個人投資家向け会社説明会

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1 個人投資家向け会社説明会 STOCK CODE: 年6月7日

2 2 目次 企業グループの概要 業績 成長戦略 株主還元

3 企業概要 商号 GMOフィナンシャルホールディングス株式会社 設立 2012年1月 代表者 代表執行役社長 グループCEO 鬼頭 弘泰 資本金 1 680百万円 連結従業員数 1 349名 連結子会社数 10社 国内4社 海外6社 主な株主 GMOインターネット株式会社 単元の株式数 100株 時価総額 2 648億円 証券コード 年3月31日現在 2 時価総額は2019年6月3日終値 551円 で計算 3

4 GMO インターネットグループにおける位置づけ 当社は GMO インターネットグループのインターネット金融事業 仮想通貨事業のうち仮想通貨交換事業を統括 インターネットインフラ事業 インキュベーション事業 インターネット広告 メディア事業 その他 インターネット金融事業 仮想通貨交換事業 仮想通貨事業 仮想通貨マイニング事業 4

5 企業理念 金融サービスをもっとリーズナブルに もっと楽しく自由に あらゆる金融関連商品 サービスをいつでも どこでも 便利に取引できる世界の実現を目指しています 5

6 グループ沿革 テクノロジーを活用し 低コストで使いやすいサービスを強みに成長 2012年1月 当社設立 2005年10月 GMOインターネット証券 (現GMOクリック証券)設立 2012年8月 香港子会社で FXサービス開始 2015年3月 英国子会社で FX CFDサービス開始 英国 進出 香港 進出 2015年4月 当社上場 2012年9月 FXプライム 現FXプライム bygmo 連結子会社化 2006年5月 オンライン証券取引サービス開始 2006年10月 店頭FX取引サービス開始 年4月 CFD取引サービス 開始 年11月 タイ王国子会社で オンライン証券取引 サービス開始 タイ王国 進出 2018年7月 GMOあおぞらネット銀行 が事業を開始 同年8月より銀行 証券の 口座連携サービスを開始 店頭FX取引高 初めて世界No.1 を達成 年9月 GMOコイン連結子会社化 *Finance Magnates調べ 6

7 事業領域 セグメント インターネット と 金融 の交わる領域で事業を展開 株式やFX CFD 仮想通貨などのインターネット取引を提供 証券 FX事業 86.3% 仮想通貨事業 11.6 その他 セグメント営業収益 億円 2018年12月期 セグメント営業収益 連結営業収益 億円 など 7 億円

8 世界での事業展開 香港 ロンドン バンコクにも拠点を置き グローバルに事業を展開 2012年8月 FX/CFD ロンドン 香港 2015年3月 FX/CFD 東京 バンコク 2017年11月 ネット証券 8

9 9 強み アイデアとテクノロジーの活用 高い技術力を強みにシステムの開発 保守 運用を内製化 システム内製化により システム開発コストを低減 価格競争を起こし顧客基盤 マーケットを拡大 顧客ニーズ マーケットの変化にスピーディに対応 安さ 業界最安値水準の取引コスト テクノロジーをフルに活用し利便性の高いサービスを実現 使いやすさ 利便性の高いツール

10 10 証券 FX 事業

11 GMOクリック証券について 1/2 格安の取引コストと充実のツールで 投資をもっと身近に便利に 設立 2005年10月 を目指すネット証券会社 11

12 12 GMO クリック証券について (2/2) 女優 新垣結衣さんを CM キャラクターに起用

13 13 店頭 FX 取引高世界 No.1 7 年連続で FX 取引高が世界 No.1 Finance Magnates 2018 年年間 FX 取引高調査報告書

14 店頭 FX 預り証拠金残高国内 No.1 百 ( 億円 ) 1,800 GMOクリック証券 DMM.com 証券 ワイジェイFX ヒロセ通商 外為どっとコム マネーパートナーズ FXプライムbyGMO 1,600 1,400 1,200 1, 年 4 月 2016 年 10 月 2017 年 4 月 2017 年 10 月 2018 年 4 月 2018 年 10 月 矢野経済研究所月次調査有力 FX 企業月間データランキング (2016 年 4 月 ~2019 年 3 月 ) より当社作成 14

15 証券 主要ネット証券の現物手数料比較 1約定ごとの現物手数料 税込 比較 SBI SBI証券 約定金額 スタンダードプラン 楽天 楽天証券 カブドット マネックス証券 超割コース コム証券 取引毎手数料コース 5万円 95円 54円 54円 97円 108円 10万円 95円 97円 97円 97円 108円 20万円 105円 113円 113円 194円 194円 50万円 260円 270円 270円 270円 486円 100万円 470円 525円 525円 1,069円 1,080円 150万円 570円 628円 628円 1,555円 1,620円 3,000万円 900円 994円 994円 3,985円 32,400円 3,000万円超 960円 1,050円 1,050円 3,985円 32,400円 各社公表資料より当社作成 2019年6月3日現在 マネックス証券はパソコン 成行注文の手数料体系を記載 15

16 証券 主要ネット証券株式売買代金比較 後発でスタートも ネット証券大手の一角を占める規模に成長 主要ネット証券株式等売買代金推移 GMOクリック証券 楽天証券 カブドットコム証券 (兆円) 2市場に占める個人株式等委託売買代金シェア (2019年1-3月) SBI証券 松井証券 マネックス証券 4.8% 兆円 30 (前四半期: 5.4 ) (前四半期: 3.9兆円) 年 2016年 2017年 2018年 1-3月 10-12月 7-9月 4-6月 1-3月 10-12月 7-9月 4-6月 1-3月 10-12月 7-9月 4-6月 1-3月 10-12月 7-9月 4-6月 年 16 日本取引所グループ 各社公表資料より当社作成 株式売買代金シェアは 2市場の株式等個人委託売買代金(ETF REIT含む)に占めるシェア

17 17 証券 ネット銀行との連携による成長 証券関連事業の成長の鍵は 証券コネクト口座 銀行口座の開設を入口に証券取引を開始するお客様が増加

18 証券 ネット銀行との連携による成長 千 (千口座) 30 (億円) 証券コネクト口座残高(右軸) 180 証券コネクト口座数(左軸) 銀行 証券の口座連携サービス 120 口座数 残高 順調に伸長

19 19 仮想通貨事業

20 GMOコインについて 堅牢なセキュリティと管理体制のもと 設立 2016年10月 20 安心No.1 を目指す 仮想通貨交換業者

21 口座数と預り資産の推移 (千口座 預り資産(右軸) 仮想通貨口座数(左軸) (億円 口座数の伸び 堅調 預り資産は仮想通貨の価格下落により減少も 預り仮想通貨の数量は増加 年 2018年 3月 2月 1月 12月 11月 10月 9月 8月 7月 6月 5月 4月 3月 2月 1月 12月 11月 10月 9月 8月 7月 0 6月 0 直近の売買代金シェアは業界第2位*の規模 2019年 *当社調べ 21

22 22 目次 企業グループの概要 業績 成長戦略 株主還元

23 業績推移 営業収益の推移 過去 最高 百万円 営業利益の推移 過去 最高 百万円 14,000 40,000 34,787 35,000 10,611 29,017 30,000 26,196 9か月決算 24,958 25,000 11,812 12,000 21,657 21,456 10,000 9,014 9か月決算 7,747 8,000 7,462 20,000 6,000 5,585 15,000 4,000 10,000 5,000 2, /3期 15/3期 16/3期 17/3期 17/12期 18/12期 14/3期 15/3期 16/3期 17/3期 17/12期 18/12期 2017年12月期より決算日を毎年3月31日から12月31日に変更 決算期変更の経過期間となる2017年12月期は 2017年4月1日から2017年12月31日までの9か月決算となります 23

24 年 12 月期第 1 四半期決算サマリー ( 前年同期比 ) 2018 年 12 月期 Q 年 12 月期 Q1 前年同期比 ( 億円 ) (2018 年 1-3 月 ) (2019 年 1-3 月 ) 増減額増減率 営業収益 % 純営業収益 % 営業利益 % 経常利益 % 最終利益 %

25 目標 2021年12月期営業利益目標 200 億円 参考 2018年12月期営業利益 118億円 25

26 26 成長戦略 方針 収益の柱である FX をさらに強くし 事業基盤を強化 既存事業 ( 国内 海外 ) 新規事業へ投資し成長を図る 成長分野への投資 ( 仮想通貨 銀行 ) その他事業への投資 ( 株式 CFD 等 ) 海外での事業拡大 ( 香港 英国 タイ王国 ) コア事業 (FX) の強化

27 27 主な施策 店頭 FX(1/2) 収益率を高めるための取り組み 1 AI ビッグデータの活用によるカバー取引の最適化

28 28 主な施策 店頭 FX(2/2) 収益率を高めるための取り組み 2 個人向け FX のノウハウを活かした法人向けビジネス 2020 年の本格稼働を目指し 実証実験に着手

29 主な施策 CFD CFDを新たな収益の柱へと育成 口座数 預り証拠金残高の推移 (千口座) 億円 CFD預り証拠金残高 右軸 CFD取引口座数(左軸 Q4 17/3期 29 Q1 Q2 17/12期 Q3 Q1 Q2 Q3 18/12期 Q4 預り証拠金残高 年平均成長率36.8 Q1 19/12期 プロモーション強化し CFDの認知向上を図り 顧客層の裾野拡大

30 参考 CFDとは CFDとは 投資のコンビニ 為替や株式 株価指数 原油や金などの商品等 世界中のあらゆる資産に投資できる金融商品 CFDの主なポイント 1. ほぼ24時間取引可能 銘柄による 2. 世界中に投資できる 3. 少ない資金から取引可能 4. 売りから入ることが可能 5. 取引手数料0円 30

31 31 目次 企業グループの概要 業績 成長戦略 株主還元

32 株主還元 基本方針 株主に対する利益還元と内部留保の充実を総合的に勘案し 収益性 成長性 企業体質の強化を考慮しつつ 継続的かつ安定的に配当を行うこと 目標 32 連結配当性向 50 年4回配当

33 33 配当金推移 連結配当性向 40% 円 配当性向引き上げ 連結配当性向 50% 円 連結配当性向 50% (9 か月決算 ) 円 連結配当性向 50% 円 年 3 月期 2017 年 3 月期 2017 年 12 月期 2018 年 12 月期 第 1 四半期末第 2 四半期末第 3 四半期末期末

34 34 株主優待 優待の内容 における 1. GMO フィナンシャル HD 株式買付手数料相当額キャッシュバック ( 最大 10,000 円 ) 2. いずれかのコースを選択 ( 条件に応じて最大 15,000 円 ) A) 売買手数料相当額キャッシュバック B) FX ネオ取引キャッシュバック C) 証券コネクト口座の平均残高に応じてキャッシュバック 優待基準日 毎年 6 月末 12 月末 株主優待の詳細は当社ホームページにてご確認ください

35 自己株式の取得について 目的 ROEの向上と株主還元の実施 本年2/4の取締役会決議に基づく自己株式の取得を終了 取得した株式については 4/25の取締役会にて消却を決議 35 取得した株式の種類 普通株式 取得した株式の総数 2,500,000株 株式の取得価額の総額 1,653,366,900円 取得期間 2019年2月5日 2019年4月12日 取得方法 東京証券取引所における市場買付

36 全体のまとめ 技術力を強みにシステムを内製化 安くて使いやすいサービスで成長 FX取引高は 7年連続で世界No.1 ビッグデータ解析と法人取引の活用でさらなる成長を実現する 株式は大手ネット証券の一角 今後サービスの充実でさらに伸ばす 主力のFXをさらに強化 CFDは高い成長が見込まれる 仮想通貨 ネット銀行などの新規 事業へ投資 持続的成長図る 連結配当性向の目標は50 年4回配当 36

37 免責事項 本資料には 将来に関する前提 見通し 計画等に基づく予測が含まれています 世界経済 競合状況 為替の変動等にかかわるリスクや天変地異などの不確定要因により実際の業績が記載の予測と大きく異なる可能性があります またマーケットシェアなどの数値について一部弊社推計値が含まれております 調査機関によって異なる可能性があります また本資料に掲載されている情報は 情報の提供を目的としたものであり 投資の勧誘を目的としたものではありません また本資料内に記載されている業績予想などの将来の予測に関するものは リスクや不確定要因を含みます 実際の業績は経済情勢や市場環境など さまざまな要因により かかる予想とは大きく異なることがあることをご承知おきください 当該情報に基づいて被ったいかなる損害に関しても その理由の如何に関わらず一切の責任を負うものではございません 2019 GMO Financial Holdings, Inc.

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