年 以 下 出 所 : 首 都 高 速 道 路 資 料 より 当 社 作 成 37

スマートフォン 市 場 規 模 予 測 ( 国 内 ) 通 信 環 境 の 変 化 2014 年 2016 年 2020 年 ミライトのビジネスチャンス ( 万 台 ) 15,000 スマートフォン 契 約 数 フューチャーフォン 契 約 数 スマートフォン 比 率 100% 固 定 通 信 老 朽 設 備 対 策 光 回 線 網 の 成 熟 ネットワークのIP 網 へのマイグレーション 電 柱 更 改 電 柱 更 改 設 備 運 営 業 務 12,000 9,000 6,000 80% 60% 70.9% 40% キャリアによる 保 守 業 務 のアウトソーシング 3,000 20% モバイル 通 信 NEW 固 定 ブロードバンドから 無 線 インターネットへの 移 行 加 速 スマートフォン/タブレット 端 末 の 普 及 ウェアラブル 端 末 の 商 用 化 固 定 とモバイルの 融 合 データオフロード 対 策 (WI-FI 等 ) モバイルネットワーク 機 器 サービス 市 場 の 拡 大 固 定 ネットワーク 工 事 モバイル 端 末 を 利 用 した クラウドビジネス WI-FIソリューション 0 0% 2012.3 2019.3( 予 ) 出 所 :MM 総 研 調 査 資 料 より 当 社 作 成 ウェアラブル 端 末 市 場 規 模 予 測 ( 国 内 販 売 台 数 ) ( 万 台 ) 700 604 データ 通 信 量 2 5 倍 (32 倍 ) データ 量 の 増 加 ( 対 2010 年 ) 2 6 倍 2 7 倍 2 8 倍 2 9 倍 1,000 倍 ネットワーク 設 備 ( 交 換 系 ) 投 資 小 セル 化 の 進 展 による 基 地 局 工 事 350 0 40 2014.3 2021.3 出 所 :MM 総 研 調 査 資 料 より 当 社 作 成 高 速 大 容 量 通 信 LTE NEW LTE-A(4G) NEW 5G 新 たな 通 信 方 式 工 事 キャリアWi-Fiスポット 数 比 較 700MHz NTTドコモ KDDI Ym NEW 2015 年 サービス 開 始 予 定 新 周 波 数 基 地 局 工 事 ( 万 箇 所 ) 500 500 万 以 上 周 波 数 帯 域 の 拡 大 900MHz 3.4~ 3.6GHz 4~5GHz Soft Bank NEW NEW LTEでのサービス 開 始 予 定 2015 年 以 降 サービス 開 始 予 定 2020 年 までにLTE-A 用 に 帯 域 を 確 保 する 計 画 TV 干 渉 工 事 (700MHz) アンテナ 対 策 工 事 ( 分 離 共 用 ) 250 0 BT 英 国 80 万 以 上 日 本 出 所 : 各 社 HP 等 より 当 社 推 計 38

モバイルの 市 場 環 境 の 変 化 2012 年 頃 からモバイルキャリア 各 社 のLTEサービスが 加 速 新 周 波 数 帯 での 携 帯 電 話 サービスも 開 始 2014 年 以 降 もLTE-Advanced 技 術 の1つであるキャリアアグリゲーション 技 術 の 導 入 による 高 速 化 や 新 たな 周 波 数 帯 でのサービスなどが 予 定 ~2012 年 2013 年 2014 年 2015 年 以 降 モバイル 全 般 スマートフォンの 普 及 LTEへの 移 行 通 信 設 備 の 増 強 地 下 鉄 駅 間 対 策 データオフロード 対 策 周 波 数 帯 の 拡 大 データ 通 信 量 の 急 増 LTE-Aへの 移 行 周 波 数 帯 の 拡 大 通 信 方 式 ( 発 信 形 態 ) AXGP LTE WiMAX2+ LTE-Advanced ~ 通 信 速 度 ~100Mbps ~112.5Mbps ~150Mbps ~225Mbps ~1,000Mbps NTTドコモ 2012.3 県 庁 所 在 地 級 都 市 人 口 カバー 率 約 30% 2013.3 Xi 基 地 局 数 約 24,400 局 2013.12 Xi 基 地 局 数 約 45,000 局 2014.3 Xi 基 地 局 数 約 55,300 局 2014.6 VoLTE サービス 開 始 2015.3 Xi 基 地 局 数 約 95,300 局 LTE KDDI 2012.9 LTEサービス 開 始 ( 全 国 主 要 エリア) 2013.10 実 人 口 カバー 率 (800MHz 帯 ) 約 98% (2.1GHz 帯 ) 約 78% 2014.3 実 人 口 カバー 率 約 99% 約 80% 2014.6 実 人 口 カバー 率 約 99% 約 90% 2014.10 VoLTE サービス 開 始 Soft Bank 2011.11 AXGPサービス 開 始 2012.9 FDD-LTEサービス 開 始 2013.3 基 地 局 数 (TDD) 約 27,000 局 2013.10 基 地 局 数 (FDD)29,000 局 2013.10 基 地 局 数 (TDD)42,000 局 2014.3 基 地 局 数 (2.1G,1,7G,2.5G) 約 94,000 局 700MHz NTTドコモ KDDI Ym 2012.6 割 当 決 定 設 備 投 資 総 額 約 6,300 億 円 予 定 (3 社 合 計 ) TV 干 渉 対 策 サービス 開 始 予 定 周 波 数 イベント 割 当 周 波 数 900MHz 3.4~ 3.6GHz Soft Bank NTTドコモ KDDI Soft Bank 2012.7サービス 開 始 設 備 投 資 総 額 8,000 億 円 予 定 (LTE 投 資 含 む) 2015 年 以 降 サービス 開 始 予 定 設 備 投 資 総 額 4,300 億 円 予 定 4~5GHz 未 定 2020 年 までにLTE-A 用 に 帯 域 を 確 保 する 計 画 39

4. ミライトグループの 技 術 を 活 用 した 事 業 領 域 の 拡 大 リソース( 技 術 ) 現 在 の 事 業 活 用 今 後 拡 大 する 活 用 領 域 資 格 保 有 者 ( 延 べ 資 格 数 ) 施 工 系 社 員 ソフト 系 社 員 合 計 (H26 年 9 末 現 在 ) 4,400 名 ( 7,500 資 格 ) 1,000 名 ( 3,100 資 格 ) 5,400 名 (10,600 資 格 ) NTT 事 業 アクセス 土 木 電 力 交 換 エンジニアリング 領 域 無 電 柱 化 (オリンピック 対 応 ) 老 朽 インフラ 対 策 ( 構 造 解 析 センサー 等 ) 拡 大 領 域 直 近 で 取 り 組 む 領 域 将 来 に 向 け 更 に 拡 大 土 木 土 木 建 築 < 主 な 内 容 > アクセス 土 木 建 築 技 術 工 事 担 任 者 (AI DD 総 合 種 ) 一 級 土 木 施 工 管 理 技 士 一 級 建 築 士 電 気 電 力 交 換 技 術 電 気 主 任 技 術 者 一 級 電 気 工 事 施 工 管 理 技 士 第 一 種 電 気 工 事 士 無 線 放 送 技 術 230 名 210 名 10 名 50 名 200 名 240 名 マルチキャリア 事 業 土 木 建 築 電 力 無 線 伝 送 交 換 ICT ソリューション 事 業 無 線 LAN WAN サーバー EV 充 電 器 土 木 建 築 電 力 無 線 Wi-Fi 構 築 (オリンピック 対 応 ) 無 線 LAN WAN 700MHz 受 信 対 策 無 線 放 送 次 世 代 モビリティ (ITS/スマートカー) 無 線 電 力 無 線 LAN WAN ソフト Wi-Fiソリューション LAN WAN センサーネットワーク スマートシティ サーバー 第 一 級 陸 上 無 線 技 術 士 第 一 級 陸 上 特 殊 無 線 技 士 第 1 級 CATV 技 術 者 IT 関 連 技 術 シスコ 技 術 者 認 定 CCIE 情 報 技 術 者 70 名 680 名 20 名 50 名 650 名 ソフト 環 境 社 会 イノベーション 事 業 電 気 放 送 クラウド DC 電 力 交 換 LAN WAN サーバー 太 陽 光 電 気 環 境 エネルギー (BEMS MEMS HEMS/ 蓄 電 池 等 ) アクセス LAN WAN 無 線 M2M ビッグデータ サーバー 電 気 40

5. 業 界 の 現 況 (1) 業 界 の 現 況 (2014 年 12 月 現 在 ) 通 信 建 設 会 社 は 全 国 規 模 で 事 業 展 開 している 当 社 グループを 含 む3グループ(ミライト コムシス 協 和 エクシオ)と 地 域 単 位 で 事 業 展 開 する9 社 で 構 成 近 年 これら 企 業 においては 業 界 再 編 が 進 行 電 力 工 事 会 社 鉄 道 工 事 会 社 なども 通 信 工 事 領 域 へ 事 業 を 展 開 しており 一 部 競 合 関 係 になりつつある ~1999 年 (70 社 以 上 ) 2010 年 (2グループ+14 社 ) ~ 現 在 (3グループ+9 社 ) 大 明 東 電 通 コミューチュア 2010 年 10 月 経 営 統 合 ミライト 2012 年 10 月 大 明 東 電 通 合 併 ミライト テクノロジーズ 2012 年 10 月 コミューチュア 商 号 変 更 ミライトHD グループ 通 信 建 設 会 社 全 国 規 模 で 事 業 展 開 日 本 コムシス サンワコムシスエンジニアリング 東 日 本 システム 建 設 つうけん 協 和 エクシオ 和 興 エンジニアリング 大 和 電 設 工 業 コムシスHD グループ 協 和 エクシオ グループ 2010 年 10 月 経 営 統 合 日 本 コムシス サンワコムシスエンジニアリング TOSYS つうけん 協 和 エクシオ 和 興 エンジニアリング 大 和 電 設 工 業 コムシスHD グループ 協 和 エクシオ グループ 池 野 通 建 2010 年 5 月 経 営 統 合 池 野 通 建 TTK 北 陸 電 話 工 事 四 国 通 建 各 地 域 で 事 業 展 開 NDS 日 本 電 通 西 部 電 気 工 業 シーキューブ ソルコム SYSKEN きんでん 電 力 工 事 会 社 IT 工 事 会 社 NECネッツエスアイ 鉄 道 工 事 会 社 日 本 電 設 工 業 関 電 工 など ネットワンシステムズ 伊 藤 忠 テクノソリューションズ など など 41

(2) 同 業 他 社 売 上 高 営 業 利 益 比 較 3 社 の 経 営 統 合 により 設 立 されたミライトホールディングスの2014 年 3 月 期 の 売 上 高 は2,777 億 円 となり 業 界 大 手 の2 社 (コムシスHD 協 和 エクシオ)に 接 近 業 界 トップグループへ 成 長 ( 単 位 : 億 円 ) 4,000 営 業 利 益 売 上 高 営 業 利 益 率 12.0% 3,000 3,313 8.3% 3,185 9.0% 2,777 6.5% 2,000 6.0% 5.2% 1,000 0 4.1% 3.9% 3.3% 2.8% 3.3% 3.3% 830 2.7% 2.9% 641 583 392 275 384 249 146 275 207 114 32 33 19 13 10 9 7 4 コムシスHD 協 和 エクシオ ミライトHD ミライトHD NDS シーキューブ 西 部 電 気 工 業 TTK ソルコム SYSKEN 日 本 電 通 北 陸 電 話 工 事 3.0% 0.0% 各 社 決 算 発 表 数 値 より 当 社 作 成 (ソルコムは12 月 決 算 会 社 四 国 通 建 は 非 上 場 のため 非 開 示 ) 42

Ⅵ 決 算 補 足 資 料

1. 業 績 の 推 移 単 位 : 億 円 2011 年 3 月 期 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2015 年 3 月 期 ( 計 画 ) 受 注 高 2,413 2,520 2,780 2,820 2,900 売 上 高 2,466 2,360 2,710 2,777 2,850 売 上 総 利 益 243 240 293 299 323 売 上 総 利 益 率 9.9% 10.2% 10.8% 10.8% 11.3% 販 管 費 193 187 184 185 193 販 管 費 率 7.8% 8.0% 6.8% 6.7% 6.8% 営 業 利 益 49 52 108 114 130 営 業 利 益 率 2.0% 2.2% 4.0% 4.1% 4.6% 経 常 利 益 57 61 117 122 136 経 常 利 益 率 2.0% 2.6% 4.3% 4.4% 4.8% 当 期 純 利 益 306 32 42 71 92 当 期 純 利 益 率 12.4% 1.4% 1.5% 2.6% 3.2% 単 位 ( 億 円 ) 未 満 の 金 額 は 切 り 捨 てて 記 載 しております 2011 年 3 月 期 決 算 は 当 社 設 立 に 伴 う 企 業 結 合 会 計 (パーチェス 法 )で 行 っており 単 純 比 較 が 出 来 ないことから 経 営 統 合 3 社 ( 大 明 コミューチュア 東 電 通 )の 実 績 を 合 算 した 数 値 を 記 載 しております 2011 年 3 月 期 の 当 期 純 利 益 には 経 営 統 合 に 伴 い 発 生 した 負 ののれん (268 億 円 )が 含 まれております 44

2. 事 業 区 分 別 受 注 高 及 び 売 上 高 受 注 高 単 位 : 億 円 2014 年 3 月 期 2Q 実 績 2015 年 3 月 期 2Q 実 績 対 前 期 増 減 ( 増 減 率 ) (a) (b) (b)-(a) NTT 事 業 500 455 マルチキャリア 事 業 471 526 環 境 社 会 イノベーション 事 業 156 245 ICTソリューション 事 業 250 252 合 計 1,379 1,481 売 上 高 単 位 : 億 円 2014 年 3 月 期 2Q 実 績 2015 年 3 月 期 2Q 実 績 45 ( 9.0%) + 55 (+ 11.8%) + 89 (+ 56.7%) + 2 (+ 0.9%) + 102 (+ 7.4%) 対 前 期 増 減 ( 増 減 率 ) (a) (b) (b)-(a) NTT 事 業 442 428 マルチキャリア 事 業 432 459 環 境 社 会 イノベーション 事 業 98 147 ICTソリューション 事 業 224 196 合 計 1,197 1,231 14 ( 3.3%) + 27 (+ 6.1%) + 49 (+ 50.7%) 28 ( 12.4%) + 34 (+ 2.8%) 2014 年 3 月 期 通 期 実 績 進 捗 率 2015 年 3 月 期 通 期 予 想 対 前 期 増 減 ( 増 減 率 ) 進 捗 率 (c) (a)/(c) (d) (d)-(c) (b)/(d) 2014 年 3 月 期 通 期 実 績 968 51.7% 900 978 48.2% 960 365 43.0% 450 509 49.2% 590 2,820 48.9% 2,900 進 捗 率 2015 年 3 月 期 通 期 予 想 68 ( 7.0%) 18 ( 1.8%) + 85 (+ 23.3%) + 81 (+ 15.9%) + 80 (+ 2.8%) 対 前 期 増 減 ( 増 減 率 ) 進 捗 率 (c) (a)/(c) (d) (d)-(c) (b)/(d) 999 44.3% 930 984 44.0% 930 285 34.4% 420 508 44.2% 570 2,777 43.1% 2,850 69 ( 6.9%) 54 ( 5.5%) + 135 (+ 47.4%) + 62 (+ 12.2%) + 73 (+ 2.6%) 50.7% 54.9% 54.6% 42.8% 51.1% 46.0% 49.4% 35.2% 34.5% 43.2% 単 位 ( 億 円 ) 未 満 の 金 額 は 切 り 捨 てて 記 載 しております 2015 年 3 月 期 から 事 業 区 分 を 変 更 しており 2014 年 3 月 期 実 績 については 新 区 分 により 再 算 出 した 数 値 を 記 載 しております 45

3. 資 産 負 債 純 資 産 の 状 況 2014 年 9 月 末 時 点 における 自 己 資 本 比 率 は67.1%(2014 年 3 月 末 は63.0%) 資 産 の 約 7 割 が 流 動 資 産 であり 主 なものは 現 預 金 完 成 工 事 未 収 入 金 未 成 工 事 支 出 金 負 債 の5 割 超 は 工 事 未 払 金 ( 単 位 : 億 円 ) 流 動 資 産 構 成 比 率 68.6% 総 資 産 1,734 億 円 科 目 金 額 科 目 金 額 資 産 の 部 負 債 の 部 流 動 資 産 1,189.6 流 動 負 債 414.1 工 事 未 払 金 等 269.3 現 金 及 び 預 金 297.1 短 期 借 入 金 等 1.8 完 成 工 事 未 収 入 金 等 552.0 その 他 143.0 固 定 負 債 120.7 未 成 工 事 支 出 金 等 283.6 長 期 借 入 金 0.4 その 他 120.2 その 他 56.8 負 債 合 計 534.9 純 資 産 の 部 固 定 資 産 544.8 株 主 資 本 1,118.4 資 本 金 70.0 有 形 固 定 資 産 298.8 資 本 剰 余 金 259.4 利 益 剰 余 金 815.2 自 己 株 式 26.2 無 形 固 定 資 産 32.6 その 他 の 包 括 利 益 累 計 額 45.6 少 数 株 主 持 分 35.4 投 資 その 他 の 資 産 213.4 純 資 産 合 計 1,199.5 資 産 合 計 1,734.5 負 債 純 資 産 合 計 1,734.5 自 己 資 本 1,164 億 円 自 己 資 本 比 率 67.1% 46

4. 主 要 な 経 営 指 標 等 の 推 移 資 本 関 係 指 標 2011 年 3 月 期 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2015 年 3 月 期 ( 計 画 ) 自 己 資 本 比 率 66.5% 65.3% 60.0% 63.0% 67.9% 自 己 資 本 利 益 率 (ROE) 30.9% (3.8%) 3.3% 4.1% 6.7% 8.0% 株 主 還 元 指 標 2011 年 3 月 期 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2015 年 3 月 期 ( 計 画 ) 配 当 性 向 総 還 元 性 向 2.8% (47.0%) 2.8% (54.7%) 50.7% 39.2% 22.9% 26.5% 50.7% 39.2% 36.7% 26.5% 設 備 投 資 減 価 償 却 費 単 位 : 億 円 2011 年 3 月 期 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2015 年 3 月 期 ( 計 画 ) 設 備 投 資 額 64 34 29 32 42 減 価 償 却 費 28 27 25 22 23 2011 年 3 月 期 のROE 配 当 性 向 総 還 元 性 向 については 参 考 として( ) 内 に 統 合 3 社 の 単 純 合 計 値 から 経 営 統 合 に 伴 い 発 生 した 負 ののれん 影 響 額 (268 億 円 )を 除 いて 算 出 した 数 値 を 記 載 しております 47

キャッシュ フロー 単 位 : 億 円 2011 年 3 月 期 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2Q 2015 年 3 月 期 2Q 営 業 キャッシュ フロー 36 54 16 90 投 資 キャッシュ フロー 4 23 15 27 財 務 キャッシュ フロー 71 21 24 35 フリー キャッシュ フロー 40 31 31 63 75 153 15 22 15 10 59 131 現 預 金 等 有 利 子 負 債 単 位 : 億 円 2011 年 3 月 期 2012 年 3 月 期 2013 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2014 年 3 月 期 2Q 2015 年 3 月 期 2Q 現 金 及 び 現 金 同 等 物 183 196 139 167 有 利 子 負 債 6 5 10 5 ネットキャッシュ 177 191 129 162 183 288 5 5 178 283 ( 注 )1.ネットキャッシュは 現 金 及 び 現 金 同 等 物 から 有 利 子 負 債 を 差 し 引 いたもの 2. 現 金 及 び 現 金 同 等 物 は3カ 月 超 の 預 金 及 び 有 価 証 券 を 除 く 48

注 意 事 項 この 資 料 における 予 想 数 値 に 関 する 記 述 言 明 は 当 社 の 現 時 点 での 計 画 見 通 しにもとづく 将 来 の 予 測 であります 諸 条 件 の 変 化 により 実 際 の 業 績 は 本 資 料 の 予 想 とは 大 きく 異 なる 可 能 性 があります 従 いまして 本 資 料 における 予 想 値 が 将 来 にわたって 正 確 であることを 保 証 するものではないことをご 承 知 おき 下 さい 株 式 会 社 ミライト ホールディングス 49