そしてこの家計の金融資産構成の違いですが約 20 年前からほとんど変化しておりません下記図 2の家計の金融資産構成の推移図をご覧いただければと思います図 2 日米の家計金融資産の推移 2,000 兆円家計金融資産の推移 : 日本 1,500 1, 保険年金準備金現金預金

Size: px

Start display at page:

Download "そしてこの家計の金融資産構成の違いですが約 20 年前からほとんど変化しておりません下記図 2の家計の金融資産構成の推移図をご覧いただければと思います図 2 日米の家計金融資産の推移 2,000 兆円家計金融資産の推移 : 日本 1,500 1, 保険年金準備金現金預金"

よしおしんまつ
7 years ago
Views:

1 月社長メッセージ貯蓄から投資への大切さについてありがとう投信株式会社代表取締役社長先月のマーケットは 6 月の Brexit( 英国 EU 離脱 ) の影響による下落から回復し各国の株式市場は総じてリバウンドして終えました月末にかけて日米の金融政策が注目されていましたが米国は利上げなし日銀は追加緩和という大方の事前予想通りの結果となりました月間でありがとうファンドは 7.2% 上昇し TOPIX 配当込み +6.2% MSCI ACWI 円ベース +4.2% をアウトパフォームしましたさて皆さま貯蓄から投資へという言葉を一度は聞いたことがあると思いますアベノミクス 3 本の矢にある通り政府日銀は異次元金融緩和をはじめとして NISA ジュニア NISA の導入金融制度改革としてスチュワードシップコードコーポレートガバナンスコードの導入などを推進し預貯金に滞留しているお金を投資へ回して経済の持続的な成長と景気物価の上昇を目指しております 2000 年代にも金融庁が旗を振って貯蓄から投資への流れで株式投資投資信託の販売を後押ししていた時期がありましたがサブプライムローン問題リーマンショックによる株価暴落によってその流れも止まってしまっておりました下記図 1の 2016 年 3 月末の日米の家計の金融資産構成図をご覧いただければ一目瞭然ですが日本は現預金の割合が 50% 以上で米国は 13.8% しかありません一方日本は株式と投資信託を合わせて 15% 未満米国は 45% 以上もあります図 1 日米の家計の金融資産構成図債券, 0.8% その他, 2.6% 日本現金預金, 52.4% 株式, 9.0% 保険年金準備金, 29.9% 投資信託, 5.4% 米国現金預金, 13.8% 債券, 4.8% 株式, 34.9% 保険年金準備金, 31.5% 投資信託, 10.8% その他, 4.3% 出所 :Factset よりありがとう投信作成 1

2 そしてこの家計の金融資産構成の違いですが約 20 年前からほとんど変化しておりません下記図 2の家計の金融資産構成の推移図をご覧いただければと思います図 2 日米の家計金融資産の推移 2,000 兆円家計金融資産の推移 : 日本 1,500 1, 保険年金準備金現金預金株式 /10/1 1998/5/1 1998/12/1 1999/7/1 2000/2/1 2000/9/1 2001/4/1 2001/11/1 2002/6/1 2003/1/1 2003/8/1 2004/3/1 2004/10/1 2005/5/1 2005/12/1 2006/7/1 2007/2/1 2007/9/1 2008/4/1 2008/11/1 2009/6/1 2010/1/1 2010/8/1 2011/3/1 2011/10/1 2012/5/1 2012/12/1 2013/7/1 2014/2/1 2014/9/1 2015/4/1 2015/11/ 兆米ドル家計金融資産の推移 : 米国株式その他保険年金準備金投資信託債券現金預金 1997/ 1998/ 1998/ 1999/ 2000/ 2000/ 2001/ 2001/ 2002/ 2003/ 2003/ 2004/ 2004/ 2005/ 2005/ 2006/ 2007/ 2007/ 2008/ 2008/ 2009/ 2010/ 2010/ 2011/ 2011/ 2012/ 2012/ 2013/ 2014/ 2014/ 2015/ 2015/ 出所 :Factset よりありがとう投信作成この日米の違いの推移で注目していただきたいのが各資産の構成比がほとんど変化していないことだけではなく家計の金融資産の増加額についてです図 2 を見ていただくとわかるように日本は 1997 年 10 月末に約 1,285 兆円だった金融資産が 2016 年 3 月末には 1,705 兆円に約 420 兆円 (+32.7%) 増加しましたが米国では約 27 兆ドル (1 ドル =100 円として 2700 兆円 ) だったものが約 71 兆ドル ( 同 7100 兆円 ) に約 43 兆ドル ( 同 4300 兆円 ) 約 2.6 倍 (+159.2%) にも増加しました 2

3 この圧倒的な違いはどこにあるかと言えば現金預金と株式投資信託の割合の違いすなわち貯蓄していたか投資していたかの違いであると分析することができます現在金融庁は経済の持続的な成長に資するお金の流れを作っていくための様々な金融制度改革を進めてきておりますがその目指すところとしては預貯金に偏った金融資産を米国のように株式や投資信託などへ中長期に分散投資することを通じて家計の安定的な資産形成資産運用を実現することでもあります少子高齢化が進み社会保障費も政府債務も増加し続けており年金も医療費もこのままの給付水準を維持することが難しくなっているのは誰の目にも明らかです抜本的な構造改革の必要性に議論の余地はありませんがそれを実行できるかは様々な利害が絡み合い難しい部分もありますそのような中私たち一人ひとりに出来ることは将来に備えて自助努力で準備することすなわち資産運用をしていくことであると考えますそして一般の方が資産運用していくのに最適な金融商品は少額で分散投資が出来て積立投資ができる投資信託であると考えます私たちありがとう投信は創業の想いのとおりありがとうファンドの運用販売を通じて皆さまの資産形成資産運用を長期国際分散厳選投資でお手伝いさせて頂き将来不安を少しでも解消できればと考えておりますよく歴史は繰り返すと言われますがまったく同じことが起こるわけではありません歴史から学びこれを将来に生かしていくことが大切ですマーケット動向政治経済国際情勢など様々な情報が瞬時に駆け巡る時代になり色々なことが日々発生しておりますが大きな流れや本質はすぐに変わるものではありませんそれらに惑わされずに目的目標をもって継続していくことが資産運用においても大事になってくるでしょうこれからも私たちと資産運用の道をコツコツと歩んで参りましょう! 3

4 39 コンシェル ~ このコーナーではお客様の声や Q&A 大切なお取引に関するお知らせサービスのご紹介やセミナーのご案内などを掲載致します ~ コツコツ分散のススメ長期投資にはコツコツと分散しながら長期に渡って購入する定期定額購入がおすすめです定期定額購入とは毎月決まった日にお客様が決めた金額を自動で購入してお客様の資産をコツコツ積み立てていくやり方です引落とし手数料も無料お忙しい方にもおすすめの投資方法です 1 無理なく続けられるお手元にまとまった資金がなくても毎月少しずつ積み立てることで大きな資産へとつながっていきます貯金感覚で続けていきながら複利効果でリターンのチャンスとなります 2 リスクを分散定額での購入で基準価額が高い時に少なく安い時に多く投資することができます ( ドルコスト平均法 ) 相場がいい時もよい時も投資を続けることで平均買付単価を低く抑える方法です 3 時間分散タイミングを分けることでリスクを分散することができます時間を味方につけることで長期でじっくり投資を続けることができます右の表は過去の実績としてありがとうファンドを 10,000 円ずつ 1 年 3 年 5 年 12 年と定期で積み立てた場合の実際の平均取得単価と損益となります直近 1 年ではマイナスとなりますが 3 年でプラスになっていることがわかるかと思います期間平均取得単価損益 1 年 15,199 円 -1.10% 3 年 14,345 円 4.79% 5 年 11,456 円 31.21% 初回 (2004 年 10 月 ) から 10,461 円 43.69% 2016 年 7 月 29 日現在 ( 基準価額 :15,032 円 ) 投資信託をいつ買えばよいか? とのお客様の声が多いですが投資信託はタイミングではなく時間での分散が効果的です長期で常にタイミングを計ることはとても難しくかなりの労力を必要としそれでも確実にいいタイミングで買える保証はありませんそれよりもゆっくりと長い時間をかけてコツコツ投資していくほうがはるかに続けやすく買付単価を平均化されることで分散の効果が得られます投資先パートナーであるキャピタルでも投資の心得として Time, not timing, is what matters と掲げており時間分散による長期投資の効果の重要性を語っていますタイミングを見計らうのではなく時間を味方につけていきましょう! 上記は毎月同一金額を継続して積立した場合の平均取得単価となります積立による購入は将来の収益を保証基準価額下落時における損失を防止するものではありません計算過程で出る端数の処理等損益比率計算過程において簡略化した計算式を用いています 4

5 大事なお知らせマイナンバーご提示のお願い法定帳票の作成事務等税に関する手続きのためすべてのお客様から弊社へマイナンバーの通知が必要となりますすでに弊社に口座をお持ちのお客様につきましては弊社より送付する専用書類でマイナンバーを通知していただく予定です弊社から専用書類が届くまでは番号カード等の送付はご遠慮下さいますようお願い致します尚特定口座の開設及び住所氏名変更の場合につきましてはお手続きの際に必ずマイナンバーの通知が必要となりますのでご注意くださいホームページリニューアル中! 2016 年 4 月より順次ホームページのリニューアルを行っていきますパソコンからはもちろんのことスマートフォンからでも見やすいサイトになっていきますまたリニューアルに伴い過去掲載していたページがなくなっている場合もございます過去分で何か気になるもの読みたいというものがございましたらバックナンバーをお送りできる場合もございますのでお手数ですが弊社までお問合せ下さればと思います完成まで皆さまには大変ご迷惑をおかけいたしますが今しばらくお待ちくださいますようにお願いいたします < マイページ機能 WEB システム導入決定!> ホームページ上でのお客さまご自身の保有残高や評価金額取引履歴の確認取引報告書取引残高報告書などを電子交付することができるマイページ機能 WEB システムを今年度中に導入することに決定いたしましたこれにより今まではお電話で都度お問合せいただいておりましたがスマホや PC で 24 時間 365 日時間や場所を選ばずに保有残高や評価金額を確認できるようになります今後の詳細スケジュール等につきましては順次月次レポートやホームページでお知らせいたしますのでご期待くださいフェイスブックでありがとう投信への応援をお願いします! 開催したセミナーの様子や弊社からのご案内がご覧いただけますぜひを押して応援お願いします! ありがとう投信株式会社 5

6 セミナーのお知らせ参加人数に限りがございますお申し込みは弊社 HP まで ( セミナータイトル開催日開催地時間講師帯広ありがとうファンドの魅力とは ~ 長期投資と国際分散投資で資産形成 ~ 8 月 6 日帯広 13:30~ 15:30 真木喬敏平日ありがとうファンドの魅力とは ~ 投資先ファンド徹底解説 ~ 8 月 10 日ありがとうファンドの魅力とは ~ 使いながらふやす出口戦略 ~ 8 月 13 日ありがとう資産運用個別相談会 ( 事前予約制 ) 8 月 17 日 18:30~ よくわかる投信の確定拠出年金の活用法 ~DC のメリットデメリット ~ 8 月 20 日平日よくわかる投信確定拠出年金の活用法 ~DC のメリットデメリット ~ 8 月 31 日特別企画セミナー成長を続ける日本企業の特徴 ~ コムジェストの日本株投資戦略 ~ 9 月 3 日 9:30~ 高橋庸介氏 ( 日本コムジェスト ) ありがとう資産運用個別相談会 ( 事前予約制 ) 9 月 7 日 18:30~ 名古屋特別企画セミナー成長を続ける日本企業の特徴 ~コムジェストの日本株投資戦略 ~ 大阪特別企画セミナー成長を続ける日本企業の特徴 ~コムジェストの日本株投資戦略 ~ 9 月 10 日 9 月 11 日 ( 日 ) 名古屋大阪 13:30~ 15:30 9:30~ 高橋庸介氏 ( 日本コムジェスト ) 高橋庸介氏 ( 日本コムジェスト ) 平日ありがとうファンドの魅力とは ~ 長期投資と国際分散投資で資産形成 ~ 9 月 14 日法律問題セミナー未然に防ごう! 知的財産にかかわるトラブル事例と対策 9 月 17 日弁護士宇田川高史氏 ( はるか法律事務所 ) ありがとう資産運用個別相談会 ( 事前予約制 ) 9 月 21 日 18:30~ よくわかる投信の選び方見直し方 ~ こんなファンドは買ってはいけない!~ 9 月 24 日平日よくわかる投信の選び方見直し方 ~ こんなファンドは買ってはいけない!~ 9 月 28 日 6

7 平成 28 年度毎月定期購入サービスのスケジュール今後のスケジュールになります各締切日に間に合わない場合翌月の取扱いとなりますのでご了承ください新規で定期購入を申込引き落とし口座変更定期の引落し金額を変更定期引落しを中止引落し日約定日 ( ファンドの購入日 ) 8 月分受付終了受付終了 8 月 8 日 ( 月 ) 8 月 19 日 ( 金 ) 9 月分受付終了 8 月 25 日 ( 木 ) 9 月 6 日 ( 火 ) 9 月 16 日 ( 金 ) 10 月分 9 月 5 日 ( 月 ) 9 月 26 日 ( 月 ) 10 月 6 日 ( 木 ) 10 月 19 日 11 月分 10 月 5 日 10 月 25 日 ( 火 ) 11 月 7 日 ( 月 ) 11 月 17 日 ( 木 ) ありがとうファンド売買申込不可日のお知らせ下記の売買申込不可日にお申込みされた場合自動的に翌営業日以降の受付となりますのでご注意ください 8 月 15 日 ( 月 ) 聖母被昇天際ルクセンブルグの銀行休業日 9 月 5 日 ( 月 ) 労働者の日ニューヨーク証券取引所休業日 11 月 1 日 ( 火 ) 万聖節ルクセンブルグの銀行休業日 24 日 ( 木 ) 感謝祭ニューヨーク証券取引所休業日ありがとうファンドのリスク及び手数料等についてリスク手数料信託報酬その他費用当ファンドはファンドオブファンズであり国内外の投資信託証券などの値動きのある証券に投資しますまた外貨建て投資信託証券に投資する場合には為替の変動もありますなお投資信託証券の組入証券の発行会社の倒産や財務状況の悪化等の影響により価額が下落し損失を被ることがありますしたがってご投資家の皆様の投資元本は保証されているものではなく基準価額の下落により損失を被り投資元本が割り込むことがありますファンドに投資することに伴うリスクはお客様のご負担となりますしファンドへの投資による損益も全てお客様に帰属しますまた元本及び利息の保証はなく預金保険の対象でもありません申込手数料換金手数料信託財産留保金はありませんファンド純資産総額に年 0.972%( 税抜 0.9%) の率を乗じて得た額とします [ 実質的信託報酬信託財産の純資産総額に対し年 1.7%±0.25%( 概算 )] 当ファンドは他のファンドを投資対象としており投資対象ファンドにおける所定の信託報酬を含めてお客様が実質的に負担する信託報酬を算出しております当ファンドに組み入れるファンドを売買する際に発生する売買委託手数料およびこれにかかる消費税相当額などの実費が投資信託財産より控除されます実費の額は今後組み入れファンドの追加や変更があった場合変動してくるものであるため事前に料率上限額等を表示することができませんリスク費用等の詳細につきましては投資信託説明書 ( 交付目論見書 ) をご覧下さい目論見書のご請求はありがとう投信 ( 株 ) カスタマーサービス部まで都台東区上 TEL レポートで使用している指数の注記騰落率は FACTSET よりデータを参照し弊社にて計算しております TOPIX に関する著作権知的財産権その他一切の権利は証券取引所に帰属します S&P500 種指数 (S&P500) に関する著作権知的財産権その他一切の権利は S&P Dow Jones Indices LLC に帰属します MSCI Index に関する著作権知的財産権その他一切の権利は MSCI に帰属します 7

60 歳や65 歳が定年退職や年金受給開始の目安となっている現在の制度を維持していくのは現実的ではないのは誰の目にも明らかで寿命の延びに合わせて制度を変更していく方が自然な姿だと考えますまたこれからの時代は社会の仕組みだけでなくビジネスについても今までの延長線上で考えることが難しくなってき

60 歳や65 歳が定年退職や年金受給開始の目安となっている現在の制度を維持していくのは現実的ではないのは誰の目にも明らかで寿命の延びに合わせて制度を変更していく方が自然な姿だと考えますまたこれからの時代は社会の仕組みだけでなくビジネスについても今までの延長線上で考えることが難しくなってき 2018 4 月社長メッセージ将来に備えてありがとう投信株式会社代表取締役社長皆さまいつもありがとう投信をご愛顧いただきまして誠にありがとうございます早いもので今年も 4 月になりました先月のマーケットは国内外で地政学リスクが意識された1ヶ月になりました国内では森友学園に関わる文書改ざんの問題海外では米国トランプ大統領の輸入制限や関税措置による世界的な貿易摩擦懸念や北朝鮮問題での新たな展開などがあり