中国の石油産業改革~石油・天然ガスパイプラインの開放試行、天然ガス価格の市場価格化~

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1 中国の石油産業改革 ~ 石油 天然ガスパイプラインの開放試行 天然ガス価格の市場価格化 ~ 2014 年 3 月 20 日調査部竹原美佳 1 本日の内容 1. 中国の石油産業改革の動き 2. 石油 天然ガスパイプラインの開放試行 3. 第三者アクセスの潜在顧客 4. 天然ガス価格の市場価格化 2

2 産業構造改革 : 国有企業の民間資本の受入や市場開放 エネルギー価格の市場価格化 18 期三中全会 決定 における石油 天然ガス関連項目混合所有制の発展 ( 国有企業への国有 異業種 集団 民間企業による資本参加 ) 競争的業務の自由化 資源価格の市場価格化 電力 鉄道 通信 石油 天然ガスパイプラインなどの整備 運営部門の分離 水 石油 天然ガス 電力 交通 通信の価格 国家発展改革委員会 / 国家能源局 パイプラインの開放試行 料金逓増試行非民生天然ガス卸価格で二段階価格 国有石油企業 Sinopec 石油製品小売 シェールガス事業で民間出資受入方針 PetroChina 探鉱開発 シェール事業 精製などで民間出資受入方針 3 シェールガスの主な開発地域 : 四川堆積盆地 PetroChina 15~26 億 m 3 長寧 威遠他 Shell/ PetroChina 10 億 m 3 富順 ~ 永川 Sinopec 10 億 m 3 + 涪陵他 Sinopec 3 月 1 日に重慶市政府と涪陵 (Fuling) のシェールガス開発利用に関する協力で合意 4

3 中国国内の様々な反応 期待 疑念 石油製品販売事業 寡占崩壊 サービスや効率の向上 Sinopec が利幅の薄い小売事業の負担を軽減し 収益性の高い上流事業へ資金を振り向けるだけ? 期待と疑念相半ば 探鉱開発事業 シェールガス開発について ノンオペレーターで参加 1 対象は地質 技術的難易度の高い鉱区に限られる? 2 政府は大手国有石油企業の探鉱開発事業における優位性を許容? 過度な期待は抱かず 5 国家能源局 石油 天然ガスパイプラインの開放試行を公示 (2014 年 2 月 ) 国家エネルギー局 2008 年設立 エネルギー発展戦略 計画起草 エネルギー関連産業政策策定 エネルギー事業承認 12 司 (2014 年 1 月現在 ) 1 総合 2 法制体制改革 3 発展計画 4 科学技術 5 電力 6 原子力 7 石炭 8 石油 天然ガス 9 新エネルギー 再生可能エネルギー 10 市場監督 11 電力安全監督 12 国際協力 石油 天然ガスパイプライン網の公平な開放と監督管理弁法 ( 試行 ) に関する通知 石油 天然ガスパイプライン事業者は設備に余剰能力がある場合 第三者 ( 中国登記企業 ) に対しパイプラインを公平に開放し パイプライン設備に伴うサービスを提供 その他 国家能源局による監督 価格決定 第三者アクセスの手順 情報公開 独立採算性の導入など ( 試行期間 5 年 ) 開放の目的はインフラ有効利用による国内供給の強化競争的業務の自由化政策に合致 6

4 中国の主な天然ガス幹線パイプライン 天然ガスパイプライン約 6 万 km(2013 年末 ) 国産 輸入ガスを輸送 (28 省 + 香港 ) PetroChina: 約 9 割 ガス生産者は多様化 7 パイプライン開放の対象 : シティゲートまで 輸入 在来 非在来型 合成ガス (SNG) 原料ガス パイプラインガス 油田 ( 随伴ガス ) ガス田ガス タイトサンドガスシェールガス CBM 石炭 SNG パイプライン付随設備 輸送 貯蔵 液化 ( 再 ) ガス化 圧縮 輸送先 シティゲート 直送 ( 発電 大口産業 肥料 ) 地下貯蔵庫サテライト基地 北京市内などへの都市ガス配給TPA 対象 TPA 非対象 都市ガス小売や LNG 受入基地は対象外 8

5 第三者アクセスの手順 国家能源局による監督 ( 価格決定 ) 受入基準 受理情報を定期的に公開 情報公開開放申請契約 パイプライン事業者 上流顧客 下流顧客 設備利用 申請要領 価格 受理情報 石油 天然ガス開発 ( 生産 ) の現状と予測生産能力 ( 第三者による評価 ) 企業情報 設備の安全 防災設計 過去 3 年の顧客別販売情報 契約の内容契約主体時期 量 受け渡し地点 方式 価格 品質 ( 性状 ) 計量方式 安全責任 違約 免責条項等 石油 天然ガスの性状 量 時期 需要 石油 ガス性状に関する要望 量と時期 30 営業日以内に回答 拒否理由は国家能源局 ( 支局を含む ) に報告 守秘義務 ( 賠償 法的責任 ) 9 第三者アクセスの潜在顧客 ( 石炭 SNG CBM シェールガス事業者 シテ TPA 施行後 パイプラインへのアクセスにより PetroChinaではなく 直接都市ガス事業者への卸供給が可能に LNG ローリー車 ( コンテナ ) 10 PetroChina ィゲート都市ガス配給 現在 全量売渡事業者ガス石炭 SNG 生事業者産CBM 事業者シェールガス? 者国有 ( 異業種 ) 地方政府系 民間 ( 外資はノンオペ ) 香港資本 香港中華ガス PetroChina 子会社 崑崙燃気 サテライト ( 卸 ) LNG CNG ステーション パイプライン 地方政府系 北京ガス他 民間 新奥 (ENN) 他

6 事例 : 大唐 北京燃気への石炭 SNG 直販叶わず 大唐 克旗 SNG プロジェクト事業者 : 大唐克旗煤制気公司 ( 国有大手発電企業大唐集団 ) プラントサイト : 内モンゴル自治区克什克騰旗 ( ヘシクタンホショー ) 規模 :1 期 13 億 m 3 / 年 (40 億 m 3 / 年への増強計画あり ) 出荷開始 :2013 年 12 月 18 日販売先 :PetroChina に全量売渡し 大唐克旗 SNG 北京燃気 北京市配管網までのパイプライン建設 直販を計画 大唐の直販を拒否 PetroChina と北京市の戦略的提携 ( 排他的なガス卸売を含む ) 大唐 SNG の性状 緊急時バックアップへの懸念 PetroChina 北京市向けの在来パイプラインを 115km 延伸 大唐の SNG パイプラインと接続 11 出所 : ガスビジョン 2030 と石炭代替天然ガスの検討 総合資源エネルギー調査会鉱業分科会第三回クリーンコール部会資料 8 ( 平成 21 年 4 月 ( 社 ) 日本ガス協会 ) 12

7 中国の天然ガス地下貯蔵設備計画 天然ガス地下貯蔵払い出し能力 (2013 年末 ): 約 159 億 m ~15 年に 811 億元 ( 約 130 億ドル ) を投じ 消費の 1 割相当の天然ガス地下貯蔵庫を建設する計画 ( 天然ガス発展 12 次五カ年計画 2012 年 10 月 ) 13 第三者アクセス第 1 号は SINOPEC の石炭 SNG パイプラインか? 生産中 新疆慶華伊犂オルドス神華内モンゴル大唐克旗古匯能化工 2013 年の石炭 SNG 生産量 : 19 億 m 3 中央政府承認 Sinopec 新疆准東 SNG プラント (80 億 m 3 ) 新疆 - 広東 - 浙江 SNG パイプライン主幹線 :4,859km 輸送能力 :300 億 m 年 9 月承認 2017 年稼働予定 * パイプラインルート詳細は不明 2015 年のSNG 生産は150~180 億 m 3 / 年 ( 天然ガス12 次五か年計画 ) 2020 年の政府目標は500 億 m 3 ( 国内供給の12%) 課題はコスト 環境問題 水資源など 14

8 第三者アクセスの潜在顧客 ( 上流 :CBM) 中国の CBM 資源分布 中国の CBM 資源 億 m 年 2011 年 2012 年 2013 年 China OGP にもとづき作成 政府の CBM2015 年生産目標 160 億 m 3 は未達の見通し CBM 生産 CBM 利用量 中国のCBM 生産 利用量パイプラインアクセスが開発促進につながる可能性 15 第三者アクセスの潜在顧客 ( 上流 シェールガス ) 中国のシェールガス有望地域 The Overview of Exploration and Development of Shale Gas in China CNPC,Dr. Wang (Nov,2010 World Shale gas Conference & Exhibition) に加筆シェールガス 2013 年生産量 :2 億 m 3 政府 2015 年目標は 65 億 m 3 パイプラインアクセスが開発促進につながる可能性 16

9 シェールガス 2 次入札 (2012 年 9 月 ) 鉱区一覧 行政鉱区名面積 (Km 2) 落札企業 1 貴州 綏陽 Suiyang 1,204.5 華電煤業集団有限公司 2 貴州 鳳岡一 Fenggang1 1,053.4 中煤地質工程総公司 3 貴州 鳳岡二 Fenggang2 1,030.4 華瀛山西能源投资有限公司 4 貴州 鳳岡三 Fenggang3 1,167.5 北京泰坦通源天然気資源技術有限公司 5 貴州 岑鞏 Cenggong 銅仁市能源投資有限公司 6 重慶 黔江 Qianjiang 1,272.4 重慶市能源投資集団公司 7 重慶 酉陽東 Youyangdong 1,002.1 重慶鉱産資源開発有限公司 8 重慶 城口 Chengkou 1,021.0 国家開発投資公司 9 湖南 龍山 Longshan 湖南華晟能源投資発展有限公司 10 湖南 保靖 Baojing 1,189.7 神華地質勘査有限責任公司 11 湖南 花垣 Huayuan 中国華電工程 ( 集団 ) 有限公司 12 湖南 桑植 Sangzhi 中煤地質工程総公司 13 湖南 永順 Yongshun 湖南省頁岩気開発有限公司 14 湖北 来鳳咸鳳 Laifeng-Xianfeng 華電湖北発電有限公司 15 湖北 鶴峰 Hefeng 2,306.7 華電湖北発電有限公司 16 江西 修武 Xiuwu 江西省天然气 ( 赣投気通 ) 控股有限公司 17 安徽 南陵 Nangling 安徽省能源集団有限公司 18 浙江 臨安 Lingan 応札 2 件により無効 19 河南 温県 Wenxian 1,377.9 安徽省能源集団有限公司 20 河南 中牟 Zhongmu 1,396.0 河南豫鉱地質勘査投資有限公司 20,002.2 出所 : 国土資源部 17 パイプライン開放に対する反応 公平なアクセスには独立したパイプライン会社を設立すべき パイプライン事業の分離独立は時期尚早整備途上にあるパイプライン投資の減速懸念 有効な監督管理の不足 パイプライン開放のオペレーション 情報の透明化 などの課題 開放管理法 においてパイプライン事業者に独立採算制の構築を求めている 将来的な分離の布石 米国では 1985 年 (FERC Order436) に事業者の自主性にもとづくオープンアクセスを実施 7 年後の 1992 年 (FERC Order636) に強制的なオープンアクセスに移行 中国においてもパイプラインの完全な分離 独立には一定の時間を要するのではないか? 18

10 石油価格制度 : ほぼ市場価格連動 原油価格 1995 年自由化類似性状の国際原油価格に連動 石油製品基準卸価格 1998 年国際製品価格と連動 ( 中央政府調整要件あり ) 2009 年国際原油価格と連動 22 営業日 4% 変動 ( 中央政府調整要件あり ) 2013 年 2013 年 3 月国際原油価格と連動 10 営業日 4% 変動 ( 中央政府調整要件あり ) 石油製品小売価格上限 1998 年中央政府は基準卸価格にもとづき各地方の小売価格上限を設定 19 天然ガス価格 : 中央政府は卸売 タリフを 地方政府が小売価格を統制 A: 井戸元基準卸価格 化学肥料 産業 ( 直送 ) 都市ガス ( 産業 ) 都市ガス ( 民生 ) B: タリフ ( 輸送費 ) 中央政府が定める C: シティゲート ( 行政区分起点への卸価格 ) D: 配送価格 E: 小売価格 直送 ( 発電 大口産業 肥料 ) 家庭 商業 小規模産業 輸送 地方政府が定める The Prining of Internationally traded Gas (Jonathan P.Stern,2012) にもとづき作成 20

11 天然ガス価格制度 : 市場価格化に向けた改正中 井戸元基準卸価格 ( 国産ガス ) 中央政府が分野毎 地域毎に定める 化学肥料 産業 ( 直送 ) 都市ガス ( 産業 ) 都市ガス ( 非産業 ) 2005 年 12 月卸価格形成メカニズム見直しおよび卸価格引き上げ 価格統制 2010 年 5 月卸価格引き上げ 2009 年 6 月四川 川気東送 パイプラインの基準卸価格 タリフ決定 2010 年 4 月天然ガス卸価格引き上げ 価格制度見直し シティゲート価格 ( 国産 輸入パイプラインガス ) 中央政府が定める行政区分起点の卸価格 市場価格化に向けた改正 2011 年 12 月南部 ( 広東 広西 ) で卸価格の市場価格連動制度を試行 2013 年 7 月非民生卸価格見直し ( 前年消費超過分を市場価格に連動 ) 21 天然ガス価格制度 : 市場価格化に向けた改正 2011 年 12 月 広東 広西で天然ガス卸価格の市場価格連動試行制度施行上海ネットバック (2010 年の上海における重油 LPG 輸入価格 割引係数 0.9) 2013 年 7 月 全国の非民生卸価格見直し (15% 値上げ 二重価格導入 ) 前年消費量と増加部分の二重価格 増加部分は上海ネットバック (2012 年の上海における重油 LPG 輸入価格 割引係数 0.85) 出所 : 国家発展改革委員会通知にもとづき作成 22

12 産業向け価格の市場価格化加速 供給強化 需給調整を図る 前年消費 前年消費 追加分 追加分 元 / 千 m3 ドル /MMB 元 / 千 m3 ドル /MMB 北京 2, , 天津 2, , 河北 2, , 山西 2, , 内モンゴル 1, , 遼寧 2, , 吉林 2, , 黒竜江 2, , 上海 2, , 江蘇 2, , 浙江 2, , 安徽 2, , 江西 2, , 山東 2, , 河南 2, , 湖北 2, , 湖南 2, , 広東 2, , 広西 2, , 海南 1, , 重慶 1, , 四川 1, , 貴州 1, , 雲南 1, , 陝西 1, , 甘粛 1, , 寧夏 1, , 青海 1, , 新疆 1, , 平均 2, , 国内供給強化 浪費抑制の観点から 産業向け価格の市場価格化を加速 ( 産業向けは消費の約 8 割 民生向け小売価格は据え置き ) 高コストの非在来ガス SNG 輸入ガスの経済性向上 供給強化に * 民生 : 家庭 都市ガス 学校 ( 集中暖房を除く ) 出所 : 国家発展改革委員会通知にもとづき作成 23 まとめ 中国は産業構造改革の一環として国有石油企業の民間出資受入や パイプラインの開放 天然ガス価格の市場価格化を進めている パイプライン開放の目的はインフラ有効利用による国内供給強化 輸入抑制 ( 背景に天然ガス生産者の多様化 ) にある 中国は天然ガスパイプラインの整備途上にあり 拙速な分離ではなく段階的な自由化を進める見通し 政府は産業向け価格の市場価格化を加速する方針である 政府は市場価格化による高コストの天然ガスの開発促進の他 石油からの燃料転換を進めつつ 産業構造改革 ( エネルギー多消費産業の淘汰 ) につなげ 需給バランスの調整を図る方針である 24

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