金融商品取引業者関東財務局長 ( 金商 ) 第 338 号 Shinkin Asset Management Co., Ltd 加入協会 / 一般社団法人投資信託協会一般社団法人日本投資顧問業協会 104-0031 東京都中央区京橋 3 丁目 8 番 1 号 URL:http:// www.skam.co.jp マーケット動向 : 主要国 過去 3か月 11 月 5 日 ~11 月 9 日前週比 11 月 9 日の推移高値安値騰落幅騰落率 先週の動き 日経平均株価 22,583.43 21,865.98 22,250.25 + 6.59 米中間選挙は 大方の予想どおり上院 + % は共和党が過半数を維持 下院は民主 株 JPX 日経 400 14,948.37 14,503.88 14,798.81 +.55 + 0.6% 党が過半数を奪回し ねじれ議会 に 内外の株式市場は 重要イベント 価 NYダウ 26,277.82 25,261.47 25,989.30 + 718.47 + 2.8% を無難に通過したとして大きく上昇 ただ 週末は中国景気の先行き不透明 ト イツ DAX 指数 11,648.79 11,418.35 11,529.16 + 10.17 + 0.1% 感が意識され 売りが優勢に 国債利回り 日本 (10 年 ) 0. 0. 0. 米国 (10 年 ) 3.249 3.175 3.182 ドイツ (10 年 ) 0.468 0.405 0.407 豪州 (10 年 ) 2.7 2.713 2.758 ( 変化幅 %) - 05-30 - 21 + 64 国内の10 年債利回り ( 長期金利 ) は株価や米金利の動きをにらみながら 一進一退の動き 米 10 年債利回りは ねじれ議会 となったことで 米政権の財政拡張路線に歯止めがかかるとの見方から一旦低下したものの 利上げなども意識され もみ合う動きに ( 騰落幅 円 ) 為ドル 119 112.94 113.81 + 0.96 替(ユーロ.15 128.60 129.11-0.10 対豪ドル 86 81.25 82.39 + 0.53 円)カナダドル 81 89 86.24-0.19 米連邦準備制度理事会 (FRB) は金融政 策の現状維持を決定したものの 声明 文で 一段の利上げが正当化される との表現を維持 米利上げ継続が意識 され ドル円は一時 114 円台まで上 昇 ユーロ円は一時 円台まで上昇 したものの 週末は上げ幅を縮小 その他 ( 騰落幅 ) ( 騰落率 ) 東証 REIT 指数 1,784.77 1,753.51 1,764.35 + 9.33 東証 REIT 指数は 安定した値動きや相 + 0.5% 対的に高い分配金利回りに着目した買 海外リート指数 233.76 227.55 233.55 + 8.57 + 3.8% いに加え 米中間選挙を無難に通過し た安心感から上昇 先週末の分配金利 NY 原油 64.14 59.26 60.19-2. - 4.7% 回りは4.162%( 東証上場 REITの予想 分配金利回り QUICK 算出 ) NY 原 NY 金 1,238.40 1,207.20 1,208.60-24. - % 油は約 8か月ぶり安値水準まで下落 アジア 株価中国上海総合指数 過去 3 か月の推移 為替 ( 対円 ) 前週比先週の動き前週比 - 2.9% 金融機関の不良債権への懸念などもあり 下落 人民元 - 0.2% 香港台湾韓国インドシンカ ホ ールマレーシアイント ネシアタイ ハンセン指数加権指数総合株価指数 SENSEX 指数 ST 指数 KLCIインテ ックスシ ャカルタ総合指数 SET 指数 - 3.3% 中国本土の景気減速や米国の利上げへの警戒感から 下落 香港ト ル + 0.7% - 0.8% 海外投資家を中心に利益確定売りが広がり 下落 台湾ト ル - 0.2% - 0.5% 米朝高官協議の延期などが嫌気され 下落 韓国ウォン - 0.6% + 0.4% 堅調な企業業績に支えられ 上昇 イント ルヒ ー + 0.9% - 1.2% 大手銀行などの決算が予想を下回ったことから 下落 シンカ ホ ールト ル + 0.4% - 0.3% 財政赤字の拡大見通しなどに圧迫され 下落 マレーシアリンキ ット + 0.3% - 0.5% 週半ばまで上昇した後 利益確定売りに押され 下落 イント ネシアルヒ ア + 2.3% - 0.8% 原油安を受け エネルギー株などが下落 タイハ ーツ + 0.1% フィリピン総合指数 - 2.4% 貿易赤字の拡大などが懸念材料となり 下落 フィリヒ ンヘ ソ + 0.7% ベトナム VN 指数 - 1.1% アジア株全般の軟調推移を受け投資家心理が慎重化し 下落 ヘ トナムト ン + % 海外リートはS&P 先進国 REIT 指数 ( 日本を除く 円ベース ) 高値 安値については 海外リートは終値 その他はザラ場ベース NY 原油はニューヨーク商業取引所 (NYMEX) のWTI 先物 NY 金はニューヨーク商業取引所 (NYMEX)COMEX 部門の金先物 1/7
マーケット動向 : Ⅰ. 株価 1. 各国の株価指数 ( 騰落率 ) % % 2.84% % % % 0.86% 3% 3% 0.16% 9% 9% 1.24% -% -% -% -% TOPIX 日経平均株価 NY タ ウ S&P トロント -2.60% メキシコ -3.14% フ ラシ ル 英国 フランス ト イツ オーストラリア 工業株 30 種 総合指数 ホ ルサ指数 ホ ヘ スハ 指数 FT 指数 CAC40 指数 DAX 指数 ASX 200 指数 2. 各国の株価推移 25,000 日本 2, ( ト ル ) 27,000 北米 17,000 24,000 2,000 23,000 1,0 22,000 1,0 21,000 1,0 20,000 日経平均株価 ( 左目盛 ) 1,600 TOPIX( 右目盛 ) 19,000 1,500 26,000 25,000 24,000 23,000 22,000 21,000 NYタ ウ ( 左目盛 ) S&P トロント総合指数 ( 右目盛 ) 20,000 16,500 16,000 15,500 15,000 14,500 14,000 欧州 オセアニア 南米 ( 豪州 フ ラシ ル ) 8,000 6,400,000 13,500 13,000 12,500 12,000 7,0 7,600 7,400 7,200 6,300 6,200 6, 6,000 5,0 5,0,000,000 75,000,000 65,000 11,500 DAX 指数 ( 左目盛 ) FT 指数 ( 右目盛 ) 11,000 7,000 6,0 5,0 豪 ASX 200 指数 ( 左目盛 ) フ ラシ ルホ ヘ スハ 指数 ( 右目盛 ) 5,600 60,000 55,000 2/7
マーケット動向 : Ⅱ. 債券 為替 1. 主要国の 10 年債利回り 豪州米国英国フランスト イツ日本 3.5 2.5 1.5 0.5 変化幅 (2018/11/2 2018/11/9) 8 64 6 4 2 02 0-05 -03-2 -21-4 -30 日本米国ドイツフランス英国豪州 2. ドル円 ユーロ円 3. 豪ドル 円 英ポンド 円 カナダドル 円 125 160 円安 135 円安 115 円高 ドル円レート ( 左目盛 ) ユーロ円レート ( 右目盛 ) Ⅲ. リート 商品 1. 日本と海外のリート市場 125 115 円高 豪ドル 円レート ( 左目盛 ) カナダドル 円レート ( 左目盛 ) 英ポンド 円レート ( 右目盛 ) 75 2,050 2,000 1,0 1,0 1,0 1,0 1,750 1,0 1,650 1,600 2. 原油 金 (2003 年 3 月 31 日終値 =0) 海外リート指数 東証 REIT 指数 ( 注 ) 海外のリート指数は S&P 先進国 REIT 指数 ( 日本を除く 円ベース ) ( 出所 ) 東京証券取引所 Bloomberg よりデータ取得し しんきん投信作成 ( ドル / バレル ) 75 65 60 55 50 45 NY 原油 ( 左目盛 ) NY 金 ( 右目盛 ) ( ト ル / トロイオンス ) 1,450 40 3/7 1,400 1,350 1,300 1,250 1,200 1, 0% 3.50% 0% 2.50% 0% 1.50% 0% 0.50% 0% 0.53% 東証 REIT 指数 3.81% 海外リート指数 ( 出所 ) 東京証券取引所 Bloomberg よりデータ取得し しんきん投信作成 0% -0.50% -0% -1.50% -0% -2.50% -0% -3.50% -0% -4.50% -4.67% -0% NY 原油 -0% NY 金 NY 原油はニューヨーク商業取引所 (NYMEX) の WTI 先物 NY 金はニューヨーク 商業取引所 (NYMEX)COMEX 部門の金先物
マーケット動向 : Ⅳ. アジア株 1. アジアの株価指数 ( 騰落率 ) % 0.5% % -0.5% -% -1.5% -% -2.5% -% -3.5% -% -2.% 中国上海総合指数 -3.34% 香港ハンセン指数 -0.77% 台湾加権指数 -0.47% 0.42% 韓国イント S&P 総合株価指数 BSEセンセックス -1.23% シンカ ホ ール ST 指数 -0.34% FTSE フ ルサマレーシア KLCI インテ ックス -0.54% イント ネシアシ ャカルタ総合指数 -0.79% タイ SET 指数 -2.40% フィリヒ ン総合指数 -1.14% ヘ トナム VN 指数 2. アジア株の推移 (2017 年 10 月末 =) 中国上海総合指数 香港ハンセン指数 台湾加権指数 (2017 年 10 月末 =) 韓国総合株価指数 イント S&P BSE センセックス (2017 年 10 月末 =) シンカ ホ ール ST 指数 FTSEフ ルサマレーシアKLCIインテ ックスイント ネシアシ ャカルタ総合指数 (2017 年 10 月末 =) タイ SET 指数 フィリヒ ン総合指数 ヘ トナム VN 指数 4/7
マーケット動向 : Ⅴ. アジア長期金利と政策金利 1. アジアの 10 年債利回り 7.8 3.5 2.5 2.2 0.9 中国香港台湾韓国イント 2.5 シンカ ホ ール 4.1 マレーシア 2018/11/9 時点 8.1 7.8 5.2 2.9 イント ネシアタイフィリヒ ンヘ トナム 5 0-5 -0.10-0.15-0.20-0.25 変化幅 (2018/11/2 2018/11/9) 2 1 0 1 0 0-2 -6-6 -0.20-0.20 中国香港台湾韓国イント シンカ ホ ールマレーシアイント ネシアタイフィリヒ ンヘ トナム 2. アジアの 10 年債利回りの推移 4.5 3.5 2.5 1.5 0.5 中国 香港 台湾 韓国 インド 1 シンカ ホ ール マレーシア イント ネシア タイ フィリヒ ン ベトナム 3. アジアの政策金利 中国 香港 台湾 韓国 イント 5/7 マレーシア イント ネシア 2018/11/9 時点 ( 単位 :%) 政策金利 ( 前回 ) タイ フィリヒ ン ヘ トナム 中国 4.35 (4.60) 香港 2.50 (2.25) 台湾 1.375 (1.500) 韓国 1.50 (1.25) イント 6.50 (6.25) マレーシア 3.25 (0) イント ネシア 5.75 (5.50) タイ 1.50 (1.75) フィリヒ ン 4.50 (0) ヘ トナム 6.25 (6.50) ( 注 ) 中国は 1 年物基準貸出金利 ベトナムは リファイナンス金利 シンガポールは外国為替相場を金融政策の手段としており 政策金利はない
マーケット動向 : Ⅵ. アジア為替 ( 対円 Bloomberg ベース ) 1. 前週比 対円での変化率 (2018/11/2 2018/11/9) -% -0.5% % 0.5% % 1.5% % 2.5% 人民元 香港ト ル 台湾ト ル 韓国ウォン イント ルヒ ー シンカ ホ ールト ル マレーシアリンキ ット イント ネシアルヒ ア タイハ ーツ フィリヒ ンヘ ソ ヘ トナムト ン 対ドルでの変化率 (2018/11/2 2018/11/9) -%-1.5%-%-0.5% % 0.5% % 1.5% % 人民元香港ト ル台湾ト ル韓国ウォンイント ルヒ ーシンカ ホ ールト ルマレーシアリンキ ットイント ネシアルヒ アタイハ ーツフィリヒ ンヘ ソヘ トナムト ン米ト ル / 円 2. アジアの為替の推移 ( 対円 ) (2017 年 10 月末 =) (2017 年 10 月末 =) 人民元香港ト ル台湾ト ル 韓国ウォン イント ルヒ ー (2017 年 10 月末 =) (2017 年 10 月末 =) マレーシアリンキ ットイント ネシアルヒ アシンカ ホ ールト ル タイハ ーツフィリヒ ンヘ ソヘ トナムト ン 6/7 ( 2018.11.12 作成 )
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